Verhovensky
Verhovensky личный блог
17 июля 2016, 18:42

Механика торгов

Меня всегда интересовало: освдомлены ли маркет мейкеры об объемных покупках/продажах, или тупо принимают сайзы и снова выставляют лимитки?
Допустим, рынок растет. Хедж фонды входят в лонги, ММ вынуждены сдерживать рост, создавая ликвидность. 
На американской фонде в конце сессии у специалистов можно, за пару минут до закрытия, видеть imbalance, который у спеца а течении дня накопился (на NYSE — это специалист, на NASDAQ — ММ). Может быть избыток шортов при росте, но на закрытии последняя сделка проходит примерно в 16:03 по NYT, и определена направлением этого имбаланса. А вот у нас как видеть этот имбэланс у мейкеров? Или недоступна инфа? Я вижу тут огромную коррупционную составляющую. То бишь, наши ММ точно знают что и как скупается и как откроемся завтра, однако, в отличии от США, нам ничего не сообщается. Сидим гадаем дебильный ОИ на производных, когда белые люди рубят без риска.
Где та помойка, куда ММ «плохие» шорты/лонги выкидывают? Сдается, эта помойка — 95% успешных трейдеров…
32 Комментария
  • Дровосек
    17 июля 2016, 19:25
    Если Вы о заявках от крупняка, то Герчик утверждал, что да. «Специалисты» их видят.
  • Дмитрий Новиков
    17 июля 2016, 19:31
    Это про акции или фьючи?
  • PABLO ESCOBAR
    17 июля 2016, 19:39
    интересная тема, хороший вопрос
  • Spekyl
    17 июля 2016, 19:53
    Тебя акции или фьючи интересуют?
  • sortarray sortarray
    17 июля 2016, 20:00
    А зачем им вообще это знать? Они и по динамике цен могут все вычислить, если действительно крупные сделки проходят. Реакцию рынка сразу видно же. Они просто сопоставят динамику с их собственными объемами, и примерно ясно все будет
      • sortarray sortarray
        17 июля 2016, 20:09
        Verhovensky, на мизерных объемах она взлетит только если разница между спросом и предложением будет большая. Скажем, если крупный игрок вбрасывает значительный объем, и цена стоит на месте, только слегка начинает меняться, значит против него стоит примерно тот же объем, который он всадил, я так это себе представляю.
  • A_N
    17 июля 2016, 20:05
    интересная темка
  • Андрей
    17 июля 2016, 20:20
    тема интересная, бесспорно, но вряд ли мы найдем ответы на эти вопросы в ближайшее время))))
  • Сам себе Трейдер
    17 июля 2016, 20:24
    конечно видят. для этого они и есть. чтобы видеть и сводить ордера. 

  • Hannes
    17 июля 2016, 21:26
    это решпекта бы спросить — он дока.
  • Дмитрий Никулин
    17 июля 2016, 21:28
    на конфе Тимофей может задать этот вопрос!
  • Аккаунт удалён
    18 июля 2016, 00:23
    Меня всегда интересовало: освдомлены ли маркет мейкеры об объемных покупках/продажах, или тупо принимают сайзы и снова выставляют лимитки?
    Любой, кто имеет ленту, осведомлен об любых покупках/продажах.

    ММ вынуждены сдерживать рост, создавая ликвидность. 
    В Америке насколько мне известно, как раз не обязаны. Но вот на нашей бирже у них есть спец договор по предоставлению ликвидности, они даже деньги от биржи получают за его соблюдение. Так что им не обязательно даже в плюс торговать.

    А вот у нас как видеть этот имбэланс у мейкеров? Или недоступна инфа?
    Я тоже хочу знать позицию ММ, а ещё алгоритмы победителей ЛЧИ, но похоже мои мечты так ими и останутся.

    Где та помойка, куда ММ «плохие» шорты/лонги выкидывают? Сдается, эта помойка — 95% успешных трейдеров…

    Разгружаются об стопы «успешных трейдеров», а также их сделок, когда маркет оредарми хреначат.
      • Антон Денисков (Fry)
        18 июля 2016, 08:21
        Verhovensky, вы задаётесь правильными вопросами, но не внимательно читаете ответы. Больше надо думать своей головой. Попытайтесь построить свою собственную модель рынка. Затем критически оцените её и добавляйте недостающие элементы.
        Со временем из примитивной грубой и неверной картинки может получится что-то более-менее адекватное для нас — простых трейдунов.
          • Антон Денисков (Fry)
            18 июля 2016, 08:38
            Verhovensky, у Вас в голове вредные иллюзии, мол там всё круто, а у нас всё гнило. Рассуждения насчёт «примитивного ОИ» и вообще доступности данных, насчёт имбэленсов, спец. и ММ вызывают только улыбку.
            Поторгуйте амеров года 2-3 для начала, тогда поймёте, что на мосбирже просто рай для простых смертных (для капиталов до ярда) по сравнению с адовым трешем там.

            Будет меньше «меня обижают!», а больше «где моё место в этой системе?», «как устроена система?» и будет лучше результат, на мой взгляд…
  • Лузинг
    18 июля 2016, 09:48
    Может это как раз ММ устанавливает иногда удивляющие цены на послеторговом аукционе.
  • Сергей Лубяга
    18 июля 2016, 12:02
    Да, механика сложна:
    trader2014.blogspot.com/2015/03/blog-post.html

Активные форумы
Что сейчас обсуждают

Старый дизайн
Старый
дизайн