Финаме
БКС Мир ИнвестицийВыручка за 9мес2020 составила 4.2 трлн руб (-34% к 6.5 трлн за 9мес 2019)
на фоне падения цен и физических обьемов продаж на 10%
Операционные расходы упали до 4 трлн (-26% к 5.4 трлн)
Финансовые расходы 90 млрд руб, убытки по курсовым разницам 227 млрд
В результате получен убыток 177 млрд (против прибыли 550 млрд руб)
Операционный денежный поток 625 млрд, капзатраты 569 млрд (-10% к 634 млрд), привлечение долга 510 млрд,
уплаченные проценты 188 млрд, уплаченные дивиденды 228 млрд
В результате денежные средства выросли на 32 млрд и с учетом положительных курсовых разниц на 13 млрд составили 273 млрд
Долг вырос с 4.2 трлн до 5.3 трлн руб, долг по предоплатам упал с 1.1 трлн до 0.8 трлн руб. EDITDA 845 млрд руб (-47.4% к 1.6 трлн)
Роснефть среди нефтяных компаний довольно неплохо смотрится. Конечно, висит огромный, во многом валютный долг, неоднозначные договоры по предоплате пока не закрыты. Однако капзатраты снижены, свободный денежный поток положительный (хотя его величина в трактовке РН довольно своеобразна), лоббистские усилия дают плоды (сделка по активам в Венесуэле, налоговые новации).
В секторе нефтянки после значительно выросших Лукойла и Татнефти, предпочтительнее Газпромнефть явно отставшая по динамики курса акций от этих компаний и Роснефти
| Число акций ао | 10 598 млн |
| Номинал ао | 0.01 руб |
| Тикер ао |
|
| Капит-я | 5 068,5 млрд |
| Выручка | 10 471,0 млрд |
| EBITDA | 3 254,0 млрд |
| Прибыль | 1 388,0 млрд |
| Дивиденд ао | 65,48 |
| P/E | 3,7 |
| P/S | 0,5 |
| P/BV | 0,6 |
| EV/EBITDA | 2,5 |
| Див.доход ао | 13,7% |
| Роснефть Календарь Акционеров | |
| 29/11 Отчет МСФО 3 кв 2024 г | |
| 23/12 ВОСА по дивидендам за 9 мес 2024г в размере 36,47 руб/акция | |
| 09/01 ROSN: последний день с дивидендом 36,47 руб | |
| 10/01 ROSN: закрытие реестра по дивидендам 36,47 руб | |
| Прошедшие события Добавить событие | |
Роснефть акции
478.25₽ +0.72%
-
Похоже что и за 2-е полугодие дивидендов ждать не стоит!
Прибыли то нет одни убытки
Если только из СПД 146 лярдов, рублей 14 на акцию, ну и плюс 4-й квартал еще
Quincy Wintz, Согласно отчёта МСФО, выручка Роснефти за 3 квартал составила 1,4трлн.руб. (-36% г/г), операционная прибыль снизилась на 55% г/г, до 159млрд.руб, а прибыль 250млрд.руб.годом ранее, теперь превратилась в чистый убыток 50млрд.руб. Прибыль на акцию (-6,71руб.).
Снижения показателей связано с пандемией и ограничениями ОПЕК+.
За 9 месяцев 2020 Роснефть снизила капитальные затраты на 10,3%, до 569 млрд руб. из-за пересмотра своей инвестиционной программы на фоне негативной конъюнктуры на мировых рынках.
Похоже что и за 2-е полугодие дивидендов ждать не стоит!
Прибыли то нет одни убытки
Если только из СПД 146 лярдов, рублей 14 на акцию, ну и плюс 4-й квартал еще
Добыча у Роснефти за 9 мес нефть -10%, газ -6%- добыча ЖУВ за 9 мес. 2020 г. составила 4,19 млн барр. в сутки на фоне выполнения нового соглашения ОПЕК+
- добыча газа за 9 мес. 2020 г. составила 46,75 млрд куб. м
- продолжение развития ключевых добычных проектов с акцентом на внедрение новых технологий
- объем переработки нефти на НПЗ компании в 3 кв. 2020 г. вырос на 6,1% квартал к кварталу до 25,5 млн т
- глубина переработки в 3 кв. 2020 г. увеличилась до 75,7%, выход светлых вырос до 58,4%
сообщение
Авто-репост. Читать в блоге >>>- Убыток (руб) Роснефти за 9 мес МСФО против прибыли годом ранее
- EBITDA 3 кв. 2020 г. более чем в 2 раза превысила уровень 2 кв. и составила 366 млрд руб
- в 3 кв. 2020 г. свободный денежный поток составил 146 млрд руб.
- снижение удельных операционных затрат на добычу углеводородов до 2,8 долл./б.н.э.
- за 9 мес. 2020 г. снижение процентных расходов год к году составило 24% в долл. выражении
- сумма финансового долга и торговых предоплат за 9 мес. 2020 г. снизилась на 5,7 млрд долл.
- снижение доли краткосрочной части финансового долга до 17%.
