АСТРА

Помимо распространённого желания подождать некоего дна, рассчитанного тем или иным образом, существует и другая полярность — брать всё привычное, что плохо лежит. Однако, это опрометчиво.

🔪 У каждой существенной коррекции рынков есть набор сочетающихся причин. Сегодня это новые налоги, стоимость денег и ожидание её роста, инфляция, непонятная некоторым геополитическая обстановка, упорно гуляющие — но внятно не подтверждённые — слухи о выходе нерезидентов из активов до 13 августа, даты окончания операций с НКЦ, попавшим в SDN. Иногда доходим и до волн маржинколлов.

👻 Рост налога на прибыль на 5% — неприятен для всех примерно одинаково. Здесь выделяется хоть как-то Роснефть, освобождённая от роста ставки для Восток Ойла некогда в светлом будущем. И, разумеется, IT с его 5%, которые могут подрасти до 7%. Частично сельхозники, медики и образование.

💰 Стоимость денег и её рост — а вот здесь следует быть аккуратным. В чём мина внутри Европлана, о котором подробно писал недавно вместе с эксклюзивом об изъятиях техники и продолжаю держать 8,4%?

( Читать дальше )

🚀$VTBR уже перевел значительную часть своей IT-архитектуры на российскую операционную систему Astra Linux. Теперь банк будет также использовать наш продукт для резервного копирования и восстановления данных.

Раньше ВТБ использовал иностранное решение, но сейчас переходит на российское. Ожидается, что банк внедрит RuBackup во всех сегментах своей сети, и к третьему кварталу 2024 года доля RuBackup в системах банка составит не менее 80%.

💻 В случае кибератаки или аварии, система резервного копирования позволяет вернуть к работе IT-систему и восстановить информацию. Такие системы – основа кибербезопасности любого банка. Они используются во всех основных элементах, включая пользовательские приложения.

Разработчики «Группы Астра» адаптировали RuBackup специально под задачи ВТБ и расширили функционал продукта. В результате он внедрен для более 5000 программ-клиентов и резервирует 1,5 петабайт данных в сутки.

Подробнее о миграции на RuBackup: https://clck.ru/3BumTa

Подробнее об импортозамещении ВТБ: https://clck.ru/3BumSM

( Читать дальше )

Привет, друзья!

✏️Мишустин поручил поддержать компании, внедряющие отечественное ПО (ТАСС): https://clck.ru/3Brmm7

Среди мер поддержки – введение федерального инвестиционного налогового вычета, запуск грантовой поддержки и подготовка IT-кадров.

✏️ Российский экспортный центр и Федеральный центр прикладного развития искусственного интеллекта объединились для продвижения отечественного IT-экспорта (РИА): https://clck.ru/3Brkj8

Соглашение предусматривает совместные усилия по продвижению российских IT-брендов и услуг на международной арене, консультированию компаний по вопросам выхода на зарубежные рынки и сертификации российских IT-продуктов. 

✏️ Компания «Ресолют» (входит в «Группу Астра») объявляет о выпуске новой версии платформы для разработки программного обеспечения GitFlic (Cnews): https://clck.ru/3Bs73r

В версию платформы 3.2.0 добавлен новый метод управления доступом к ресурсам системы (Role-Based Access Control), собственный редактор кода, возможность отслеживать прогресс выполнения задач и другие улучшения. Они упрощают работу с исходным кодом и позволяют тонко настраивать различные аспекты проектов в зависимости от потребностей заказчиков и разработчиков

( Читать дальше )

Президент России Владимир Путин подписал закон, устанавливающий ставку налога на прибыль для IT-компаний в 5% в 2025-2030 годах. 

tass.ru/ekonomika/21349285

tass.ru/ekonomika

В первом полугодии средние зарплаты IT-специалистов в России сократились на 8% г/г, до 151 тыс. руб, подсчитали в «Хабр Карьере».

В Москве в среднем специалисты получают 200 тыс руб, в Санкт-Петербурге — 165 тыс руб, в регионах — 135 тыс руб. 

В Минцифры “Ъ” сообщили, что, по данным Росстата, средняя зарплата в IT-отрасли в два раза выше средней по экономике.

Средняя зарплата IT-специалистов в РФ могла упасть по нескольким причинам:

1. Компании могли сократить долю дорогостоящих сотрудников
2. Наем в штат сотрудников начального уровня, которые могут занижать средний уровень зарплаты IT-специалистов в РФ.

