24 января 2021, 13:27

ОПЦИОНЫ. Тест к статьям 11-14 о основных показателях теоретической оценки опционов

Всем добрейшего воскресного!!!

Нужен, нужен перерыв в публикациях. Если публиковаться каждый день — вымотаешься. И даже раз в неделю — довольно тяжело. Поэтому предлагаю закрепить знания о теоретической стоимости опционов и пройти небольшой тест. Это важно — поскольку активно работая с опционами, нам нужно быстро принимать решения по опционным стратегиям и значит по управлению рисками. Принимать решения, которые определяют наше будущее финансовое положение. Для этого нам просто необходимы знания о особенностях поведения дельты, гаммы, теты и веги.

ТЕСТ — нажмите на ссылку и перейдете к яндекс форме, к сожалению на сайте наверное возможно совместить тест напрямую, но я не знаю как.

Всем отличного отдыха и настроения!!!

Источник:ОПЦИОНЫ. Тест к статьям 11-14 о основных показателях теоретической оценки опционов

опционы

Александр Кленкин

Кореновск

827

с 26 декабря 2015

10 Комментариев

Активный Инвестор
24 января 2021, 13:56
Тот кто такие тесты придумал, похоже сам не понимает что такое опцион...

0
- Александр Кленкин
  24 января 2021, 14:36
  Активный Инвестор, не вижу ошибки — все верно, конечно дельта меньше снизится, но это тест и предполагается, что снижение произошла за короткий промежуток времени
  0
  - Активный Инвестор
    24 января 2021, 15:09
    Александр Кленкин, а 5000 пп — это много или мало?
    0
    - Александр Кленкин
      24 января 2021, 17:16
      Активный Инвестор, это много, и в тесте написано для простоты расчета. Конечно все знают, что гамму выражают через изменение дельты на 1 пункт цены базового актива и правильней для РТС на изменение каждой 1000 пп считать, исправлять пока не буду
      
      0
Сергей
24 января 2021, 15:45
теор цена полное фуфло. Как только ставишь лимитки, она сразу меняется...

0
- Александр Кленкин
  24 января 2021, 17:17
  Sergey_Sergeevich, я говорю о понимании теор стоимости, если ее не знать, то лимитки не будете знать где выставлять
  
  0
  - Сергей
    24 января 2021, 18:36
    Александр Кленкин, что значит не буду знать? Я ставлю лимитки там, где готов (хочу) купить или продать базовый актив по цене страйка.
    0
    - Александр Кленкин
      24 января 2021, 18:45
      Sergey_Sergeevich, дело Ваше.
      
      К примеру опцион пут пут Ri137500BM1D экспирацией 28.01.2021 в пятницу в начале была выставлена на отметку 840, после того как стало понятно, что базовый актив снизится еще до 141700 пп — заявка была перемещена на отметку 900 — она сработала практически на дневном максимуме премии опциона, к вечеру опцион стоил уже 600 пп
      
      Основание для выставления заявки - Дельта у опциона 0,19, тета 160, теор стоимость вблизи 680, значит если РТС покажет снижение в район 141000/142000, то опцион будет стоить 830-900 пп. Впереди 2 выходных дня (считается за 3 в опционах) и до четверга возможно снижение волатильности и цена будет активно снижаться.
      0
Сергей
24 января 2021, 19:04
Теорцена зависит от выставленных заявок, это факт. Значит теор цена, рассчитываемая биржей, фуфло. Поиграйтесь в неликвидах, узнаете много нового.
0
Сергей
24 января 2021, 19:06
Можно искусственно снижать волатильность теорцены, расставив лимитки в других трайках. Проверено опытным путем.
0