комментарии Олег Дубинский на форуме

Yandex растёт на 7%. ЦБ России принял решение о регистрации выпусков обыкновенных акций. Продолжаю считать Yandex лотерейным билетом.

Банк России принял решение о регистрации выпусков обыкновенных акций и привилегированных классов акций типа «А» и «Б» МКАО «Яндекс».
МКАО «Яндекс» не присвоен ни ИНН, ни ОГРН.

В пресс-службе «Яндекса» сообщили «Интерфаксу», что
компания продолжает готовиться к реструктуризации и находится в процессе регистрации новой компании в САР Калининградской области.

В списке зарегистрированных компаний САР это юрлицо пока не фигурирует.
«Яндекс» изучает вопрос реструктуризации,
в рамках которой российский бизнес планируется передать в «управление менеджмента»,
Yandex N.V. может выйти из числа владельцев российского бизнеса.

В конце октября 2023 года компания заявила о получении одного из разрешений на осуществление сделки по разделению бизнеса:
правкомиссия по иностранным инвестициям в РФ одобрила внутреннюю реструктуризацию группы.

«Яндекс» планировал вынести вопрос о реструктуризации на рассмотрение акционеров до конца 2023 года.
Основным акционером «Яндекса» является семейный траст, учрежденный сооснователем компании Аркадием Воложем.

Авто-репост. Читать в блоге >>>

Заработать на облигациях 55% годовых. (да, есть и фактор везения)

#ВиртуальныйПортфель.

Единственный портфель, который не держу
(поэтому и название «виртуальный»)
(основной портфель и ИИС — реальные).
4 января 23г собрал для подписчиков консервативный портфель на 1 млн рублей.

Как удалось на облигациях заработать 55% годовых ?
22 сентября перешёл из валютных инструментов в рублёвые.
5 декабря перешёл из рублевых инструментов (ОФЗ, LQDT) в валютные (SELGOLD001).
Как всегда, сначала действие, потом расчёт доходности
(а не наоборот).

Когда услышал Президента о необходимости скоординированных действий Минфина и ЦБ 
для стабилизации курса рубля, то подумал, что,
после заявления на высшем уровне, пойдут действия, направленные на стабилизацию курса.

ПРЕДУПРЕЖДАЮ О ВЫСОКОМ РИСКЕ СЕЛИГДАР,
ЭМИТЕНТЕ SELGOLD001
(ДОЛГ БОЛЕЕ 5 ГОДОВЫХ EBITDA).

Да,
есть и элемент везения.

С уважением,
Олег.

Авто-репост. Читать в блоге >>>

На чем сегодня растёт СБЕР
Греф допустил приватизацию 25% «Сбера»

Герман Греф.
«Подавляющее большинство госкомпаний может быть приватизировано.
Для контроля над банком,
государству достаточно» доли в 25%, приватизация полезной для российской экономики.»
Герман Греф в интервью телеканалу «Россия 24».

«Подавляющее большинство госкомпаний может быть приватизировано, включая Сбербанк. Мы очень привлекательный актив, нас с удовольствием купят.
Для контроля над компанией государству «достаточно 25%».
Если правительство решит отдать на приватизацию 25%, это повысит инвестиционную привлекательность российского рынка.
Герман Греф.

Авто-репост. Читать в блоге >>>

Олег Дубинский, может вброс перед объявлением о запуске первой линии, чтобы ниже взять?! Ранее Михельсон говорил, что запуск первой линии бу...

Тазик Огурцов,
Возможно.
А, возможно, для перестраховки если что то можно заявить «мы предупреждали».

Новатэк. 2 ноября Минфин США включил АРКТИК СПГ-2 в санкционный список а Новатэк объяаил о форс-мажоре только сегодня.
МОСКВА, 21 декабря. /ТАСС/. «Новатэк» разослал некоторым своим клиентам уведомления о форс-мажорных обстоятельствах относительно будущих поставок СПГ с проекта «Арктик СПГ — 2», сообщило агентство Reuters со ссылкой на четыре отраслевых источника.

Арктик СПГ — 2" — второй СПГ-проект «Новатэка». Он предусматривает строительство трех линий по производству СПГ мощностью 6,6 млн тонн в год каждая и стабильного газового конденсата до 1,6 млн тонн в год. Ресурсной базой проекта является Утреннее месторождение, расположенное на полуострове Гыдан в Ямало-Ненецком автономном округе. Запуск первой, второй и третьей линий планируется в 2023, 2024 и 2026 годах соответственно.

СТРАННО, ЧТО МИНФИН США
ЕЩЁ 2 НОЯБРЯ ВНЕС НОВАТЭК И ПРОЕКИ АРКТИК СПГ-2 С САНКЦИОННЫЙ СПИСОК.
А О ПРОБЛЕМАХ СТАЛИ ГОВОРИТЬ ТОЛЬКО ЧЕРЕЗ 1,5 МЕСЯЦА.

С уважением,
Олег.

Авто-репост. Читать в блоге >>>

Олег Дубинский, Причина лежит на поверхности… только слепой её не видит. Всего лишь надо выйти из леса и посмотреть на него со стороны — бол...

Вело-штурман,
Теоретически да.

Олег Дубинский, а какая разница почему прекращают? хотят прекратить — прекращают. Надо это просто принять к сведению и не копаться в причина...

Prostak, думаю, причина причина важна, не только итог.

Почему некоторые брокеры прекращают торги долларом и евро (личное мнение)
Первым прекращает Цифра Брокер.



Личное мнение.
Валютами брокер может перестать торговать не только из-за риска блокировки НКЦ, но и из опасений, что ЦБ России может отключить от валютных торгов на срок до полугода (с формулировкой «риск нарушения ценовой стабильности ...»).

С уважением,
Олег.

Авто-репост. Читать в блоге >>>

Почему некоторые брокеры прекращают торги долларом и евро (личное мнение)
Первым прекращает Цифра Брокер.



Личное мнение.
Валютами брокер может перестать торговать не только из-за риска блокировки НКЦ, но и из опасений, что ЦБ России может отключить от валютных торгов на срок до полугода (с формулировкой «риск нарушения ценовой стабильности ...»).

С уважением,
Олег.

Авто-репост. Читать в блоге >>>

Поддержка рос. рынку: рост денежной массы в декабре. Индекс Мосбиржи в этом году может вернуться на 3200+.
15 декабря покупал акции RU вместо LQDT.
Обратите внимание:
обычно в декабре растет денежная масса.
Информация с сайта ЦБ России

М2 (собственные доступеые для платежа средства + депозиты)




Узкая база (нал.+ обязательные резервы, более 90% — это именно нал):



Авто-репост. Читать в блоге >>>

Ещё и ставку ФРС не начал понижать, а S&P500 уже в 2% от исторического максимума. А у нас? Личное мнение о нашем рынке.
S&P500 по дневным.



Ожидания двигают рынком.
Когда из квждого утюга будут говорить, как все шикарно,
уже надо будет задуматься о продаже.
Сомнений нет: в 2024г американцы много раз будут обновлять исторические максммумы по их индексам.

А у нас?
У нас падение было на низкой воле.
Даже опционы не дорожали: падение выглядело каким-то неестественным,
на полном спокойствии участников рынка.
Возможно, нерезы выводили деньги,
IPO забирали дентюьги с рынка.

Прошли 10% вниз с октябрьских локальных максимумов и пошёл импульс вверх.
Поэтому 15 декабря продал LQDT и по уши затарился акциями RU.
Самые скоростные — БСП об, Башнефть преф, фундаментально сильные Сбер, Мосбиржа, Совкомфлот и, конечно, нефтяники.
Кроме этого набора, стоящих акций на рынке очень мало.

Впереди — годовые блнусы, дивиденды, часть их, как всегда, реинвестируют в рынок.
Пока, думаю, сможем и подрасти: тем более, внешний фон позитивный.
А когда орять пойдёт бурный оптимизм из каждого утюга, снова вспомню про LQDT и т.п.
В общем, там видно будет.

Авто-репост. Читать в блоге >>>

НорНикель становится интересен: цены на Палладий (+20% за неделю), медь, никель растут.
Норникель за год вырос меньше индекса: цены на металлы были в падающем тренде.

82% всей выручки Норникель получает от продаж 3-х металлов — палладия, никеля и меди.

Присматриваюсь к ГМК НорНикель
(пока нет в портфеле, ПОКА).

Палладий: рост 20+% за неделю.
Медь, никель: похоже на разворот от падения к росту.
На ожидании смягчения ДКП ФРС и др. ЦБ, растут металлы.И вероятно это — начало роста.В отличии от других металлургов, ГМК НорНикель платит дивиденды (около 5,5% в год).

Цены на металлы по дневным:





Авто-репост. Читать в блоге >>>

Драг. Металлы: вырастут на смягчении ДКП ФРС и др. . Куча производителей. А покупать не гоко ???
Производители драг.металлов

Полюс
BUYBACK по 14200 у своих (долг будет 3 год.EBITDA)
Нет див.

Петропавловск:
Делистинг, банкрот(?)

ЮГК
Крупнейший акционер Петропавловска (29%),
20млрд убыток 22г из-за обесценения доли Петропавловска, тренд на Мосбирже не растущий

Polymetal не RU теперь Казахстан, дело темное

Сегигдар
Долг 》5 год. EBITDA

Куча всяких производителей и ни одного.

На цикле смягчения ДКП ФРС и др, вырастет золото.
Кого покупать-то ?
Если есть мысли, просьба написать.

С уважением
Олег.

Авто-репост. Читать в блоге >>>

Драг. Металлы: вырастут на смягчении ДКП ФРС и др. . Куча производителей. А покупать не гоко ???
Производители драг.металлов

Полюс
BUYBACK по 14200 у своих (долг будет 3 год.EBITDA)
Нет див.

