Сегодня на див.отсечке новые годовые минимумы!
Тимофей Мартынов, сегодня на дивотсечке прекрасная возможность прикупить отличную компанию на всю жизнь ©. Помнишь тезисы со #smartlabonline?
V., Ну Полиметалл неплох конеш, можно и присмотреться)
комментарии Тимофей Мартынов на форуме
-
V., Ну Полиметалл неплох конеш, можно и присмотреться)
Табличка для размышлений
Тимофей Мартынов, если грохнется, DD всех успешных прошлогодних инвесторов на дно отправит
Diamond, DD))))
да следующее большое падение будет особо кровавым
Инвестбанк Синара — рубль может укрепиться до 72/USD к концу сентября за счет слабости доллара, привлекательного “carry” из-за повышения ставки ЦБР, притока нерезидентов в ОФЗ и роста нефтяного экспорта. прогноз курса USDRUB на конец сентября 72, на конец 2021 г 70. Валюта РФ и российские процентные ставки одни из наиболее привлекательных инструментов на перспективу в несколько месяцев.
ING — прогноз по инфляции на конец 2021 г сдвигается в диапазон 6-6.5%, учитывая сохраняющиеся инфляционные риски в среднесрочной перспективе, сейчас более вероятно, что ЦБР сохранит ястребиный настрой, что означает сдвиг ожидаемого пика ставки с 6.5-7% до 7-7.5%.
Инвестиционный холдинг SFI завершил процедуру переименования в ПАО «ЭсЭфАй»
sfiholding.ru/press/news/investitsionnyy-kholding-sfi-zavershil-protseduru-pereimenovaniya-v-pao-esefay/
ВСМПО-АВИСМА отчиталась по МСФО за 6 мес. 2021
Оправдает ли отчет такие котировки акции?
Что хорошего относительно 6 мес 2020:
+ Чистая прибыль 7,154 млрд руб, это х1192 раза!
+ Доход от продажи долевых инструментов 0,765 млрд руб
+ исчез по сути убыток по курсовым разницам 8,5 млрд руб, превратившись в прибыль 0,6 млрд руб. И это ответ «х1192 раза»!
Даже неинтересно стало дальше читать… Хотя там еще отсутствует в эти полгода переоценка основных средств, которую не
включали в прошлом году на 10,7 млрд руб.
+ Прибыль на акцию акционеров 618,025 руб
+ Если смотреть только на Прибыль до налогообложения до корректировок, то отличное полугодие получилось на 9,2 млрд руб.
Что плохого:
— Выручка сократилась на 12,7%, 41,068 млрд руб
— 0,357 млрд прибыль от продажи акций Русгидро и еще 1,78 от их переоценки (что-то сложно, раскидали по разным статьям)
— Убыток по переоценке инвестиций в биржевые драгоценные металлы через обезличенные металлические счета 0,218 млрд руб.
Неожиданный бизнес!
— Чистый поток денежных средств от операционной деятельности упал почти на треть.
— масштабы заемных средств не понравились, хоть привлечение смотри, хоть возврат.
— Дальнее зарубежье по выручке обшло Россию и СНГ в 1,8 раза, причем Авиакосмическая отрасль дала в зарубежье долю выручки больше, чем такая же в России.
— Займы выданные почти утроились до 4,15 млрд руб
— Инвестиции в биржевые драгоценные металлы очень крупные. Биржевые драгоценные металлы в слитках на 6,3 млрд руб, а в обезличенные металлические счета за полгода вложили 35,9 млрд руб! Это просто невероятно! Сбербанк им в 2021 зачислил на счет 8709 килограмм золота, оно ведь падало в цене! Что за диверсификация?
— Незавершенное производство выросло на треть, 13,4 млрд руб!
— Торговая и прочая дебиторская задолженность тоже выросла на треть, 14,6 млрд руб.
