ОПционы

Да нет, наверное. Что ее считать — те же 60+ по HV. IV немного опомнилась, приподнялась. Правда есть нюансик. Центр февраля не по 62,5 торгуется, как большинство «считалок» показывает, а существенно дороже. Дней рабочих относительно выходных маловато осталось. Так что календарь может интересен быть. Главное с греками (пропорцией март/февраль) не ошибиться. И пусть тета капает, лишь бы гамма февральская не убила и вега марта не обидела.

Считаем HV за неделю — 60+, за 2 недели — 60+, за три — снова 60+. А опционы продают за 50 с копейками почему то. Что то из разряда «мыши плакали, кололись...»? Кстати, по si HV тоже под 50.

     В последнем своём обзоре я писал следующее — «Напрашивается финальный рывок вверх в течение одного или двух дней, с обновлением 4-х летнего максимума и потом коррекция» Как мы видим, два дня выноса случилось —   smart-lab.ru/company/itinvest/blog/235178.php

    

     В понедельник российский рублёвый индекс ММВБ впервые с апреля 2011 года превысил отметку 1800 пунктов. В моменте рост достигал отметки 1828 пунктов, и это несмотря на падение европейских индексов более на 1% и просто ужасных данных по экономике Китая.  С начала текущего года, за неполные полтора месяца, индекс ММВБ взлетел ровно на 30% и сейчас выходить из российских акций и фиксировать прибыль самое время.  Бурный рост понедельника был в большей степени обусловлен принудительным закрытием коротких позиций, что часто сигнализирует о финале локального ралли.  Уже во второй половине дня весь позитив на российском рынке начал исчезать и к закрытию дня индексы растеряли весь бурный рост, дав хороший сигнал на скорый разворот рынка.

( Читать дальше )

Блин так и не дождался ни какого решения Меркель и Путина, а так ждал хорошего движения. На это движение даже крылья преподнял немного у своей позиции. Но перед закрытием биржи пришлось всетаки крылья опустить, а то тета уж очень большая была.

Портфель на понедельник:
 


( Читать дальше )

В продолжении:
smart-lab.ru/blog/235067.php
При росте фьючерса на индекс РТС выше 83 000 принято решение дельту сравнять в ноль по позиции.
Причины просты, покупай на ожиданиях- продавай по факту.
ОИ резко упал на хаях, покрыли шорты и лонги одновременно, текущее значение 882 000 позиций.
Вероятность событий на понедельник:
Первое договорились по ситуации на Украине- движение вниз и проторговка будет(не смотря на движение вверх первичное), причина проста позы то сбросили!
Второе, не договорились геп вниз+доп.ожидания негативные и за два, три дня щупаем 71-70 с проколом.
И интуитивно второй вариант ближе, как можно договориться, если одна из сторон в Киеве и думает что с ним уже все решили на его условиях!
Всем профита и хороших выходных!
P.S.Был сегодня в отдалении от монитора, удалось продать по 81740, откупил по 79 770 на вечере, дельта положительная на 65% на выхи, в понедельник будем решение принимать.

Сегодня хорошо сходили вверх, поэтому я решил роллировать мою позицию. Даже с учетом того что вчера вечером был убыток около 1000 р. вышел на вечерний клиринг с плюсом 900 р.

Портфель на завтра:
 
 Планируемая диаграмма на завтра:

( Читать дальше )

думаю что февральская экспирация опционов пройдет между 72500 — 85000, дельта в принципе нейтральная, при уходе за 85 буду роллировать, при ниже 71 буду наоборот усредняться и увеличивать дельту в плюс.

PS:
Осторожно! новый модератор на смартлабе. 

( Читать дальше )

Добрый день трейдеры опционной торговли, я новичек в этой сфере и может мне кто то поможет увидел я тут на сайте http://optioner.org/articles/1/ статью про расчет опционов зашел а что то расчет на этом сервисе не работает, может кто подскажет или поможет где можно взять можно в екселевском файле у кого имеется данные как на данном сервисе или программка есть какая нибудь. Заранее благодарен.

На уровне фьючерса 66-67 000 принял решение поставить на рост рынка, посмотрим как отработает идея.
Цели по времени 100-105 весна 2015, лето 120-130, осень выше 135-140.
Выделен субсчет и выделена сумма.
В активе:
колл сентябрь 2015 года цена средняя в пунктах-2118
колл сентябрь 2015 средняя -810пп
Загрузка депо пока 50%
В течении времени с момента покупки шортил БА(по очевидным  сигналам и покрывая 1/4 дельты)
Опционы в основном без защиты, депо гуляет от волатильности конкретно!
На текущий момент затраченная премия на приобретение колов оправдана на 41%.
Пока болтаемся в боковике стоит задача оправдать всю потраченную премию по колам, по времени до мартовской экспирации.
И добрать в актив 100е колы сентябрь + 100е июнь до загрузки 90% депо.
При условии достижения RIU5 100 000 пунктов, позицию буду защищать шортом БА с положительной дельтой на 50%, если фьючерс перекуплен.
Цель по депо -увеличить в три-пять раз.

( Читать дальше )

     На фоне стремительного роста цен на нефть,  более чем на 20% за три торговые сессии, российский рубль также получил хорошую поддержку и смог укрепиться в пределах 10%.  Несмотря на резкое сокращение числа буровых скважин в США, стремительное падение инвестиций в нефтяную отрасль и массовые забастовки в Америке, на дальнейший рост “чёрного золота” уже рассчитывать не стоит.  Пока с рынка нефти будут уходить слабые игроки, их место будут занимать более сильные и менее закредитованные,  поэтому сильного сокращения добычи нефти в ближайшее время явно не случится.  Если нефтяные котировки перестанут поддерживать российскую валюту, то шансов на её укрепление будет крайне мало.

     В Феврале России предстоит погасить внешних долгов на внушительную сумму 15 млрд. долларов, семь из которых, приходится на компанию Роснефть.  Большая часть валюты уже явно саккумулирована для выплат, но даже небольшие покупки на тонком рынке могут и дальше оказывать существенное давление на рубль.  Сокращение экономики приводит к падению доходов бюджета, который и дальше придётся компенсировать через падение рубля.  Пролонгация санкций и понижение рейтинга хоть и учтены рынком полностью, но для дальнейшего оттока капитала – это по-прежнему весомый аргумент.  И наконец, самое главное – подорвано доверие к главному регулятору, который начал метаться из стороны в сторону и под давлением, или уже от безысходности, стал вновь пересматривать свои приоритеты и свою монетарную политику в целом.  Ещё даже близко не пройдён пик инфляции, при этом ЦБ РФ понижает ставку с 17% до 15%, тем самым создавая дополнительное давление на рубль.  Снижение ставки на 2% реальный бизнес всё равно никак не заметит. Даже если кредиты снизятся с 35% до 30% это всё равно дорога в никуда.  Но своим действием ЦБРФ теперь вновь изменил ожидания участников рынка и теперь все будут ждать дальнейшего снижения ставки в ближайшие месяцы, чтобы вытянуть из ямы экономику, иначе для чего было вообще делать первый шаг, если за этим не последует плавный цикл? Раз ЦБ вновь сменил приоритеты и переоценил риски инфляции и риски падения экономики, значит и нам надо готовиться к тому, что держать рубль больше никто не будет, а инфляция из  приоритетов уходит на второй план.

( Читать дальше )