Обзор рынка

📈IMOEX +0.6% Чувствует себя уверенно на фоне второго раунда переговоров в Стамбуле и общемирового позитива. Мировые рынки сегодня в зелёной зоне, фондовый рынок США восстанавливается после спада. Пока всё выглядит как отскок🤔 

📈Полюс +4.3% 📈ЮГК +5.2% Золотодобытчики в лидерах роста. Неопределённость толкает вверх цену на благородный металл💪

📈Транснефть ап +4.5% В лидерах роста на фоне общего позитива. Участники рынка ждут рекомендацию по дивидендам (ожидается 160-200 руб. на акцию)🤑 

📉Алроса -1.5% «Львиная доля» дивидендов «АЛРОСА» за 2024 год, с учетом промежуточных, уже выплачена, но окончательное решение будет зависеть как от результатов продаж алмазов в этом году, так и от потребности бюджетов РФ и Якутии, заявил глава компании Павел Маринычев.
Он также отметил, что компания видит первые признаки восстановления на рынке алмазов.
От себя добавлю, что Алроса уже не первый год видит признаки восстановления на рынке😁

📈ТГК-14 +13.8% В лидерах роста после публикации отчётности. Участники рынка ждут дивиденды🤑  

📈RGBI +1% Недельные данные позволяют рассчитывать, что замедление инфляции, как минимум, не останавливается, заявила Эльвира Набиуллина💪

У кого не грузит ютуб, есть видео в телеграм с тайм-кодами: t.me/bogdanoffinvest/6254

🎞 Ютуб-версия: www.youtube.com/watch?v=HejQnKwLZsI
📱 ВК-версия: vk.com/video-221504876_456239722

00:00 — Логика рынка
02:24 — S&P500, Nasdaq, Hang seng
06:20 — IRUS (Индекс Мосбиржи), RTSI (Индекс РТС)
11:59 — Сбер, Т-банк, ВТБ, Газпром, Газпром нефть, Лукойл, Роснефть, Татнефть, Новатэк, МТС, Мечел, Сегежа, Сургутнефтегаз прив.
18:58 — Юань рубль, рубль доллар, прогноз рубля.
22:04 — Фьючерс на газ, Природный газ США, Нефть, Фьючерс нефти
25:46- DXY, US10Y, VIX, Серебро, фьючерс на серебро, Золото, фьючерс на золото
26:47- TMF, Apple, Tesla, Китайские акции
27:30 — Итоги по рынку акций
29:42 — CHMF, BSPB, X5, ENPG,
33:56 — NLMK, IRAO

Все сейчас ждут, что будет в итоге с пошлинами. Еще сутки и они могут вступить в силу. ❗️ Больше всего интересует реакция на пошлины со стороны Китая, остальные мало торгуют с США или слишком зависимы, чтобы давать какие-либо ответки, поэтому будут нищать и перевозить производство в США.

❌ ЕС, Британия, Южная Корея и Япония остаются без выбора, у них невыгодное положение (без отмены санкций против РФ они торговую войну проигрываю 100%), их Штаты с 2022 года и так доят, продавая им СПГ и нефть по завышенным ценам. Сейчас цены на энергоресурсы стабилизировались, поэтому Штатам нужны новые инструменты, вот и они.

👆 Проблема еще в том, что для Штатов очень НЕМНОГИЕ товары являются незаменимыми и некоторые из них они и так исключили из списков (например, чипов из Тайваня пошлины не касаются). Так что в среднесроке может быть что угодно, но в долгосроке пошлины — это беспроигрышная история, как и говорит Трамп.

Кстати, на фоне всего этого вопрос Тайваня становится еще более актуальным. Как только переедет производство — Тайвань 99% превратят во «вторую Украину» для сдерживания Китая, если, конечно, Китай не среагирует раньше.

( Читать дальше )

( Читать дальше )

Помимо дивидендных аристократов и компаний готовых делиться частью прибыли со своими акционерами (ссылка на пост с разбором таких компаний), есть эмитенты, испытывающие трудности в этом вопросе. Предлагаю, сегодня на них и обратить наше внимание:

• Газпром $GAZP У компании растёт долговая нагрузка при отрицательном денежном потоке, деньги нужны на реализацию масштабных инвестпрограмм.

• Делимобиль $DELI не планирует выплачивать дивиденды за 2024 год из-за высокой долговой нагрузки.

• ВТБ $VTBR Многие акционеры не ждут выплат в 2025 году на фоне санкций против банка и требования ЦБ увеличить резервы для покрытия рисков.

• Северсталь $CHMF Свободный денежный поток компании, являющийся базой для выплаты, по итогам четвёртого квартала вышел в минус, а по итогам 2024 года сократился на 19%.

• Распадская $RASP СД компании рекомендовал не платить дивиденды за 2024 год из-за слабых финансовых результатов за отчётный период, а также сохраняющейся высокой волатильности на рынках сбыта и негативных прогнозов по ценовому тренду.