— Чистый долг тоже вырос почти на треть, но скорректировали его потом сильно с 43 до 7,2 млрд руб, отношение к собственному капиталу вообще сделало все красивым, можно даже к плюсам отнести в итоге
Два года без дивидендов. Будет взрыв на объявлении промежуточных? Похоже если им подвернется удача в их «инвестициях»… Еще и июльские санкции Украины оценивают на 2 млрд руб, но они проявятся только в следующем отчет.
Выходит плохого больше, чем хорошего.
Анастасия, окей, отдадим первый приз вам, +750 рублей!
P/E=16 это дорого.
EV/EBITDA=9 тоже дорого.
Да компания качественная, но рост бизнеса очень спокойный.
Ей хочется владеть но не по таким ценам.
Я бы брал Мосбиржу в портфель в случае шоков на рынках и общей какой-то распродажи.
Кстати даже в ковид-падение она не слишком дешево-то стоила.
Тимофей Мартынов, ниже 80 рублей последние 2 года не давали купить акции Мосбиржи. Но та цена была интересна в связке с дивами в 8 рублей. А сейчас уже депозиты в банках есть с доходностью 8 % годовых без всяких рисков. А Мосбиржа сейчас дает доходность примерно 5% годовых. Так что нужно ждать просадки…
SAV555, второй приз за комментарии твой!Московская биржа 2 кв 2021
Отчет оставил смешанное впечатление: высокие темпы роста относительно 2 кв 2020 и стагнация показателей, если рассматривать последние 3 квартала. С учетом того, что компания выросла за год в 2 раза, хотелось бы видеть чего-то большего.
Рост операционного дохода на 9,7% г/г полностью нивелирован опережающим ростом операционных расходов (+19,5% г/г). Главный драйвер OPEX – административные расходы (проф. услуги + маркетинг). Расходы на персонал, вторые по вкладу, преимущественно растут за счет бонусов и долгосрочной программы мотивации. В результате Cost / Income Ratio выросло на 3,1 п.п. до 37.5%. Маржинальность по EBITDA упала на 4,2 п.п., по чистой прибыли на 0,3 п.п. Сама чистая прибыль прибавила всего 1,5% г/г, но снизилась относительно 4 кв 2020 и 1 кв 2021, в целом стагнация на уровне 6,3-6,4 млрд.
Менеджмент доволен – бонусы привязаны к росту комиссионных доходов, которые уже 76% от общих доходов компании. Рост за год +24%, причем главный локомотив роста отнюдь не рынок акций, который растет сопоставимым темпом, а денежный рынок, депозитарий и рынок деривативов. Плохо, что эти бонусы приводят к снижению чистой прибыли, из которой платят дивиденды акционерам.
С притоком физиков, который должен взвинтить доходы Мосбиржи, вообще все интересно: во 2 кв 2019 было 2,7 млн человек, а сейчас 13,4 млн (+400%), оборот рынка акций вырос на 126%, а комиссионные доходы — на 121%. Мосбиржа дополнительно зарабатывает +658 млн руб в квартал (или 31% от общего прироста операционного дохода компании). Какой все-таки жирный кусок пирога отобрала Санкт-Петербургская биржа.
Одна из тех бумаг, которые не нужно продавать. Но и покупать по текущим не стоит.
Дилетант, как всегда молодец, первый приз!
Сегодня вышли финансовые результаты Распадской за 1 полугодие 2021 по МСФО.
По сравнению с 1 полугодием 2020 года:
1. Выручка выросла в 2.1 раза.
2. EBITDA выросла в 2.5 раза.
3. Чистая прибыль выросла на 74%.
Отличный отчет вышел сегодня у Распадской! Рост финансовых показателей связан в первую очередь с ростом цен на коксующийся уголь.
Плюс ко всему, сегодня совет директоров компании рекомендовал утвердить внеочередному общему собранию акционеров дивиденды за 1
полугодие 2021 в размере 23 рубля на акцию. Это очень хорошие щедрые дивиденды, которые мало кто ожидал. Видимо, сумасшедший
рост акций Распадской сегодня и связан с этими неожиданно высокими дивидендами.