Выручка от реализации и доход от ассоциированных организаций и совместных предприятий
В III кв. 2020 г. выручка и доход от ассоциированных организаций и совместных предприятий cоставили 1 439 млрд руб. (20,1 млрд долл.). Увеличение выручки в рублевом эквиваленте относительно II кв. 2020 г. (+38,5%) обусловлено восстановлением мировых цен на нефть (+37,8%) на фоне сокращения добычи в рамках нового Соглашения
Авто-репост. Читать в блоге >>> 
ЧИСТЫЙ УБЫТОК РОСНЕФТИ ПО МСФО В ЯНВАРЕ-СЕНТЯБРЕ СОСТАВИЛ 177 МЛРД РУБ ПРОТИВ ПРИБЫЛИ В 550 МЛРД ГОД НАЗАД, УБЫТОК ЗА III КВАРТАЛ 64 МЛРД
КАПЗАТРАТЫ РОСНЕФТИ В ЯНВАРЕ-СЕНТЯБРЕ СОКРАТИЛИСЬ НА 10,3%, ДО 569 МЛРД РУБ
РОСНЕФТЬ В III КВАРТАЛЕ СМОГЛА СНИЗИТЬ ЗАТРАТЫ НА ДОБЫЧУ УГЛЕВОДОРОДОВ ДО $2,8 НА БАРРЕЛЬ НЕФТЯНОГО ЭКВИВАЛЕНТА
РОСНЕФТЬ В ЯНВАРЕ-СЕНТЯБРЕ СОКРАТИЛА СУММУ ФИНАНСОВОГО ДОЛГА И ТОРГОВЫХ ОБЯЗАТЕЛЬСТВ НА $5,7 МЛРД
— ОТЧЕТ ПО МСФО — ПРАЙМ- ФИНАНСОВЫЕ РЕЗУЛЬТАТЫ ЗА III КВ. И 9 МЕС. 2020 ГОДА
• EBITDA III КВ. 2020 Г. БОЛЕЕ ЧЕМ В 2 РАЗА ПРЕВЫСИЛА УРОВЕНЬ II КВ. И СОСТАВИЛА 366 МЛРД РУБ
• В III КВ. 2020 Г. СВОБОДНЫЙ ДЕНЕЖНЫЙ ПОТОК СОСТАВИЛ
146 МЛРД РУБ.
• СНИЖЕНИЕ УДЕЛЬНЫХ ОПЕРАЦИОННЫХ ЗАТРАТ НА ДОБЫЧУ УГЛЕВОДОРОДОВ ДО 2,8 ДОЛЛ./Б.Н.Э.
• ЗА 9 МЕС. 2020 Г. СНИЖЕНИЕ ПРОЦЕНТНЫХ РАСХОДОВ ГОД К ГОДУ СОСТАВИЛО 24% В ДОЛЛ. ВЫРАЖЕНИИ
• СУММА ФИНАНСОВОГО ДОЛГА И ТОРГОВЫХ ПРЕДОПЛАТ ЗА 9 МЕС. 2020 Г. СНИЗИЛАСЬ НА 5,7 МЛРД ДОЛЛ.
• СНИЖЕНИЕ ДОЛИ КРАТКОСРОЧНОЙ ЧАСТИ ФИНАНСОВОГО ДОЛГА ДО 17%. 
- Убыток Роснефти в 3 квартале не будет неожиданным для рынка - Газпромбанк
«Роснефть» в пятницу, 13 ноября, опубликует результаты за 3К20 по МСФО, открыв сезон отчетности для российских нефтяных компаний. «Роснефть» проведет телеконференцию в тот же день, в 16:00 по московскому времени (13:00 по Лондону, 8:00 по Нью-Йорку).
Мы ожидаем существенного улучшения EBITDA относительно низкой базы 2К20 благодаря восстановлению цен на нефть, благоприятной макроэкономической конъюнктуре (см. следующий раздел) и усилиям компании по сокращению затрат. Это должно позволить сгенерировать достойный свободный денежный поток (СДП) и снизить долговую нагрузку.
По нашим оценкам, валовая выручка «Роснефти» за 3К20 вырастет на 32% кв/кв до 1 370 млрд руб. (18,6 млрд долл.). Мы ожидаем увеличения EBITDA более чем в два раза до 302 млрд руб. (4,1 млрд долл.) при повышении рентабельности по EBITDA до 22% против 13% в 2К20. EBITDA, скорректированная на эффект предоплат, оценивается в 335 млрд руб. (4,5 млрд долл.), что предполагает рост примерно в два раза.
Финансовый результат будет отрицательным под влиянием крупного неденежного убытка по курсовым разницам. По нашим прогнозам, чистый убыток акционерам «Роснефти» в 3К20 составит 60 млрд руб. (-0,8 млрд долл.). Это не должно стать неожиданностью. Ранее британская компания BP, один из ключевых акционеров «Роснефти», представила результаты за 3К20, показав чистый убыток до процентных платежей и налогов от участия в капитале российской компании.