Петропавловск:
Делистинг, банкрот(?)

ЮГК
Крупнейший акционер Петропавловска (29%),
20млрд убыток 22г из-за обесценения доли Петропавловска, тренд на Мосбирже не растущий

Polymetal не RU теперь Казахстан, дело темное

Сегигдар
Долг 》5 год. EBITDA

Куча всяких производителей и ни одного.

На цикле смягчения ДКП ФРС и др, вырастет золото.
Кого покупать-то ?
Если есть мысли, просьба написать.

С уважением
Олег.

Авто-репост. Читать в блоге >>>

Почему долгосрочно Евро будет падать к доллару (личное мнение).
Если вес страны в мировом ВВП долгосрочно падает, то падает и её валюта.
Например, вес Британии в мире падает уже лет 150 и за это время фунт к доллару упал в разы.

Думаю, вес Европы в мире падает и этот тренд долгосрочный.
По недельным.





Авто-репост. Читать в блоге >>>

Почему рубль крепкий, а рынок падает на мощном внешнем позитиве.
ЦБ дали экстренные полномочия, чтобы держать рубль до выборов-2024

В четверг Государственная Дума приняла во втором, основном чтении законопроект, который позволит ЦБ РФ отключать от торгов, в том числе валютных, любого участника рынка, а также вмешиваться в сделки на уровне клиринга. Поправки были внесены главой думского комитета по финансовому рынку Анатолием Аксаковым .

Источник:
www.moscowtimes.io/2023/12/14/tsb-dali-ekstrennie-polnomochiya-chtobi-derzhat-rubl-do-viborov-2024-a116218

С уважением,
Олег.

Авто-репост. Читать в блоге >>>

Очень странное падение: и РТС падает, и волатильность падает (т.е спокойно, уверенно ползёт вниз).
Обычно, падение сопровождается ростом волатильности.
Уже 2 месяца РТС падает и одновременно падает вола.
Индекс RVI по дневным
(это индекс страха по РТС);



Волатильность — это среднеквадратичное отклонение
(квадратный корень от суммы квадратлв, кто помнит мат.статистику):
на падении раньше были нервы, стопы срабатывали, амплитуда росла и, соответственно, вола росла.

Сейчас РТС падает на падающей воле.
Как так???
Видимо, нерезы потихоньку, сколько могут, спокойно выводят, ручеёк выводимых денег, вероятно, провицирует снижение.
Тем более, на фоне высоких ставок.

Внешний фон — позитив.


Авто-репост. Читать в блоге >>>

RGBI. Длинные ОФЗ.

#ОФЗ

Длинные ОФЗ.
«И хочется, и колется», как говорится.

RGBI — это индекс ОФЗ с фикс доходностью.



RGBI по дневным.

Авто-репост. Читать в блоге >>>

По чём среднесрочно купить Сбер. Личное мнение. Почему падаем.
Думаю,
выгоднее купить на чьих-то маржин коллах.
Узнать маржин-колл можно по ускоренному падению на резко выросшем обьёме.

Уровень?
Многие ждут 200.
Чем ближе уровень к текущему,
тем больше вероятность, что он будет достигнут.
Ближайший психологческий уровень 250 и он, почти наверняка, будет достигнут.

Причины падения.
— Продажи нерезов.
— Рост ставки ЦБ России.
— Падение достаточности капитала на 0,2%, до 13,0% (дивы не менее 50% чистой прибыли при условии достаточности капитала от 12,5%).- Укрепление рубля (плохо для фонды в целом).

Почему именно Сбер?
Потому что максимально ликвиден, самая популярная бумага у плечевиков и потому что при любом сценарии, останется на рынке (чем хуже ситуация, тем долгосрочно лучше Сберу, т.к. можно будет занять место не выживших банков).

С уважением,
Олег.

Авто-репост. Читать в блоге >>>

Минэнерго США считает, что нефть будет дороже $78 (раз закупают по $78). Возможно сейчас - разворот с падение в боковик /слабый рост.
Минэнерго США считает, что нефть будет расти.

Напоминаю.
Минэнерго США 1 декабря сообщило, что приобретёт 2,73 млн баррелей нефти у нескольких компаний, в том числе, у Exxon Mobil и Phillips66, для восполнения стратегического резерва, заплатив нефтяникам в совокупности $215 млн.
Минэнерго США купит нефть в среднем по цене в $78,8 за баррель, Такую цену покупки, видимо, считают приемлемой.

Сроки приобретения нефти Минэнерго не разглашает, но, учитывая, что такая покупка может быть растянута во времени, можно предположить, что американское министерство энергетики ожидает, что цены на нефть будут расти.

Возможно,
сделки будут и для поддержки сланцевиков, у которых высокая себестоимость добычи.

Пока нефть WTI стмбилизировалась в районе $70+ (сейчас WTI $72 моменте).

С уважением,
Олег.

Авто-репост. Читать в блоге >>>