Добыча нефти ОПЕК выросла в ноябре до 31,7 млн брр — максимум с апреля 2012.
Из фактической добычи мы видим, что решения принимаемые картелем в Вене на регулярных заседаниях раз в полгода уже никакого значения не имеют. ОПЕК добывает столько, сколько добывает и никакой согласованной политики там больше нет.
 

В ноябре рост составил 230К брр.
ОПЕК добывает на 900к брр в день больше, чем необходимо будет в следующем году (то есть прогноз спроса на 2016 составляет 30,8 млн баррелей).

Огромный отчет ОПЕК за декабрь можно полистать тут:

http://www.opec.org/opec_web/static_files_project/media/downloads/publications/MOMR_December_2015.pdf

Причина: падение спроса на нефть со стороны нефтепереработчиков, а также нехватка мест в нефтехранилищах США и Европы. Сейчас объем переработки нефти близок к историческому рекорду, а вот места в хранилищах мало. Спрос на нефтепродукты растет несильно. Ситуация похожа на ту, которая была в 1998 и 2009 годах. Голдман также не ждет, что рынок нефти сбалансируется в следующем году (добыча=спрос).

Запасы СА: рекордные за 13 лет = 326,2 млн баррелей (+6 млн барр).
Экспорт упал с 7,28 млн баррелей до 7 млн баррелей за месяц.
Добыча 10,27 млн барр в сутки против 10,36 млн в июле. Рекорд был в мае = 10,56 млн баррелей.

Запасы нефти Саудовской Аравии 2012-2015:
 

http://www.bloomberg.com/news/articles/2015-10-18/saudi-crude-stockpiles-at-record-high-in-august-as-exports-fell 

Повышен прогноз по спросу на нефть ОПЕК в 2016: спрос вырастет на 0,5млн барр до 30,82 млн барр/сут.
Причем спрос на нефть ОПЕК в 2015-м составит 29,6 млн.
Мировой спрос 2015 +1,5 млн барр/сут = 92,86 mbpd
А в 2016-м еще вырастет = 95,8 mbpd

Добыча вне-ОПЕК немного снизится в 2016
=>рынок сбалансируется ко 2й половине 2016 года
Добыча США в 3 кв. упала с 13,8 до 13,5 mbpd, и упадет до 13,4mb в 4 квартале 15-года.
Добыча США в 2016-и сократится незначительно, — до 13,54 mbpd.

Тут уже были заметку на тему того, что нефть с вероятностью>50% может сходить на $20 по мнению Голдман Сакс. Это еще на прошлой неделе Голдман опубликовал. Но тут аналитики Голдмана еще дал интервью, в котором сказал, что мир переходит из инвестиционной фазы 30-летнего сырьевого цикла в «эксплутационную фазу». Соответственно излишек нефти на рынке может сохраниться еще достаточно долго, и цены, соотвественно, будут низкими. 

Утешает одно: аналитики Голдман Сакс за последние 1,5 года не угадали ничего, из того, что происходило по нефти. Это сейчас они вдруг стали такими умными, но пока нефть падала, они всегда недооценивали масштаб падения.

Венесуэла контактирует со странами ОПЕК чтобы провести экстренное заседание совместно с Россией, для того, чтобы предотвратить дальнейшее падение цен на нефть. Чувак из ОПЕК сказала, что собирать встречу ОПЕК можно только лишь в случае, если Россия согласится участвовать. В противном случае, смысла нет.

Новость:
http://www.reuters.com/article/2015/08/27/venezuela-opec-oilprices-idUSL4N1125I320150827
оригинал новости:
http://www.wsj.com/articles/venezuela-asks-opec-for-emergency-meeting-on-oil-prices-1440699480

 

Об этом заявил президент Эквадора Рафаэль Корреа во вторник...
Цена продажи нефти Эквадором = $30
Стоимость добычи барреля нефти = $39 
Эквадор — первый член ОПЕК, кто добывает нефть в убыток.
(У остальных себестоимость ниже)

Алжир и Ливия: чтобы свети бюджет нефть нужна $120
Кувейт: бюджет сходится при $50 за баррель
Саудовская Аравия: бездефицитный бюджет при $100 за баррель

http://www.bloomberg.com/news/articles/2015-08-26/ecuador-reveals-the-pain-inside-opec-it-s-pumping-oil-at-a-loss

Все СМИ уже раструбили, что JPMorgan понизил свой бессмысленный прогноз по нефти. Почему бессмысленный, потому что никто из аналитиков не в состоянии реально предугадывать смену трендов, они двигают свои прогнозы только за рыночной ценой.

Ср. цену Brent горе аналитикиснизили на $16 до $54,5. В 2016 они понизили прогноз по нефти на $19 до $52,5.  

Темпы сокращения маржи нефтепереработки и увеличение количества буровых установок — это два ключевых события в июле, которые повлияли на нашу оценку. 

Morgan Stanley отмечают следующие негативные факторы:

• снятие санкций с Ирана
• улучшение ситуации в Ливии

Спад на рынке нефти затянется года на три — намного хуже, чем в 1986-м. 

Sberbak CIB: в оставшийся до конца года период цена Brent будет колебаться в диапазоне $50-60. Цены будут оставаться на более низких уровнях в течение более длительного времени, потому что изменился механизм балансировки рынка: теперь не ОПЕК рулит рынком, а «невидимая рука» рынка нетрадиционной добычи в Северной Америке.

Китайская таможенная служба: импорт нефти в Китай вырос до рекордного уровня — 30,71 млн т в месяц (7,3 млн баррелей в сутки).

Алжир и Ливия сообщили, что ОПЕК может провести экстренное заседание, раньше запланированного на декабрь, чтобы обсудить переизбыток нефти на мировом рынке. 4 других делегата ОПЕК заявили, чо такая встреча не запланирована.

Запасы нефти в США на 90 млн баррелей выше среднего уровня за последние 5 лет для этого времени года.

ConocoPhillips и Total объявили, что стоимость добычи сланцевой нефти в США снизится на 30%, и к концу этого года 80% добычи США будет рентабельно при цене ниже $60 за баррель.

Добыча в США не падает несмотря на спад числа нефтебурилок:
 
Эта картинка от Credit Suisse уже была на смартлабе сегодня, она показывает, что медвежий тренд на рынке нефти может длиться очень и очень долго.
 

А вы спрашиваете, чой то нефть падает? Потому что ее больше!

в среднем экспорт России составил 4,441 млн баррелей в сутки, +8,7% г/г.
По трубам Транснефти экспортировано 122,3 млн т.
Новороссийск 16,18 млн т нефти экспорт
Приморск 25,69 млн т
Козьмино 17,7 млн т
Усть Луга 10,3 млн т