Газпромбанк
Авто-репост. Читать в блоге >>> 
- Роснефть — покупки в рамках buyback
— 1 155 590 АКЦИЙ
— 358 696 GDR
дата — 10 нояб 2020г 
Не хилый такой объем сегодня, руки так и чешутся зашортить
Саsha che, да конечно, эту дерьмо цена 300р, но сумасшедшие бай включили, ЗАЧЕМ при таком фрифлоте выкупать с рынка, но там же супер руководители, а так почему госкомпания что то там выкупает, пусть направляет на дивиденды, 50% государству
Александр, как вариант — будут кого-то покупать и рассчитываться деньгами и акциями. Важен будет коэффициент обмена — нужно будет отдать как можно меньше акций Роснефти. Считается как правило все по средней за полгода.
Пилат, одни уже хотели фантиками за банк рассчитаться, не прокатило )))
Не хилый такой объем сегодня, руки так и чешутся зашортить
Саsha che, да конечно, эту дерьмо цена 300р, но сумасшедшие бай включили, ЗАЧЕМ при таком фрифлоте выкупать с рынка, но там же супер руководители, а так почему госкомпания что то там выкупает, пусть направляет на дивиденды, 50% государству
Александр, как вариант — будут кого-то покупать и рассчитываться деньгами и акциями. Важен будет коэффициент обмена — нужно будет отдать как можно меньше акций Роснефти. Считается как правило все по средней за полгода.Не хилый такой объем сегодня, руки так и чешутся зашортить
Саsha che, да конечно, эту дерьмо цена 300р, но сумасшедшие бай включили, ЗАЧЕМ при таком фрифлоте выкупать с рынка, но там же супер руководители, а так почему госкомпания что то там выкупает, пусть направляет на дивиденды, 50% государствуНефть активно растет последние два дня. Наши нефтяные фишки тоже соответственно растут. Плюс шортокрыл.
Sagdeev, что то не видно вторых дивидендов в этом году, да и за следующий год будет кот наплакал, весь этот рост за пару дней сольётся, заработали уже хорошо, я больше половины портфеля в кэш перевел, плечи сегодня наконец то скинул
Александр, я тоже не совсем понял, что имелось ввиду под вторыми дивидендами и когда их можно получить?
Вася Баффет, они уже должны быть, но там убыток по году идёт, даже 3 квартал по ходу плюс не даст, я считаю даже 350 сейчас дорого, но на нашем спекулятивном рынке…Нефть активно растет последние два дня. Наши нефтяные фишки тоже соответственно растут. Плюс шортокрыл.
Sagdeev, что то не видно вторых дивидендов в этом году, да и за следующий год будет кот наплакал, весь этот рост за пару дней сольётся, заработали уже хорошо, я больше половины портфеля в кэш перевел, плечи сегодня наконец то скинул
Александр, я тоже не совсем понял, что имелось ввиду под вторыми дивидендами и когда их можно получить?Нефть активно растет последние два дня. Наши нефтяные фишки тоже соответственно растут. Плюс шортокрыл.
Sagdeev, что то не видно вторых дивидендов в этом году, да и за следующий год будет кот наплакал, весь этот рост за пару дней сольётся, заработали уже хорошо, я больше половины портфеля в кэш перевел, плечи сегодня наконец то скинул
- Лидер роста.
Растём в ожидании отчёта. Аналитики ожидают не самый плохой отчёт. Байбэки дают дополнительный стимул роста, пытаемся догнать вчерашний рост других нефтяников.
Роснефть - факторы роста и падения акций
- Роснефть обладает самым большим производственным потенциалом роста среди всех российских НК (26.01.2018)
- Роснефть платит дивиденды 50% МСФО (07.02.2019)
- к 2024 «Восток Ойл» будет давать дополнительно 30 млн.т. нефти и до 100 млн т к 2030 году (30.08.2021)
- Восток Ойл позволит Роснефти нарастить выручку и прибыль с 2024 года - когда первая нефть пойдет через собственную инфраструктуру (в данном проекте существенные льготы и сниженные налоги) (17.10.2023)
- Возможны новые крупные расточительные приобретения. (29.06.2017)
- Риск ввода дополнительных налогов и ввода искуственного ограничения прибыли через НДПИ (17.10.2023)
⚠️ Если вы считаете, что какой-то фактор роста/падения больше не является актуальным, выделите его и нажмите CTRL+ENTER на клавиатуре, чтобы сообщить нам.
Роснефть - описание компании
РоснефтьОАО «Роснефть» (ИНН 7706107510) — крупнейшая нефтяная компания в РФ и крупнейший налогоплательщик страны. Доказанные запасы углеводородов Роснефти по классификации SEC превышают 33 млрд баррелей.
Уставный капитал компании равен 105.981 млн руб. На эту сумму эмитировано 10598177810 обыкновенных акций номиналом 0.01 руб. Крупнейшим акционером компании является государственный Роснефтегаз.
2020 оценка:
нефть +$10 добавляет к EBITDA 6 мес + 70 млрд руб.
USDRUB +$10 добавляет к EBITDA 6 мес + 80 млрд руб.
Чтобы купить акции, выберите надежного брокера:
