В данный момент индекс Московской биржи находится у нулевой отметки. Главная новость — Рекс Тиллерсон уходит с поста Госсекретаря США. Этому предшествовал ряд публичных разногласий Тиллерсона с Дональдом Трампом. Отставку Тиллерсона ожидали многие уже несколько месяцев. Трамп планирует назначить на место Тиллерсона директора ЦРУ Майка Помпео. Теперь эту кандидатуру должен одобрить Сенат. Отставка Тиллерсона ставит под вопрос будущее других высокопоставленных госчиновников США. По некоторым сообщениям, у Тиллерсона, министра обороны Джеймса Мэттиса и министра финансов Стивена Мнучина есть договоренность, что в случае отставки одного из них остальные тоже уйдут. Вероятная отставка министра финансов повышает непредсказуемость дальнейшей финансовой политики США. Стивен Мнучин сторонник жестких экономических санкций по отношению к Северной Кореи, кроме того он крайне оптимистичен по отношению к перспективам экономики США.

Вчера индекс Московской биржи показал позитивную динамику (+0,28%). На рынке есть акции для «быков», есть для «медведей», а есть акции, с которыми страшно иметь дело потому что не ясно направление их дальнейшего краткосрочного движения. К таким акциям можно отнести Сбербанк об.  На дневном графике есть «медвежье расхождение», на внутридневных графиках котировки консолидируются в «треугольнике» и объем торгов постепенно снижается. После выхода из фигуры консолидации котировки получат свежий импульс и объем торгов снова возрастет, а сейчас никто не хочет рисковать. Вчера котировки Сбербанка снизились на 0,1% — повышательный тренд проходит в данный момент на отметке 260, а нижний конверт Боллинджера на 254.

 
Недавно в одном из комментариев написал, что цены на нефть могут снизится до $58 за баррель. Подобные мысли посещают и других аналитиков. Аналитики голландского банка ING Groep NV считают что цены на нефть могут снова упасть ниже $60 за баррель, так как рост поставок нефти из США в Восточную Азию грозит помешать ОПЕК и ее союзникам достичь своей цели. Страны-участницы соглашения ОПЕК в 2017 году обязались ограничивать объемы нефтедобычи, чтобы сократить излишки запасов на нефтяном рынке. Но американская нефть забирает всё большую долю важного рынка поставок нефти в Восточную Азию. Это обстоятельство может подтолкнуть некоторых стран-участниц соглашения увеличить объемы поставок. А это, в свою очередь, может привести к падению цен на нефть, которые с июня продемонстрировали рост, считает стратег по товарным рынкам в ING Уоррен Паттерсон.

Бычий тренд на американском рынке оказался на критической развилке ввиду возникшей неопределенности касательно предлагаемого Трампом повышения пошлин. Ситуация становится опасной для фондового рынка. Если повышение ввозных пошлин будет реализовано, то BlackRock может отказаться от позитивного прогноза по американским акциям, сообщил стратег компании Терри Симпсон. «Ситуация в корне изменится, если повышение пошлин произойдет, – сказал Симпсон. – Это плохая экономическая политика, и на этот счет не стоит заблуждаться».



Но это распространенное мнение экспертов, похоже, не останавливает Дональда Трампа, который во вторник подтвердил намерение ввести новые пошлины на ввоз стали и алюминия и заявил, что «торговые войны – это не так уж и плохо». У стратегов BlackRock, однако, сложившаяся ситуация вызывает настолько сильные опасения, чтоторговые войны вышли на первое место в списке рисков, обойдя рост процентных ставок и инфляции. Главная опасность, по мнению стратегов компании, заключается в том, что торговая война может создать неблагоприятные условия для роста мировой экономики, который сейчас служит главным драйвером бычьих рынков по всему миру. «Если тарифы будут увеличены, то это нанесет удар по международной торговле, что, в свою очередь, навредит развитым странам и развивающимся странам. Это существенно скажется на росте мировой экономики», – полагает Симпсон.

 В среду индекс Мосбиржи показал негативную динамику. Но были акции, которые закрылись в плюсовой зоне – котировки акции ВТБ выросли на 3,27%, и первая цель роста находится в районе 6 кореек. Если же вернуться к индексу Мосбиржи, то его рост с 12 февраля не был подтвержден техническими индикаторами, поэтому пробитие январского максимума оказалось ложным.


