Ликбез: анализируем отчетность банков

Выступая на конференциях по риск-менеджменту (в масштабе выставления лимитов на контрагентов) и читая семинары на курсе «Корпоративный директор» я часто повторяю историю из жизни: когда приезжает «кардиологичка» и снимает ЭКГ, на которую я смотрю и говорю:«похоже, ничего серьезного»… На что у меня спрашивают:«Вы — кардиолог?!»; "- Нет, я аналитик"...

На самом деле, любой может анализировать отчетность, также как и торговать и водить машину и т.д. Кто-то лучше, кто-то хуже. Но вцелом, многие могут. Другое дело, что этим тоже надо заниматься. Хотя по сути та же аналитика. Цифры, графики, динамика показателей, определенная практика, правила наступления определенных событий. По сути это все. И это действует во всех направлениях анализа...

Если сравнивать отчетность банка с отчетностью «небанка» то, на первый взгляд, «глаза разбегаются». Отчетность в 101 форме — 6 кеглем на 8 страниц цифр. Немудрено, что увидев на сайте ЦБ РФ отчетность банка многие говорят «ну нафиг» и понятно почему:


И это только 304ХХ счета в Активах… А там еще до 706ХХ, а потом тоже самое с Пассивами. А потом Внебалансовые счета, затем Счета по учету требований и обязательств по производным финансовым инструментам и прочим договорам… И это только 101 форма... 

Отчетность «небанков» не в пример проще… Но от этого не легче. В основном, потому, что актуальная отчетность в основном та, которая с синей печатью налоговой))). И какую вам принесли/прислали для анализа еще большой вопрос. Практику «подкручивания» отчетности под банк для согласования кредита никто не отменял. Конечно, это не касается крупных компаний/корпораций/холдингов и т.д. Они публикуют отчетность и если что-то будет сильно различаться — аналитики быстро разберут и напишут на каждом столбе, что у «ПАО Василек туалетов нет, а ходят в цветочные горшки и то нерегулярно...» А вот смотреть на фин.показатели контрагента конечно надо… иначе дебиторка улетит в космос, а потом с болью наступит «принятие» и списание… Ну да сейчас разговор не про анализ «небанков».

Зачем анализировать банки? Что там у большинства — депозиты. НО помимо депозитов, не забываем и расчетные счета — дебетовые/кредитные карты. Если банк помрет — они тоже работать явно не будут… И потери могут быть больше. Ну, тема с забалансом (тетрадкой) по вкладам почти уже отмирает… Разве, что видна у региональных и карманных банков… и то не особо (видна). Сейчас, с введением малого и среднего бизнеса «под крыло» АСВ имеет смысл понять не начинает ли ваш близкий и любимый уже 1000 лет региональный банк «пылесосить» юр.лиц (под АСВ) с последующим «выпиливанием себя из мира сего»... 

Для этого нам нужен Эксель и 101 форма… Да, 101-й тут достаточно…
В примере вот эта: http://www.cbr.ru/credit/101.asp?regnum=1460&when=0&dt=20190401
Смотрим остатки по 407 счетам ( и обороты по ним).



Если остатки растут, а обороты нет — это «знак» :)

Как здесь (Т-1 = прошлый месяц) как видно обороты примерно такие же какие были 7 месяцев назад… а остатки выросли с 0,7 к 1,6 ярда (нехорошо):



Лайфхак: если потом идти к знакомому зампреду и спрашивать — «чой-то все так» и он скажет: «ну вы ж меня 1000 лет знаете, у нас все хорошо, ПредПрав и акционеры зуб дают» — это уже 2 знака, а значит можно нарисовать линию тренда… Даже, я бы сказал — вектор...

Еще один лайфхак при определении ликвидности:
Банки любят (и уверенно практикуют) на отчетную дату по определенным счетам держать нулевые остатки.
Тогда многие (среднестатистические) аналитические системы (даже платные) посчитают, что данный показатель выглядит очень позитивно и нет смысла рисовать очередную точку на графике «вектор движения кредитной организации»... 
К этому можно и ликвидность, да и сомнительность приписать… особенно в векселях.

Так вот. К примеру у банка, чья отчетность здесь используется — по 315 счетам остатки выглядят следующим образом:

• 31501 - Прочие привлеченные средства кредитных организаций, до востребования — несущественно мало.
• 31502 - Прочие привлеченные средства кредитных организаций, на 1 день. Остатки исходящие нулевые, но оборот внутри был. Хотя и не такой космический...

Как у «некоторых»:


Оборот меж тем 0,5 трлн.руб… немало, знаете ли… А остатки нулевые. А значит нетто-мбк не такое уж и страшное получается... 
А у этого банка итак «космическая» отрицательная нетто-позиция по мбк...

На сегодня хватит... 
Потом будем разбирать формулы и показатели по месячной ликвидности...












P.s. оффтоп = бан