комментарии AR на форуме
-
Коллеги, извините — пишу здесь, отдельной ветки нет!
Но к МАИЛ и Яндекс БигДата имеет отношение
Алексей Rexusman, Везде рекламируешь..? Да суперская компания..
Тира, может кому-то поможем))
Сегодня ещё Slack (WORK) +23%
Алексей Rexusman, на новости о возможной покупке Slack’a Salesforce’ом, полагаю
С дивами за 4 квартал какая то тишина. Когда они будут и будут ли вообще, есть инфа?
Александр Корнев, это с какой радости? дивы два раза в год
drmfd, Да! раньше всегда 3 раза платили. Где наши дивы?
Alex64, 3 раза заплатили только по итогам 2019 года (см ответ ниже, почему). А так всегда было 2 выплатыС дивами за 4 квартал какая то тишина. Когда они будут и будут ли вообще, есть инфа?
Александр Корнев, это с какой радости? дивы два раза в год
drmfd, извините не туда посмотрел и не про то написал ))) в прошлом году за 3 квартал почему то заплатили. А 4 квартал летом мой косяк ))).
Александр Корнев, в прошлом году был special dividend после продажи украинской дочки ПрАО «ВФ Украина»- Любопытный момент: в феврале 2019 г. МТС продала материнской Системе 18,7% акций перспективного ритейлера Ozon за 7,9 млрд руб. Рост оборота продаж Ozon (GMV) по итогам I полугодия 2019 г. составил 80% г/г. Вчера маркетплейс провел свои первые торги после IPO. Акции взлетели на 40%, а капитализация Ozon превысила $7,1 млрд. По текущему курсу рубля доля МТС могла бы гипотетически стоит около 100 млрд руб., или 1/6 от капитализации самой МТС.
Подробнее на БКС Экспресс:
bcs-express.ru/tehanaliz/mtss/25.11.20 
Что-то тихо, даже бумага не растёт, где же новости типо скоро ракета?
Salin, Ну почему же тихо? Вот уже СМИ подключились к «давлению» на неплательщика www.kommersant.ru/doc/4458295
Kromnomo, освещают ситуацию по искам, причем тут давление? Каскад со стоимостью 98 или Альянс (89) типо лучше дэника?
Salin, Коммерсант, как правило, используется для придания большей огласки. Это оказывает давление на бизнес со всех сторон.
То, что обсуждается здесь на форуме или на каком-либо аналогичном другом это не имеет такого значения как освещение в федеральном СМИ.
Не забываем так же что Коммерсантом владеет Алишер Усманов, он же основной владелец Мегафона, истец по иску к Дэни
И да, 98 у Каскада и даже 89 у Альянса лучше чем 56 у Дэни
Kromnomo, и кстати, стоит им объявить об оферте (нормальном через любого брокера) за скажем 85%, то легко выкупят большинство бумаг, еще и прибыль будет
Salin, у них денег нет заплатить операторам за оказанные услуги, а вы говорите оферту объявлять
Сейчас для Дэни чем длинее долг тем лучше
Kromnomo, а по-моему полная глупость платить кредиторам, когда твои потребители должны тебе. Или вы настолько далеки от бизнеса?
Alex64, это ваше кредо — зачем платить кому-то, если не платят мне?
Хорошо, что такие бизнесмены долго в бизнесе не живут
Kromnomo, это не кредо. Это жизнь. А у меня с бизнесом все нормально. С 94 года живет и процветает.
Alex64, так же не платите контрагентам? А вопросы, судя по угрозам на форуме, решаете в стиле 94-х
Kromnomo, давайте по существу, поданый иск не значит к оплате, решения суда нет, так что не нужно говорить что не платят
Salin, не надо сразу вставать в позицию «не пойман не вор». Так реально бизнес не способен расти. Вон можете у Alex24 спросить: за 26 лет его бизнес хоть в список Fortuna -100 000 000 вошел?
в комментарии в статье представитель Дэни подтвердил ЗАКОННОЕ требование со стороны операторов и заявил, что они будут урегулированы.
Просто сейчас денег нет
Kromnomo, не знаю такого списка. Мы по-скромному, входим в тройку по региону, нам этого вполне достаточно.
