1. Трамп вступил в должность президента США. Начался процесс  им конфликта на Украине. Якобы на все про все заложено 100 дней. Пока дальше сотрясания воздуха дело не зашло. Однако вся фонда с понедельника замерла перед экранами, жадно ловя каждое слово Трампа, Путина, Пескова, Зеленского и т.д....Читать далее

1. Рынок рос на ожидании прихода Трампа и замирения, снятия санкций и прочих плюшек.
Мое мнение не изменилось: смотрю скорее скептически на этот сценарий, большая часть в резервах, сижу в засаде. Чем больше шкаф, тем громче падает. Если же будут реальные основания для оптимизма – карман сделок готов....Читать далее

1. Неделя выдалась волатильной: рынок то фиксился на ожидании санкций и посленовогоднем отрезвлении, то рос под конец недели на факте ясности принятых санкций. Началась торговля бумагами Х5 (#Х5): по моей системе отбора бумага не проходит в портфель, смотрю со стороны, пока скорее вижу основания для спекулятивного шорта....Читать далее

1. Мой ноябрьский прогноз по ставке в 23% не реализовался, рынок на сохранении ставки в 21% начал бодрый отскок. Эйфория и всеобщее счастье, в последний момент поправившие дела в портфелях инвесторов. С 19.12.2024 г. по 31.12.2024 MCFTR сделал +19,3%. Удалось прокатиться на общем приливе, но все это были чисто спекулятивные истории....Читать далее

В 2025 г. залетаю с такими позициями.
Сальдо начальное по акциям: -129 574 рубля, сальдо начальное по портфелю: -57 864 рубля.
Сальдо по закрытым сделкам: 0, сальдо по выплатам: 0.
Как обычно, первое подведение итогов через квартал: 01....Читать далее

Что было на неделе.
1. На этой неделе портфелю исполнилось 12 месяцев и можно подвести окончательные итоги годового эксперимента.
Напомню основную цель эксперимента: проверить гипотезу, что и диверсифицированный портфель может давать хорошую доходность, сравнимую с качественным концентрированным, может обгонять индекс....Читать далее

Что было на неделе.
1. Отчитались по МСФО за 9 мес. 2024 г. Озон (OZON), Фосагро (PHOR), Positive (POSI). По результатам отчетности эти компании вне моего портфеля.
2. На победе Трампа в выборах президента США народ пошел откупать рынок: ставка на скорое завершение СВО и начало разворота ДКП....Читать далее

Что было на неделе.
1. Отчитались по МСФО за 9 мес. 2024 г. Эл5 Энерго (ELFV), Fix Price (FIXP), Сбербанк (SBER), Яндекс (YDEX), Лента (LENT), ВТБ (VTBR). По результатам отчетности эти компании, кроме ВТБ, вне моего портфеля. ВТБ остается в портфеле с долей в 2%....Читать далее

Что было на неделе.
1. Отчитались по МСФО за 9 мес. 2024 г. Северсталь (CHMF), ММК (MAGN), Займер (ZAYM). По результатам отчетности компании вне моего портфеля.
2. ЦБ РФ поднял ставку сразу до 21%. И если до заседания была надежда, что это последнее повышение ставки, то пресс-конференция развеяла эти ожидания....Читать далее

Что было на неделе.
1. Отчетов по МСФО не было.
2. Новых бумаг в портфеле не появилось, продолжал точечный набор имеющихся бумаг согласно ранее выбранной стратегии.
3. ОФЗ 26222 погасились, заработал примерно 14,5% годовых за период удержания....Читать далее