Всем привет.

Давно ожидал, когда USDRUBF будет похож на USDRUB_TOM. Поскольку биржа официально описала возможность конвертации USDRUBF в Si-12.22 https://www.moex.com/a8141#obs Да, с некоторыми «особенностями», этож МосБиржа, вы же должны понимать… :) но тем не менее, после декабря и расчет вар. маржи поменяется, будут «доплачивать» если отличается от курса USDRUB_TOM правда надо стоять с нужной стороны, а то будут «отнимать».
Так вот к чему это я ...

поскольку из вышесказанного можно сделать вывод о USDRUBF ~= Si-12.22 до экспирации Сишки в декабре, то сейчас контанго USDRUBF и Si-12.22 около 400р на контракт (нижний индикатор). Средний это текущая разница с USDRUB_TOM.
ГО двух фьючерсов около 19000 руб, потенциальная прибыль 400р (контанго) + 12р * 93 дней (свопы) ~= 1500 руб за 3 месяца. 12 рублей свопа взял может наш ЦБ понизит ставку и сегодня своп 11.5 руб вместо «обычных» 13-13.3 руб/день на контракт.
Вероятные риски вижу только в неожиданном увеличении ГО биржей

( Читать дальше )