Alex64, Дэни то же скромно в какую-то тройку-пятерку входило, а по факту оказывается «денег нет, но вы держитесь»
Kromnomo, так и я вам об этом. Хотите желаемое выдать за действительное…
Alex64, я не на раздаче, поэтому ничего никому не выдаю
Лишь обсуждаю факт того, что у эмитента сложилась проблемная ситуация в которую по большей части загнали себя сами, прихватив заодно с собой и кредиторов в виде ВОБЛов
Kromnomo, стесняюсь спросить… кто (или что) такое ВОБЛы?
banzay, владельцы облигаций
Читать посты РДВ о Детском Мире становится действительно смешно
AR, вы про это:
ДЕТСКИЙ МИР: МЕДЛЕННАЯ СМЕРТЬ БЕЗ ДИВИДЕНДОВ. #анализ #DSKY
Вот, что происходит на рынке детских товаров сейчас:
• Рынок, в среднем, растёт на 1.3% в год (по расчётам Детского мира). Против рынка играет демографический тренд (https://t.me/cbrstocks/7592). Рост идёт, в основном, за счёт инфляции.
• Онлайн станет популярнее оффлайн-формата. Сейчас в онлайне покупается 16% детских товаров, будет 60% к 2025 году.
• Детский мир (DSKY (https://putinomics.ru/ru/issuer/10/)) увеличит долю в оффлайне через 5 лет на 10% за счёт вытеснения более мелких конкурентов.
Вот, что будет с бизнесом ДМ в таких условиях:
Сценарий 1 — медленная смерть. ДМ инвестирует в онлайн за счёт долга и снижения дивидендов. Если Детскому миру за 5 лет удастся довести долю собственных онлайн-продаж до 30%, то выручка в онлайн-сегменте вырастет на 136%, а в оффлайне упадёт на 30%. Общая выручка снизится на 11.4%.
Сценарий 2 — быстрая смерть. ДМ продолжает пускать всю прибыль на дивиденды без инвестиций в онлайн. Если ДМ не будет инвестировать в онлайн, доля ДМ на онлайн-рынке упадёт до 5%. В таким сценарии выручка ДМ сократится на 25%.
@AK47pfl
Роман Ранний, да, в том числе) последние 7-10 дней на РДВ каждый пост, который так или иначе упоминает DSKY, наполнен негативом в сторону компании. Это стало больше напоминать личную неприязнь автора (либо надежду отыграть лосс за счет продающих подписчиков), нежели какой-либо анализ.
То же самое в последние несколько дней происходит с TCS Group. А с Новатэком — наоборот)
✂️ КАК ОНЛАЙН-ИГРОКИ ОТНИМАЮТ ДОЛЮ РЫНКА У ДЕТСКОГО МИРА. #цифры #DSKY
Рост продаж в 1 кв. 2020 к 1 кв. 2019
Беру: +183%
Ozon: +115%
Wildberries: +95%
Lamoda: +20%
Детский мир: +11%
@AK47pfl
Тимофей Мартынов, Непонятно, как они могут отобрать долю рынка, это же маркетплейсы. ДМ открывает дворцы-магазины по 1000м2 площадью.
khornickjaadle, РДВ продолжает свою атаку на Детский мир
AR, Не по зубам может им, ДМ доминирует на рынке.
khornickjaadle, либо кто-то из них крупно шортанул на слухах за неделю-другую до SPO)✂️ КАК ОНЛАЙН-ИГРОКИ ОТНИМАЮТ ДОЛЮ РЫНКА У ДЕТСКОГО МИРА. #цифры #DSKY
Рост продаж в 1 кв. 2020 к 1 кв. 2019
Беру: +183%
Ozon: +115%
Wildberries: +95%
Lamoda: +20%
Детский мир: +11%
@AK47pfl
Тимофей Мартынов, Непонятно, как они могут отобрать долю рынка, это же маркетплейсы. ДМ открывает дворцы-магазины по 1000м2 площадью.
khornickjaadle, РДВ продолжает свою атаку на Детский мир- Mail.Ru Group подала заявку на листинг на Мосбирже.
Mail.ru Group подала заявку на листинг на Мосбирже, первые торги ожидаются в ближайшие недели — компания.
tass.ru/ekonomika/8787225 Канал РДВ сливает Детскйи мир.
🔦СЕЙЧАС ЛУЧШИЙ МОМЕНТ ВЫХОДА ИЗ ДЕТСКОГО МИРА ПО МНЕНИЮ СИСТЕМЫ
Система избавилась от Детского мира (MOEX: DSKY (https://putinomics.ru/ru/issuer/10/)), так как понимает, что лучшего момента для выхода не будет. Лучше продать Детский мир сейчас по 93, чем в будущем по 45 руб.