Одновременно мы имеем «медвежьи» сигналы на графике акций Газпрома, имеющего вес в индексе 14,36%. Все эти медвежьи сигналы привели к снижению индекса, но при этом в среду он достиг мартовского минимума и двадцатидневной скользящей средней (простой). Так просто медведям эти уровни не отдадут потому что они находятся вблизи максимумов 2017 года. Возникает глобальный вопрос – у нас рынок растущий или падающий по отношению к максимумам 2017 года? В попытке решить этот вопрос каждый будет тянуть одеяло на себя и боксеры («быки» и «медведи») войдут «в клинч». На уровне 2412 находится нижняя граница повышательного канала индекса Мосбиржи, но я не думаю, что индекс снизятся до этого уровня без предварительного отскока наверх от мартовского минимума 2264. Профессионалы продавать фьючерс на индекс сейчас не будут. Момент продажи был, когда индекс почти коснулся верхней границы ноябрьского повышательного коридора (26.02.17), а момент покупки будет, когда он коснется нижней границы 2230. На следующей неделе в США будут обнародован новый пакет санкций и может быть ситуация «раскачается» настолько что эти уровни покупки и продажи будут неактуальными. В лучшем случае речь пойдет о санкциях против 13 россиян, которых в США ранее обвинили в кибервмешательстве в американские выборы, о худшем думать не хочется.… Глава разведки США Дэниэл Коутс на днях выступил с докладом, в котором признал, что Россия благополучно выстояла перед введенными против нее санкциями Запада. Следовательно, сейчас надо повышению эффективности антироссийских санкций.

Ведомый растущими ценами на нефть, вчера индекс Московской бирже показал позитивную динамику. Добыча сланцевой нефти в США в течение ближайших пяти лет будет быстро расти, отбирая долю рынка у нефтедобытчиков из ОПЕК и двигая США, некогда мирового лидера по импорту нефти, в сторону энергетической самодостаточности, сообщило в понедельник Международное энергетическое агентство (МЭА) в ежегодном отчете по нефтяным рынкам. На фоне бурного роста нефтедобычи в США, в 2019-2020 гг. спрос на нефть стран ОПЕК окажется меньше объемов мировой добычи, прогнозирует МЭА. Таким образом, если объемы добычи в ОПЕК не изменятся, на нефтяном рынке снова установится избыток предложения. Добыча нефти в США за прошедший год вернулась к быстрому росту. Ожидается, что к 2023 году она увеличится на 2,7 млн б/д до 12,1 млн б/д. Суммарный объем производства жидкого нефтяного топлива в США вырастет к 2023 году почти до 17 млн б/д (в 2017 году показатель составил 13,2 млн б/д), и, таким образом, США станут мировым лидером по производству жидкого нефтяного топлива. Рост нефтедобычи в США, Бразилии, Канаде и Норвегии с лихвой удовлетворит рост мирового спроса на нефть до конца 2020 года, сообщило МЭА, добавив, что для дальнейшего наращивания нефтедобычи будут необходимы дополнительные инвестиции. Добыча за пределами ОПЕК к 2023 году вырастет на 5,2 млн б/д до 63,3 млн б/д, а на США придется почти 60% роста мировой нефтедобычи.

Вчера индекс ММВБ закрыл день без значительных изменений. Нынешнее послание президента России Владимира Путина Федеральному собранию имеет минимальное влияние на фондовый рынок. За полторы недели до выборов оно имело предвыборный характер. Население услышало про рост ВВП на душу населения в 1,5 раза к середине 2020-х годов, предприниматели про прорывные реформы, военные и работники ВПК про новые ракеты, пенсионеры услышали про повышение продолжительности жизни… Жизнь покажет какие прорывные реформы в экономике нас ожидают. Точно можно сказать, что по итогам послания сильные акции не стали слабыми и наоборот и техническую поддержку 2275 на графике индекса ММВБ послание не стерло.

Призраки торговый войн несутся к Земле

Снижение американского фондового рынка продолжилось. В четверг по итогам торгового дня индексы Dow Jones Industrial Average и S&P-500 показали падение более 1% в третий раз подряд. Дональд Трамп сообщил о решении увеличить таможенные пошлины на сталь и алюминий. Это вызвало беспокойства среди участников рынка на счет потенциального роста цен на сырье и риска начала торговой войны.В результате индекс волатильности VIX от Чикагской опционной биржи оказался на самом высоком уровне за период после 13 февраля.