AlexChi, забрал 2 призРаспадская 1 пол 2021
Драйвер финансовых результатов не столько восстановление цен, сколько консолидация Южкузбассугля. 1 пол 2021 показало, что сделка не только позволила удвоить объем добычи угля, но и повысить эффективность компании в целом.
Результаты Междуреченской площадки (прежние активы Распадской) не впечатлили: снижение выручки на 10% и EBITDA на 5% на фоне роста цен на уголь объясняется перемонтажем лавы на шахте «Распадская». Маржинальность по EBITDA составила 39,5% (на 2.2 п.п. лучше, чем в 1 пол 2020).
Новокузнецкая площадка (Южкузбассуголь) сформировала 56% выручки объединенной компании. Маржинальность по EBITDA равна 50%. В 1 пол 2021 EBITDA составила 192 млн долл. Сделку по покупке Южкузбассугля уже можно назвать успешной, т.к. за актив заплатили всего 906 млн долл. Рынок отреагировал: котировки выросли в 3 раза с момента объявления о покупке.
Выделение Распадской из структуры Евраза и изменение дивидендной политики показывает, что текущие акционеры настроены выводить кэш из компании напрямую, минуя Евраз. Практика щедрых дивидендов продолжится, а из-за низкого фри-флоута мы можем увидеть еще скачки цены, подобные сегодняшнему.
Компания хорошая, но по текущим ценам уже дорого. Входить надо было на объявлении сделки, но я упустил момент.
Дилетант, забрал первый призОт хая 2 раза шортанул, 5ку заработал и нормально, будет расти еще буду шортить, слишком сильно на новости взлетела
Георгий Харитонов, походу порвало в итоге?
Сегодня вышли финансовые результаты Газпромнефти за 2 квартал 2021 по МСФО.
По сравнению со 2 кварталом 2020 года:
1. Выручка выросла на 82.5%.
2. EBITDA выросла на 190.9%.
3. Чистая прибыль выросла на 503.9%.
Отличный отчет вышел сегодня у Газпромнефти! Сейчас такие отчеты с кратным ростом чистой прибыли можно увидеть только у нефтяников и
металлургов. Отчет Газпромнефти пока один из лучших среди всех отчитавшихся компаний! Тем не менее, рост с начала года составил для
акций Газпромнефти уже почти 30%, а это немало. Вполне может быть, что весь позитив уже в цене. Не стоит забывать о том, что акции
нефтегазового сектора также легко и быстро падают, как и растут, так что в случае дальнейшего снижения нефтяных цен мы можем увидеть
существенную коррекцию в бумагах компании.
AlexChi, второй приз твойВыручка за 6мес2021 выросла до 1.337 трлн руб (+46% к 913 млрд руб за 6мес2020)
на фоне роста цен, стабильных показателей добычи углеводородов (-0.2%), роста обьемов переработки (+5.9%)
Операционные расходы выросли до 1.105 трлн руб (+24% 890 млрд)
Прибыль от курсовых разниц 7.2 млрд (против убытка 11.5 млрд)
В итоге чистая прибыль выросла до 217 млрд (8 млрд за 6мес2020) или 46 руб на акцию
Долг снизился до 730 млрд руб (785 млрд руб на начало года)
Скорректированная EBITDA выросла до 434.6 млрд (+140% к 182 млрд за 6мес2020)
Операционный денежный поток 387 млрд, капзатраты 183 млрд, лицензии 11 млрд, размещение депозитов 30 млрд,
погашение долга 52 млрд, дивиденды 23.6 млрд
В результате денежные средства выросли на 75.8 млрд до 311 млрд руб
Хорошие результаты, позволяющие рассчитывать на дивиденды около 23 руб или 5% за 6мес2021
Неплохой выбор для инвестиций в нефтяной сектор (наряду с Татнефтью и Лукойлом)
Михаил П, забрал первый приз, +750 рублей!
Преза МТС после квартального отчета s22.q4cdn.com/722839827/files/doc_financials/2021/q2/new/MTS-Q2-2021-Results-Presentation.pdf
Чтобы купить акции, выберите надежного брокера:
