Друзья,

в этом ролике рассказываю

про рост именно нефтегаза на этой неделе,

про свой портфель,

почему увеличиваю вес Сургутнефтегаза обычки в своём портфеле.

Размышляю про курс рубля:

-   ЦБ РФ не планирует в 2023г. покупать  юани,
-   2 сценария денежно – кредитной политики ЦБ РФ до 2026г.

(думаю сценарий будет стрессовым,

при  таком сценарии, ставку прогнозируют до 13,5%),

размышляю, как ЦБ РФ будет стабилизировать рубль и

какая может быть ставка на заседании ЦБ РФ 15 сентября 2023г.,

-   ВТБ получит государственный пакет акций Объединенной судостроительной корпорации (ОСК). Позитив или негатив?

Когда не хватит капитала, то проблему Костин, как всегда, решит за счёт акционеров: думаю, будут новые доп. эмиссии.

При каких критериях буду покупать длинные облигации

(доходность ОФЗ 26238 около 14%, если при этом не будет сильно отрицательных новостей – это будет разворотная фигура «двойное дно», предыдущее дно было в марте 2022г.).

Интересно наблюдать, когда(на каком уровне) ЦБ РФ начинает беспокоиться о курсе рубля.
Складывается впечатление, что при приближении к 100 руб. за доллар,
ЦБ РФ становится активным
(отказ от покупки юаней в 2023г.,
словесные интервенции про повышение ставки на плановом заседании ЦБ РФ).

Что делать ?
Думаю, один из ответов — смотреть на индекс RGBI (индекс ОФЗ с фиксированной доходностью) и
на фактическую доходность ОФЗ 26238 (15 05 2041г.). 
На пике, в марте 2022г., доходность ОФЗ 26238 стала около 14%.

Если ЦБ РФ резко поднимет ставку без резко отрицательных политических новостей, то
длинные ОФЗ могут стать доходнее, чем валютные инструменты.

С уважением,
Олег.

Знаменитый прогноз 2014 г.
(немного исправлено, чтобы, возможно, стало актуально в 2024г.).


Прогноз ноября 2022г.

Друзья,



В этом выпуске всего за 6 минут –
мысли на будущую неделю.

Про то, почему в пятницу на падении не продал акции:
ожидания продолжения девальвации рубля.

Дефицит бюджета России.
Военная экономика.
Поэтому в портфеле, в основном, экспортёры.
Кроме экспортёров – Сбер и др.

Военная экономика: в чём отличия.

В 2023г. обгоняю индекс полно доходности Мосбиржи на 15,4%.

Портфели EXCEL с датами и весами по каждой позиции– в закрытом канале:
прозрачно, все ходы записаны.

Желаю Вам Здоровья и Успеха.

С уважением,
Олег.

#Рубль
Прогнозы Сбера

1.
2014г.
(через 10лет, в 24г.можно будет сказать тоже самое, но
с другими цифрами, выделил красным)




2.
11 2022г.

Друзья,

в этом ролике рассказываю,

почему корректируются рынки,

почему на этой неделе всем советовал закрыть плечи в лонгах.

Ускорение роста – это признак окончания тренда.

Внешний фон сегодня был позитивен,
Рублёвая денежная масса М2 (доступные для платежа собственные средства плюс депозиты) растёт на 25% в год.

Поэтому долгосрочно рынок в порядке: крупняк решил зафиксировать часть прибыли.

Просто рынку надо остыть.

Экстренные меры против падения рубля не принимаются.

Почему считаю, что коридор 90 – 100 рублей за доллар устраивает бюджет.

Портфель в EXCEL с весами и датами по каждой бумаге –

в закрытом канале:

все ходы записаны, честно и прозрачно, опережение индекса полной доходености Мосбиржи в 2023г. уже более 15%.

Искренне желаю Вам Здоровья и Успеха !

С уважением,
Олег.