Портфель

За выходные много теорий и предположений возникло у пользователей СЛ о ситуации на рынках в целом: о том, как рынки себя поведут в понедельник, при открытии азиатских бирж, что скажет Трамп, как вирус может стать причиной обвала и тд. Углубляться в это не буду, просто смысла нет, поскольку это не более, чем просто гадания.
А статья в общем о моем портфеле на момент закрытия торгов пятницы. Вкратце, я принимаю только инвестиционный подход к торговле, а выбор конкретного инструмента основывается, в частности, на его стабильности в определенной экономической и политической ситуации. Если не расписывать подробно, то порядка 30% это кэш в рублях — попросту тупо лежащие деньги, которые ждут своей очереди. Далее, 30% сосредоточены в лонгах акций (Лукойл, Ирао, немного Сбера, Яндекс, Северсталь, ТМК, Новатэк — их на просадках постепенно буду также добирать), ещё на 2% открыт остаток шорта Системы. Около 20% это облиги Сбера и ОФЗ, etf на золото. На вечерке в пятницу закрыл фьюч Си лонг и от 64250 открыл шорт краткосрочно — порядка 2% (ГО). На остатке лежат доллары на долгосрок. Собственно, все. К чему я затеял этот пост — инвестор на то и инвестор, чтобы быть готовым к любой ситуации на рынке.

PS: кому интересен такой формат подачи материала или же кто хочет более подробно узнать о том, как я формирую портфель, напишите в комментах

Всем удачи и хороших торгов!

Результаты портфельного инвестирования. 01 июня 2019г — 31 января 2020г


Все портфели — виртуальные.
smart-lab.ru/q/portfolio/Speculator2016/order_by_added_dt/asc/

Портфели созданы 01 июня 2019г (по ценам закрытия 31 мая 2019г) (и позднее, указано отдельно) для слежения за поведением акций эмитентов, имеющих значительную долю экспортной выручки, и для сравнения с акциями прочих эмитентов.

Доходность портфелей указана с момента их создания и без учёта выплаченных дивидендов. (кроме портфеля ММВБ индекс бенчмарк с дивами (FXRL+SBMX), в цене компонентов которого дивиденды уже учтены)

Дивиденды не учитываются изза того, что ещё не закончена разработка раздела Смартлаба «Портфель»

( Читать дальше )

Итоги января.

Депо +2.69%. IMOEX +1.01%.

Эквити открыто в профиле.

Неплохой месяц, заметно лучше индекса. В середине января рост депошки вообще был под 5%, но коррекция второй половины месяца отобрала часть профита.

Структура портфеля на 1 февраля.

Акции (втч FXUS и SBMX) — 68.5%

Резервы — 31.5%, втч ОФЗ — 22%, FXRU — 6.2%, кэш — 3.3%

Структура портфеля акций: 



Фьючей на 1 февраля в портфеле нет.

Что делалось.

Делалось всё по плану, но не всегда удачно.
По плану в начале месяца немного наращивались позиции в акциях — Северсталь, ГПН, Лукойл, Юнипро. Когда рост стал истерическим — покупки были остановлены.
Отработано движение в рубле — часть резервов была переведена в FXRU, профит по этой позиции уже 3.5%, что для облигационной части портфеля немало.
В соответствии со статистикой, была высокая вероятность разворота и начала коррекции в этом месяце. В момент отставки правительства я одномоментно набрал хедж в виде шорта RIH — и не закрылся по стопу, когда рынок развернулся и пошёл в рост. Закрылся на пару процентов выше и потерял немного денег — это было ошибкой. Коррекцию мы всё-таки потом увидели и увидели красный месяц в РТС.
Когда разворот состоялся — я стал лесенкой набирать шорт РТС и отбил потери от неудачного шорта на отставке, но заработать на ришке в итоге ничего не удалось.
Небольшой профит принёс лонг SIH, который также набирался с момента отставки правительства, но уже лесенкой вверх по тренду и был закрыт 30 января.
В очередной раз вижу, что надо стопить убыточные шортовые позы во фьючах. Лучше перезайти. К сожалению, не всегда получается делать это эффективно, потому что кроме инвестирования приходится работать работу — и нет возможности всё время контролировать рынок.

( Читать дальше )

Всем привет! Итоги за месяц. 
Вступление здесь https://smart-lab.ru/blog/553099.
Итак, в ходе небольших преобразований имею два портфеля у брокера ВТБ.

