В основе успешной торговой стратегии лежит рыночная неэффективность, уникальная особенность, которая дает преимущество перед другими трейдерами. Важно, чтобы эта неэффективность была стабильной.

Любая рыночная неэффективность имеет свой срок жизни. Мечтой трейдера является нахождение такой неэффективности, которая будет приносить прибыль неограниченное количество времени.

Такая неэффективность существует. Для себя я сформулировал её так:

Поведение любой системы становится проще предсказать, когда система входит в область экстремальных, не типичных для себя значений. Задачей трейдера становится: 1) нахождение и формализация таковой закономерности; 2) технологическое решение по её эксплуатации.

Факт в том, что из области экстремальных значений система всегда пытается выйти. Похоже на газ, где молекулы газа – события. Любое локальное сжатие влечёт перемещение газа и сохранение средней плотности. Алготрейдинг в такой ситуации имеет решительное преимущество перед трейдингом обычным, ведь алготрейдер способен программным образом находить в Big Data те самые экстремальные отклонения.

Стоит ли усреднять просадку?

Животрепещущий вопрос для любого инвестора и трейдера!
Усреднение – часто самый первый токсик-инсайт на пути начинающего трейдера. Как велосипед, усреднение на постоянной основе «изобретается» неофитами и выступает своеобразным Рубиконом:
Усреднился, слил, ушёл? – правильно, трейдинг это обман!
Усреднился, слил, не ушёл? – ого! Можно дальше копать.

Мой ответ – да.

Усреднять убыточную позицию можно, ЕСЛИ:

• Вы готовы ждать выхода в плюс несколько лет.
• Кредитное плечо в результате усреднения останется ниже х1 (позиция не будет маржинальной, т.е. с «заёмными средствами»).
• Вы торгуете личными средствами, которые не жалко потерять.
• Нет мартингейла (размер усредняющей позиции не больше размера первоначальной).
• Вы захеджированы (имеете защитную хедж-позицию противоположной направленности).
• Вы только учитесь / занимаетесь трейдингом первые 3 года.
• Имеете план по закрытию (стоп-лосс, актуальный для усреднённой позиции).