( Читать дальше )

Нетто-лонг (разница лонг и шорт позиций) физлиц приближается к годовым максимумам во фьючерсе на Платину в слитках.


Больше графиков смотрите на сайте MSCinsider
Подписывайтесь на телеграм-канал

У кого не грузит ютуб, есть видео в телеграм с тайм-кодами: t.me/bogdanoffinvest/6244

🎞 Ютуб-версия: www.youtube.com/watch?v=p6Ky8cVkih4
📱 ВК-версия: vkvideo.ru/video-221504876_456239721

00:00 — Логика рынка
02:50 — S&P500, Nasdaq, Hang seng
05:37 — IRUS (Индекс Мосбиржи), RTSI (Индекс РТС)
07:50 — Сбер, Т-банк, ВТБ, Газпром, Газпром нефть, Лукойл, Роснефть, Татнефть, Новатэк, МТС, Мечел, Сегежа, Сургутнефтегаз прив.
10:55 — Юань рубль, рубль доллар, прогноз рубля.
11:54 — Фьючерс на газ, Природный газ США, Нефть, Фьючерс нефти
14:02- DXY, US10Y, VIX, Серебро, фьючерс на серебро, Золото, фьючерс на золото
15:11- TMF, Apple, Tesla, Китайские акции
15:50 — Итоги по рынку акций
17:12 — SFIN, TRMK

                   — Это несерьёзно!
                   — Нет, не пойдет!
                   — Я на русалках
                       больше заработаю!
                   — Курам на смех!!!

Всем трям и привет! Сегодня только вторник, а такое чувство, что без выходных месяц работаем. День недели как-то вообще стерся из восприятия. 
Трамп в своей стихии стендапера. Только многим как-то не смешно. Он не только говорит, но еще и делает. А уж как выкручиваццо умеет, это вообще пестнь!
И вот нам с этим жить и работать. 
Не, ну реально фигня. Президент какого-то государства, которое многие только на карте видели и примерно представляют, где оно находиццо (где-то там) вдруг начал управлять миром. Вот до чего глобализация довела. 

( Читать дальше )

 

▫️ Капитализация: 69 млрд / 766₽ за акцию
▫️ Выручка 2024: 25,4 млрд ₽ (+3% г/г)
▫️ EBITDA 2024: 11,5 млрд ₽ (+9,4% г/г)
▫️ Чистая прибыль 2024: 10,4 млрд ₽ (+9,7% г/г)
▫️ скор. ЧП 2024: 10,6 млрд ₽ (+40,3% г/г)
▫️ P/E ТТМ: 6,5
▫️ P/B:2,5
▫️ fwd дивиденд 2024:0%

👉 Отдельно результаты за 2П2024:

▫️Выручка: 13 млрд ₽ (-0,5% г/г)
▫️EBITDA:6,4 млрд ₽ (+9,6% г/г)
▫️скор. ЧП: 6,2 млрд ₽ (+43,3% г/г)

✅ На 31.12.2024г на счетах компании скопилась чистая денежная позиция в 48,8 млн евро или 5,2 млрд рублей. Весь дорогой в обслуживании долг был погашен, остались только комфортные займы с фиксированной ставкой до 10,9%.

👆 Благодаря размещению кэша на депозитах, ЕМС получила в 2024гчистый % доход в 6,4 млн евро против расходов на 11 млн евро годом ранее. Практически вся кубышка в рублях, общий кэш на счетах к концу 2024г превысил 122 млн евро.

✅ У ЕМСпочти нет капитальных затрат, символические 5,1 млн евро за 2024г ушло на поддержание существующих активов. Приобретать новые клиники в РФ менеджмент не собирается, обсуждалась идея M&A зарубежных активов, что вряд ли сейчас актуально.

( Читать дальше )

MX(фьюч на индекс мосбиржи)
На дневном графике цена внутри дня уходила ниже своей сильной поддержки в виже границы белого канала, но день смогла закрыть выше нее и пока она не вернулась под этот уровень ожидаем начала восходящего движения. Возврат выше горизонтали 282875 и границы желтого канала с тестом этих уровней сверху на более мелких ТФ подтвердят желание цены двигаться вверх. Уход ниже границы белого канала (в идеале с тестом снизу) продолжит снижение
Для сделки (торгуем отбой или пробой уровня) ждем тест гориз.уровня 282875, а также границ желтого(290275) и белого(276725) каналов
В случае четких тестов можно входить(торгуя отбой или пробой) от менее сильных уровней в виде горизонтали 290200

На часовом графике цена открылась гэпом вниз в районе своей сильной поддержки в виде границы желтого канала, от которой в итоге отбилась и начала движение вверх, пробив свое сильное сопротивление 279700 и закрыла торги, тестируя этот уровень сверху. Пока цена выше указанных уровней ожидаем продолжения роста и добоя до следующего сильного сопротивления 290650. Уход ниже 279700 (в идеале с тестом снизу) снова вернет цену к снижению

( Читать дальше )