ответы на форуме

24 октября X5 представит отчет за 3 квартал.
25 октября состоится встреча с инвесторами в Лондоне

Тимофей Мартынов, теперь Дно инвестора в Лондоне?

Денис Сергеев, ну почему же?

пи… ец))) красиво льют

Дурдин Артем, угу, причём и Гавнит, и х5, и Ленту. Неужто англичане на новостях о Боширове-Чепиге решили что-то жёсткое применить?

Денис Сергеев, разве только в ритейле) новичек под видом новой газировки поставлять нашим гражданам)

Денис Сергеев, тоже думаю, что брехня)

А че х5 шлепнулся?)
Говорят отчёт сильный

Тимофей Мартынов, отчёт нехороший! Прирост выручки замедляется 4й квартал подряд (в Карусели вообще прирост за 2кв. 1.3%, в июне — 0.3% !). Средний чек — отрицательный прирост. В МСФО наверняка будет падение рентабельности EBITDA.

Денис Сергеев, в отчете написано почему в Карусели нет роста. Потому что 7 магазинов закрыто на реконструкцию, в этом нет чего-то страшного, это нормально. За год число магазинов карусели выросло на 3. Т.е. рост эффективности небольшой, а экспансии не было.
Не смотря на то что средний чек незначительно уменьшился, значительно выросло число покупок. Перекресток +25% к числу покупок, пятёрочка +20%. Либо людей стало больше ходить, либо они стали чаще ходить. Что в этом плохого?

Число магазинов Перекрёстка за год как раз увеличлось на 25%, отсюда и рост видимо. У пятерочки за год +27% магазинов, и всего +20% покупок, кажется эта часть перестаёт масштабироваться, надо заниматься больше качеством и эффективностью существующих.

Суммарный прирост магазинов замедлился на 30% по сравнению с пред. годом, но это тоже нормально т.к. видим на пятёрочке что дальнешее масштабирование не работает. Так что это плюс, а не минус.

Доля интернет заказов **за квартал** выросла на 20% и это очень интересный эксперимент, который может дать конкурентное преимущество по сравнению с другими.

Обвал сегодня больше поход на желание людей выйти из внутреннего ретейлера перед санкциями, растущим долларом и падающей нефтью.

Я думаю держать бумагу вплоть до конца года, где скорее всего начнут проявляться последствия ухода Ольги Наумовой. X5 продолжает расти, вопрос лишь в том, на инерции или на хороших кадрах что остались и пришли. Пока не ясно, но бизнес всё еще растёт.

www.x5.ru/ru/PublishingImages/Pages/Media/News/190718_Q2_2018_Trading_Update_RUS.pdf

Интересная тень от свечи за вчерашний день. Кто, что думает по этому поводу? Закупился кто-то?

Анастасия, кто-то на 20 млн.продал акций, а потом закупился на низах, похоже на крупного игрока который набирает позу! Причем встали над уровнем 375, думаю впереди нас ждёт рост в район 300 р.

Alexprofi, Вы имели ввиду рост в район 400?

Денис Сергеев, да 400 конечно, пардон

Подскажите, где найти отчеты МСФО по Х5? На их сайте нет, на смартлабе тоже нет.
Кто скажет, как сориентироваться по цене размещения на Московской бирже? Все таки ГДР у нас обычно торгуются дешевле чем на Лондонской бирже

Виталий С,
Фильтр в пресс-релизах на «операционные и финансовые результаты
www.x5.ru/ru/Pages/Media/PressReleases.aspx

Денис Сергеев, там нет отчётов МСФО, там есть пресс-релизы

Михаил, сейчас службы доставки отлично работают. Тоже М.видео не просто так подключило Tmall как цену конкурента в гарантии лучшей цены :-) потому что в м.видео бешенная наценка на всё. Да и дела у группы Сафмар сейчас не из лучших — то акции заложат, то бренд, то с МКБ проблемы, то у НПФ. Даже их застройщик А101 выдаёт ипотеку под 5.7%! Видать, там совсем ликвидности нет.

Денис Сергеев, покупка с доставкой неплохо работает для мелочей вроде телефона. Если вы покупаете холодильник не все так просто. По факту несмотря на ваши аргументы, выручка у них растет.
Проблемы есть у всех компаний, часто проблема материнской компании может даже увеличить дивидендный поток с дочки. Не говоря уже, что у МВидео практически нет конкурентов, и представить сценарий, что вот так просто вся оффлайн продажа бытовой техники разом исчезнет, мне очень сложно.
А риски естественно есть, часть из них можно снизить диверсификацией, тем более, что МВидео плохо скоррелирована с другими акциями в моем портфеле.