Год 2020, а точнее его начало, подарил сидельцам в бумагах или успевших вскочить на подножку поезда шикарный рост. Правда и откат был не менее стремительным. Далее вирус и прочее переменные всё таки добавили волатильность в мой портфель.
Итого за январь 2020:





( Читать дальше )

Подвожу итоги портфеля американских акций сформированного 21 января на Санкт-Петербургской бирже. За прошедшую неделю портфель обошел индекс S&P500 по доходности, показав -2,19% против -2,32% соответственно. Пересмотр портфеля осуществляется по понедельникам, но не обязательно каждый. Мои позиции на текущий момент представлены в таблице. В качестве цены указана цена покупки/продажи или цена закрытия, если акция удерживается дальше.


Результаты в таблице не учитывают комиссии и дивиденды. При пересмотре портфеля выравнивание позиций не производится. Вырученные от продажи акций средства делятся на равные части и покупаются другие акции. Объем каждой новой позиции не должен превышать 10% от объема портфеля, оставшимися средствами балансируются уже открытые позиции. Доля каждой позиции не должна превышать 5% от стоимости всех ваших активов.               

( Читать дальше )

В данной статье подвожу итоги не текущего портфеля российских акций, а всего периода инвестирования на российском рынке ценных бумаг, поскольку сегодня я перешел на новую торговую систему. С 10 февраля 2016 года результат инвестирования в российские акции и ОФЗ составил 106,66%.

Последние два года меня не устраивали результаты данной системы, что и послужило причиной ее замены на новую. В связи с этим я больше не буду публиковать портфели по ней. Вместо них я буду публиковать каждую неделю результаты ранжирования российских акций по новой системе.
Новая система базируется на схожих принципах, но имеет другой математический аппарат. Результаты тестирования системы представлены на рисунке ниже.


( Читать дальше )

( Читать дальше )

• Воздух выходит из надувного шара гораздо быстрее, чем заходит.
• Есть время подготовиться, чтобы, когда настанет срок, спокойно действовать.

В самом конце 2008-го человек с акциями “в кармане” выглядел нелепо. И напротив, тот, у кого в то время были наличные, а лучше доллары, смотрелся отлично! Cash is king!
Прошло десять лет. Все перевернулось ровно наоборот. И теперь “Деньги — это мусор”. Полагаю позже эта ироничная фраза Рея Далио станет мемом

Каковы характеристики текущего рынка?

1. Высокий оптимизм
2. Всеобщая готовность к риску в погоне за доходностью
3. Щедрые рынки капитала, наполненные ликвидностью центробанков

Циклы не повторяются в точности. Но они рифмуются.

Я полагаю, что мы находимся в той фазе цикла, которую можно назвать “Завершение экспансии”. Как долго может продлиться текущее ралли? Неизвестно. Возможно еще есть год-полтора для роста. 1,

( Читать дальше )

Результаты портфельного инвестирования. 01 июня 2019г — 24 января 2020г


Все портфели — виртуальные.
smart-lab.ru/q/portfolio/Speculator2016/order_by_added_dt/asc/

Портфели созданы 01 июня 2019г (по ценам закрытия 31 мая 2019г) (и позднее, указано отдельно) для слежения за поведением акций эмитентов, имеющих значительную долю экспортной выручки, и для сравнения с акциями прочих эмитентов.

Доходность портфелей указана с момента их создания и без учёта выплаченных дивидендов. (кроме портфеля ММВБ индекс бенчмарк с дивами (FXRL+SBMX), в цене компонентов которого дивиденды уже учтены)

Дивиденды не учитываются изза того, что ещё не закончена разработка раздела Смартлаба «Портфель»

( Читать дальше )

Подвожу итоги портфеля американских акций сформированного 30 декабря на Санкт-Петербургской бирже. За прошедшую неделю портфель уступил индексу S&P500 в доходности, показав +0,57% против +3,09% соответственно. Пересмотр портфеля осуществляется по понедельникам, но не обязательно каждый. Мои позиции на текущий момент представлены в таблице. В качестве цены указана цена покупки/продажи или цена закрытия, если акция удерживается дальше.

Результаты в таблице не учитывают комиссии и дивиденды. При пересмотре портфеля выравнивание позиций не производится. Вырученные от продажи акций средства делятся на равные части и покупаются другие акции. Объем каждой новой позиции не должен превышать 10% от объема портфеля, оставшимися средствами балансируются уже открытые позиции. Доля каждой позиции не должна превышать 5% от стоимости всех ваших активов.               

( Читать дальше )