Детский мир переоценен: торгуется по 11 своих прибылей. Прибыль на акцию 8.89 руб. за 2019 год (страница 7 (https://ir.detmir.ru/wp-content/uploads/2020/02/DM-IFRS-Cons-FS-19-r.pdf)), текущая цена акции 98 руб:
98 / 8.89 = 11
11 прибылей – это очень много для компании на не растущем рынке, который теряет (https://t.me/AK47pfl/4971) онлайн-рынок. Для сравнения, МТС – компания без роста, но лидер своего рынка стоит менее 10 своих прибылей. Система не продает МТС, потому что понимает силу его рыночной позиции. А проигрывающий рынок VEON – владелец Билайна – торгуется по 5 своих прибылей.
Прибыль Детского мира будет падать. Рынок детских товаров стагнирует из-за демографических проблем (https://t.me/cbrstocks/7592). Детский мир уже проигрывает онлайн-сектор конкурентам и будет тратить деньги на рекламу (конкуренты на рекламу не скупятся).
Если Детский мир будет торговаться по 5х своих прибылей, то он будет стоить 45 при текущих 98 руб за акцию. Система это понимает (https://t.me/AK47pfl/4964) и продает Детский мир фондам оптом по 93 руб., а те перепродают в розницу физикам по 98 руб.
Pacak, они еще и некий опрос «15 тысяч домохозяйств» провели, показывающий, как все плохо в секторе детских товаров..)РЦБ пишет:
#DSKY #SPO
❗️ ФОНДЫ, КУПИВШИЕ АКЦИИ ДЕТСКОГО МИРА НА SPO, СЕГОДНЯ ПОЛУЧАТ АКЦИИ НА БАЛАНС. МОЖЕТ БЫТЬ МАССОВАЯ РАСПРОДАЖА ДЛЯ ФИКСАЦИИ ПРИБЫЛИ.
Роман Ранний, В течении 90 дней не должны сливать по условиям сделки, верно?
Dimas, это относится к продающим (продавшим) акционерам, т.е. Системе и РКИФ
Продающие акционеры приняли на себя обязательства по неотчуждению акций Компаний (lock-up) в течение 90 календарных дней с даты завершения Предложения, кроме как в ряде рыночных для подобного рода сделок исключений.Как считаете в долгосрок норм бумага?
slavich, по большинству показателей — да. По существу и перспективам бизнеса — скорее тоже. Пока не замеченная рынком история роста с большим потенциалом без долговой нагрузки. С адекватной дивидендной политикой при пока умеренном payout ratio и копеечной стоимостью по мультипликаторам.
я то же не особо понимаю почему севка так дешево стоит. Но я был этому рад позавчера, т.к. закупил себе стаканчик севки.
Так то если взять:
ДД у Севы за 19 год = 115,88 руб. на 1 акцию. По нынешней цене: 115,88 / 880 = 13,17% годовой доходности.
ДД у НОЛМК за 19 год = 17,36 руб. на 1 акцию. По нынешней цене: 17,36 / 136 = 12,77 % годовой доходности.
Но при этом у Северстали скоро запуск новой печки, и вчера писали, что еще что-то там модернизировалось на 8 млд.руб. Так что цена акций Севки должна взлететь думаю в течении года.
Но это мое мнение.
И у меня практически равные стаканы акций в портфеле Северстали и НЛМК.
KpynaLDOS, поддерживаю — Северсталь и НЛМК оба играют в большой САРЕХ с 2019 года, поддерживая это дело умеренным набором долга. Если посмотреть на динамику LTM Net debt/EBITDA, это практически одинаковые истории — как и в случае с FCF. Яркое различие прослеживается в динамике ROA (LTM EBIT/Assets) за последние 5 лет — Северсталь постоянно с премиумом в 10% к НЛМК, как при росте выручки/маржинальности (до 2018-2019), так и при их падении. ROA повторяет динамику выручки, но премиум в 10% никуда не уходит. Получается, Северсталь — более операционно эффективный актив за меньшую стоимость. Видел очень мало близких конкурентов в других секторах, где наблюдался бы подобный «перманентный премиум» в ROA. Возвращаясь к вопросу о недооценке, мое мнение — у Северстали был период (2017-2018) большой просадки чистой прибыли, сопровождающийся высоким уровнем долга — в то время как динамика выручки и EBITDA у 2 компаний была практически идентичной. Стоит заметить, что уровень чистого долга также оставался примерно одинаковым, как и Net debt/EBITDA. У НЛМК же всегда были на редкость стабильные margins и уровень долга. Думаю, что «прошлое» Северстали все еще «не забыто рынком» и отчасти объясняет дискаунт в EV/EBITDA. Сейчас, когда компании сблизились почти по всем относительным параметрам, должна произойти переоценка.
Чтобы купить акции, выберите надежного брокера:
