#утренняя_аналитика

 Всем доброе утро, коллеги!

Жесткость дипломатической и политической риторики, тональности и взаимных угроз между РФ и США (до кучи возьмем и Европу, хотя по факту Европа – это кто как самостоятельный субъект?) скоро достигнет степени, когда на такие, с позволения сказать, «дипотношения» будет уже совершенно плевать.

В любом процессе наступает момент, а особенно это присутствует в психологии людей, когда психика перестает реагировать, становится уже без разницы, наступает, так сказать, Game Over. Вот и сейчас, идет прогрев массовой аудитории на то, что мол Россию посредством санкций уравнять в статусе с Ираном, Кубой, Северной Кореей. Нужно ли серьезно относиться к подобного рода заявкам? Я сейчас хочу поговорить не как политолог.

К чему может привести изоляция России с точки зрения фондового рынка?

Если сценарий «изоляции» все-таки примут или хотя бы объявят, то сначала, разумеется, будет «шок». Рынок РФ упадет и будет какое время находится на дне. На падении попробуют сыграть многие спекулянты, но в этом телодвижении будут в основном проигравшие, потому что коротко профессионально действовать могут единицы ребят или инсайдеры. Однако, если отбросить все страхи и другие эмоции, то есть несколько причин, почему «не так страшен черт, как его малюют».

#утренняя_аналитика

Всем доброе рождественское утро, друзья!

Индексы ММВБ и РТС последние пару дней рисуют то, что и должны рисовать. Что именно? Правильно, замедление. Потому что, нащупав нижний экстремум коррекции, они попытались продемонстрировать резкое восстановление. На практике, такие попытки крайне редко бывают надежными.

РТС показывает более интересную, на мой взгляд картину, индекс тестирует нижнюю границу и отскакивает от нее, определяя нам с вами качественную нижнюю границу диапазона. Теперь мы по РТС пока работаем в коридоре 1515 – 1640п. Кроме этого, у нас есть огромный незакрытый гэп, который, наверняка, РТС будет закрывать в ближайшее время и мы получим восходящее движение. Что даст нам с вами это восходящее движение индекса в плане наиболее крупных бумаг в его составе? Предлагаю рассмотреть.

Газпром (вес 15,81%). Бумага находится в боковике, при этом показала ложный пробой верхней границы пару дней назад. Вчерашние покупки показали четко, что потенциал указанного ЛП уже исчерпан, и нас ждет пробой наверх. Вопрос: когда? Это вопрос, я предполагаю следующей недели.

#утренняя_аналитика

Несмотря на Казахстан, всем доброе утро, друзья!

Да, недолго музыка играла… Из-за событий в Казахстане везде негатив, в том числе уже и на Америке и даже в биткоине, который считался чем-то защитным, тем не менее, даже он отреагировал отрицательно..

Последние дни декабря я размышлял на тему, что любая сильная коррекция должна получить дно. Но при этом оно должно быть чем-то спровоцировано, каким-то событием. Чем-то реальным.

По факту, чем вызвана текущая коррекция на РФ, начавшись в октябре уже прошлого года? Правильно. Ерундой: фэйками блумберга про Украинское вторжение России, которое было раздуто до своего апогея. При этом коррекция оказалась сильно глубокой для такой абсурдной чепухи.

В связи с этим, мы наблюдаем явную нервозность рынков. То откупы на объемах, то продажи и причем панические, рваный боковик в индексе. А все-таки, что определило дно? Ведь октябрьская коррекция была длительной, а точки никакой сделано не было. Помните 2014 год. Март 2014 года явился датой присоединения Крыма. И это крымское событие оказалось дном затяжной коррекции на нашем индексе.

#утренняя_аналитика

Всем доброе утро, друзья и коллеги!

Первые два дня торговли прошли под растущим флагом, может показаться, что все! Это разворот российских индексов, а значит пошла фаза роста. Но не следует торопится с выводами, потому что есть ряд признаков, по которым сейчас резкое восходящее движение ждать преждевременно.

Открытие большим Гэпом. Существует мнение, что гэпы в обязательном порядке должны закрываться. Это, конечно же, совсем не правда, однако в данном случае, в период внешнеполитической нестабильности по отношению к России, незакрытый гэп создает дополнительную нервозность. А нервозность на рынке приводит только к одному – боковику.

Очень резкий угол для восстановления. Идеально, это когда угол наклона тренда менее или равен 45 градусов, а лучше 30 градусов. В нашем случае, мы имеем угол гораздо круче, а значит должны будем увидеть замедление. Примечание: графическое точное измерение угла наклона — вещь очень субъективная. Тут я делаю акцент на реальные градусы наклона просто для понятности. На самом деле, угол наклона измеряется только одним показателем — скорость роста в единицу времени. Что значит, нормальное восстановление — такое, которое равно падению по продолжительности. А это значит, ждать восстановления нужно к марту.

Глобалтранс. В начале декабря рассматривали точку входа на обозначенном уровне, сегодня бумага дает +20%, при этом находится над верхней границей диапазона.

Сейчас момент такой, который определяется вашей стратегией, а именно: если для вас +20% — это есть подарок на новый год, то сейчас есть возможность его забрать. Только нажмите на кнопку.

Однако, я продолжаю держать данную бумагу на одном из портфелей, который на персональном взаимодействии, вижу в компании потенциал и фундаментальный, и графический — это выход из диапазона на объеме. Однако, подчеркну, текущий плюс требует вашего личного решения.


Далее продолжим рассматривать интересные моменты рынка.


Александр Перфилов, автор телеграм-канала «Взгляд на рынок»

#утренняя_аналитика

Всем доброе утро, друзья!

Хотя нота, на которой заканчивают год наши индексы, не самая оптимистичная, но ожидаемая. Наши рынки уходят в новый год в боковике, при этом им не помогает даже сильная нефть.

На самом-то деле, все это закономерно. Октябрьская коррекция (звучит, как «Октябрьская революция»), которая составила по ММВБ 18% и по РТС 22%, является глубокой. Она стала настоящим экзаменом для многих, в том числе и для не самых новеньких, но пока этот экзамен не закончен. Рынок, а это просто огромное число участников, должен прийти к определенному знаменателю после такого активного и глубокого пролива. Трейдерам и активным инвесторам требуется время для того, чтобы вновь переосмыслить и переоценить по-новой те активы, которые упали в цене.

Рынок должен как бы вновь показать то, что стоило дорого, должно вдруг показаться дешевым. Именно для этого и существуют боковики. И именно поэтому развороты сильных направленных движений происходят чаще через них. Одновременно с этим, чем более длинным будет боковик, тем надежнее будет последующий за этим тренд.

#мотивация

Всем доброе утро!

Ох, уж эта статистика: «страшная сила». С ее помощью можно и с инфляцией бороться, и уровень жизни повышать и экономику поднимать. Да чего там, «Потемкинские деревни» целые строить. Путин сказал снизить инфляцию, берем под козырек — будем менять методику росстата, бананы включаем, потому что они товар-приманка и цены по ним всегда с отрицательной маржой, а металлоизделия, которые реально нужны строителям — исключаем. Путин скажет победить бедность – меняем методику. Путин скажет повысить рождаемость — под козырек, здесь тоже не то маленько считается у нас.

При этом статистика вещь исключительно хорошая. Если она профессиональная и правдивая, и безпристрастная – это мощный инструмент в руках руководителя. Это большая сила в нашем биржевом деле. Если мы качественно составляем и ведем статистику – то мы очень многое знаем и понимаем. Мне нравиться как сказал Герчик в каком-то своем видео – «Статистика – это вы и есть, только в цифрах».

#утренняя_аналитика

Всем доброе утро!

Тинькофф решил продавать товары под собственным брендом, одежду и аксессуары. Мысль может быть и неплохая, с точки зрения маркетинга, но обеспечит ли она рост ключевых показателей? Может наоборот, когда один из крупных банков начинает продавать футболки, есть косвенный сигнал некоего предела в его главной мысли — банковской? В данном вопросе, конечно, содержится значительная доля шутки. А теперь посмотрим по существу.

Вы знаете, что я очень позитивно смотрю на ВТБ и умеренно-позитивно на Сбербанк, но вот бумаги банка Тинькофф у меня вызывают скептическое отношение по следующим причинам:

Слом растущего тренда. После мартовского обвала 2020 был установлен растущий тренд с двумя изменениями наклона в сторону ускорения роста. Максимальный угол наклона был установлен в январе текущего года и оказался пробит в ноябре. Затем произошло его тестирование снизу и возврата в растущую тенденцию не произошло.