«Этот год, пожалуй,— первый период стабилизации, когда оплата труда увеличивается сдержанно»,— сообщила замгендиректора холдинга Т1 по персоналу Екатерина Колесникова.

www.kommersant.ru/doc/6822091

В 2023 году выручка компании по МСФО выросла до 9,5 млрд руб., прибавив 77% по сравнению с предыдущим годом (г/г). EBITDA повысилась до 4,2 млрд руб. (+44% г/г), а рентабельность по EBITDA составила 43,5%. Чистая прибыль компании за 2023 год выросла на 18%, до 3,6 млрд руб.
Показатель отгрузок (передача права на использование лицензионного продукта клиенту или заключенные контракты на услуги) за 2023 год увеличился на 75%, до 11,2 млрд руб., количество клиентов выросло на 41%, до 22,5 тыс.

К 2025 году компания планирует повысить чистую прибыль в три раза. Для этого Астра масштабирует продуктовую линейку и развивает новые направления, в том числе благодаря сделкам M&A (слияние и поглощение). За последние несколько лет группа пополнила свой портфель перспективными проектами, которые обеспечили значительную синергию: Tantor, Termidesk, RuBackup.
Группа Астра работает на растущем рынке. По оценкам Strategy Partners, рынок инфраструктурного ПО в России в ближайшие 7 лет покажет кратное увеличение — до 270 млрд руб. (рост +15% в год). При этом существенная часть иностранного ПО будет замещаться отечественным. Согласно прогнозу Strategy Partners, доля российских вендоров на рынке инфраструктурного ПО увеличится до 90%, их бизнес будет расти на 25% в год.

( Читать дальше )

Доброе утро, коллеги.

На мой взгляд, акции Группа Астра выглядят интересными для покупки на текущей коррекции.

Компания планирует увеличить чистую прибыль втрое по итогам 2025 года по сравнению с 2023 годом по заявлению гендиректора группы.

Прибыль на акцию по итогам 2023 года составила 17,82 рубля на текущую стоимость бумаги 552 рубля, что дает P/E 31. Компания выглядит дороже того же Группа Позитив со своим P/E 20. Если взять скромные и консервативные подсчеты, например, компания увеличит чистую прибыль вдвое при оценках Группы Позитив, это составит 30% доходности от текущей цены, а если брать реально самый оптимистичный сценарий, а именно трехкратное увеличение в оценках Группы Астра, то это составит 190% доходности от текущей цены.

Кроме того, не забываем, что Группа Астра провела SPO и увеличила free-float до 15%, что дает ей возможность для перевода в первый уровень листинга и включение в состав Индекса Мосбиржи.

Всем успешных торгов.

1. $TCSG — ТКС ХОЛДИНГ

👉 В чем заключается идея?

1. С 21 июня акции ТКС включены в индекс голубых фишек и занимают там более 3%, а значит крупные инвесторы и фонды уже скоро начнут закупаться.

2. Интеграция Росбанка значительно увеличит темпы роста и потенциал компании, а учитывая, что ЦБ увеличил прогноз по прибыли банков, а некоторые компании финансового сектора ухудшают свои прогнозы, именно ТКС выделяется среди конкурентов.

📈 Уже в ближайшее время после опубликования сильного отчета и проведения допэмиссии для сделки с Росбанком никаких сдерживающих ограничений для роста не останется.

Именно тогда рынок заметит потенциал ТКС и переоценка не заставит себя долго ждать.

А если к тому моменту менеджмент еще и с дивидендной политикой определиться, то будет просто идеально.

❗️ ТКС одна из немногих компаний первого эшелона, которая может показать значительный рост на горизонте года.

 

2. $SVCB — СОВКОМБАНК

👉 В чем заключается идея?

1. Хоум банк с активами в ₽322 млрд куплен полностью за допэмиссию, а кэш вкладывают в рост активов, весьма эффективно.

( Читать дальше )

Привет, друзья!

✏️ До конца года более половины компаний начнут использовать отечественное ПО (Российская газета): https://clck.ru/3BiDoH

К декабрю свыше половины организаций в РФ перейдут на российское программное обеспечение – об этом рассказал член комитета Госдумы по информационной политике, информационным технологиям и связи Антон Немкин. 

✏️ К2Тех будет внедрять импортонезависимую среду разработки на базе GitFlic от Группы Астра (Cnews): https://clck.ru/3BiJj8

ИТ-интегратор К2Тех и разработчик отечественной платформы для работы с кодом GitFlic компания «РеСолют» (входит в «Группу Астра») заключили соглашение о партнерстве. Оно позволит ускорить процесс перехода на технологически независимый ИТ-ландшафт.

✏️ Правительство предложило расширить IT-льготы на выделяемые и объединяющиеся компании (Коммерсант): https://clck.ru/3BiEbg

Правительство РФ предложило установить льготную ставку по налогу на прибыль для ИТ-компаний в размере 5% на период с 2025 до 2030 года. Ранее на рассмотрение правительственной комиссии по законопроектной деятельности обсуждался вариант, предполагающий ставку в размере 7%.

( Читать дальше )