10 июня 2024, 19:40

Пара слов перед размещением "Автобан-Финанс"

Завтра, 11 июня 2024 года, размещается «Автобан-Финанс» на 5 млрд рублей. Если кратко и непредвзято, то контора занимает деньги не для развития группы, а для латания её финансовых дыр и перекладывания краткосрочных долгов в долгосрочные (это у них называется «оптимизация структуры заемного капитала»), с целью выиграть время, а там глядишь всё наладится. Подробнее о конторе и её финансовом состоянии...

облигации Автобан-Финанс

Автобан облигации

fapvdo

Алексей С.Галицкий

Новосибирск

1048

13 658

с 13 октября 2019

4 Комментария

Максим
10 июня 2024, 20:54
Было же исследование что если в названии конторы присутствует «Финанс» или «Инвест» то вероятность дефолта по их облигам почти 100%.
0
- Алексей С.Галицкий
  11 июня 2024, 10:56
  Максим, исследование моё. Уточняю, что дефолтность таких контор с 2007 года составляет 47% от общего числа всех эмитентов
  +1
Максим
10 июня 2024, 20:58
Поручителями по выпуску выступают «ДСК «Автобан», «Ханты-Мансийскдорстрой» и «Союздорстрой».

Планируемый объем размещения - 5 млрд. рублей. Номинальная стоимость одной ценной бумаги выпуска — 1000 рублей. Срок обращения бумаг — 5 лет, предполагается 2-летняя оферта. Купонный период — 91 день.
Ориентир ставки 1-го купона по облигациям находится на уровне не выше 10,50% годовых, что соответствует доходности к оферте не выше 10,92% годовых.
По облигациям выпуска предоставлено поручительство от АО «ДСК „АВТОБАН“. Планируется публичная безотзывная оферта на выкуп облигаций в случае дефолта эмитента от АО „ИСК “АВТОБАН» и публичная безотзывная оферта от эмитента на выкуп облигаций в случае нарушения сроков раскрытия отчетностей по МСФО АО «ИСК „АВТОБАН“.
Организаторы размещения этого шлака: БКС КИБ, Газпромбанк, Инвестбанк Синара, ИФК Солид. Агент по размещению — Банк Синара.
Выпуск размещается в рамках программы биржевых облигаций объемом до 50 млрд. рублей включительно или эквивалента этой суммы в иностранной валюте.
0
- Алексей С.Галицкий
  11 июня 2024, 11:03
  Максим, спасибо за дополнительную иныормацию по конторе и по бумагам.
  Для справки: Вы перечислили конторы для которых занимаются деньги. По вопросу поручителей могу сказать следующее. У всех подобных Автобан-Финанс контор есть типа поручители для которых занимаются деньги. А теперь назовите мне хоть одного такого поручителя, который закрыл все обязательства дефолтнувшей конторы перед инвесторами. Вспомнили хоть одну такую контору? Вот и я вспомнить не могу. Вернее я точно знаю, что подобных прецедентов не было.
  +1