Портфель

Добрый вечер всем! Вновь прошу всех принять участие в опросе. Помогите вывести на главную! П.С. ХВ))

Ребят, подскажите, что не так с бедным ФосАгро, что за год (по инфо сайта Финама) бумажка упала на 93%?

Имеет ли смысл взять такую бумажку с чисто спекулятивной целью на 1-2% от портфеля?

Ну во первых приятно писать про родных татар))
Решил прошерстить свой игрушечный долгосрочный портфель акций и наткнулся на татнефть обычку.
Выкладываю свои раздумия, может кого заинтересует. Только потом пальцем на меня показывать не надо, я лишь показал график, на который возможно не каждый человек не каждый день смотрит :)


Как видно на графике, цена уперлась в сильное сопротивление, которое на моей демо истории еще не пробивалось :))))))
Тройная вершина пока выглядит хорошо, но открылся я не только поэтому.
За шорты татнефти говорит и близкое психологическое число 195 и 200.
Можно поставить близкий стоп при неплохом потенциале снжения.
Также цена находится в у верхней границы восходящего коридора — см. картинку ниже:


( Читать дальше )

Итак, неделя закончилась. Доработал журнал сделок. Собственно сделки в нем второстепенны, важно именно отследить, где мы находимся по каждой акции относительно плана. Создал мани- и риск-менеджмент.
===================
ХЕДЖ

После экспирировавшегося не самым лучшем образом проданного колла на 160 хедж по рынку отсутствует и в будущем не планируется как таковой. Хедж валютный пока в виде фьючей на USD, но есть идея набрать дальних коллов на июнь, разбавив распад путами. У фьюча матожидание отрицательное, если его покупать, а вот у дальних опционов все неоднозначнее, беря во внимание возможные толстые хвосты распределения при нашем не всегда адекватном ЦБ.

===================
СТРУКТУРА ПОРТФЕЛЯ



Беру за основу портфель стоимостью в 500 т.р., т.к. денежные потоки надо будет встраивать в структуру, и лучше ее создать с запасом, взяв временно в кредит у самого себя, чем перекраивать потом рандомными доливками. Соответственно CASH', которого аж 50% — это кредитный кэш, взятый у самого себя в будущем. Вот такая, блин, шизофреническая футурология =)

( Читать дальше )

Ребят, у меня два вопроса:
1. Кто-нибудь знает, где можно посмотреть соотношение долг/EBITDA в разрезе по отраслям (что-то вроде среднеотраслевых). Если нет среднеотраслевых, любой список из 100 крупнейших российских компаний с данным показателем сойдет. Буду очень благодарна.

2. Вопрос к портфельщикам. Собираю мнения. Скажите, вот если у вас доходность по некоторым акциям достигла приличных значений (скажем, процентов 30). Вы фиксируете позу? Я почти полгода сидела в различных акциях. Я добирала на падении, и составляла портфель, конечно, больше, чем на год (и даже больше, чем на два или на три года). Но теперь, когда я вижу приличные цифры, меня мучает некоторый страх (Так уже было, когда я собрала портфель и в первый же месяц некоторые акции показали доходность порядка 15-18%. Потом был сентябрь с октябрем, и все навернулось.)
В общем, как вы перетряхиваете порфели, фиксите убытки или прибыли по акциям?

Отредактировать старый пост не дали, впрочем, тут объем текста такой, что лучше создать новый. Особого опыта в портфельном инвестировании нету, так что набиваю шишки потихоньку :)

Довольно полезная и плодотворная неделя. Тем, что был и конец роста, и пила, и сливчик вниз. Справедливости ради последний рост на ММВБ был довольно вялый, фРТС попер в основном на рубле. Соответственно на этой неделе, ввиду коррекции на ММВБ, депозит несущественно уменьшился. Потом с зарплаты была довнесена сумма (порядка 25% от размера счета).

Февраль я закрываю для себя (считаю по 2му месяцу экспирации опционов). Прибыль конца декабря отдал в рынок. Что не важно, на самом деле, важнее опыт и новые идеи. Оттестировал за этот месяц на истории всевозможные раздвижки от Г+Л+Сб vs RTSS до Г+Л. Ничего путного не нашел. Первая отлично работала до 2011 года, потом начался слив. Пробовал разные алгоритмизуемые варианты — от тупой торговли по уровням до расстояния до МА с учетом дисперсии. Толстые хвосты убивают рано или поздно профит, если торговать на схождение — рвет на всем, просадки большие. Так что для себя данную тему закрыл как бесперспективную. Ловля и чистое зажатие большого спреда между спотом и фьючем с дотягиванием до экспирации, например на Газпроме, можно использовать, но и доходность там 7-9% максимум в год (с учетом дивов).




С учетом того, что бета портфеля будет поболее (точно не считал) индекса ММВБ, спад рынка прошел довольно мягко.


( Читать дальше )

Если бы Вы собирали инвестиционный портфель с горизонтом 9 месяцев, какие бумаги и в каком объеме Вы бы в него включили?

Мой вариант:
ГП -25%
СБ — 25%
НЛМК — 15%
ММК — 10% 
РусГидро — 10%
Мечел — 10%
МосЭнерго — 5% 

Почитав блог о фундаментале Уралкалия решил добавить пост для полной картины с теханализом бумаги. 



В целом считаю бумагу инвестиционно привлекательной в долгосрочном периоде.  
Среднесрочно ожидается снижение к 200-190. оттуда вполне вероятно будет сформирован долгосрочный растущий тренд. 
Если есть мнения, буду рад их обсудить.

Я привожу свой анализ, сделанный на глазок за полчаса. Я не претендую на объективность, не претендую на «лонг на все», и не пытаюсь изменить чье-то мнение. Мне хочется лишь поделиться с вами информацией и услышать что-то новое, более свежее или интересное от вас. Не более.
Бумагу брала в портфель на долгий срок (минимум от 3 лет, а по-хорошему, более 5 лет)

Итак, мне хочется продолжить обсуждать некоторые бумаги своего портфеля.

Уралкалий.
Он мне правда внутренне нравится. Но многие говорят, что лучше его шортить.
Мне в комментариях к предыдущему посту описали мнение, основанное на фундаментальном анализе (по поводу раздутых активов), так же слышала и читала на финаме мнение, основанное на ТА, по поводу шорта с целью не менее 200 рублей по Уралкалию.

И вот я полезла на сайт...
Если что — сюда:

http://www.uralkali.com/upload/iblock/b67/Uralkali%20FS%2030.06.2011%20rus_signed.pdf 

( Читать дальше )

В портфеле есть всякие странные бумажки, взятые из расчета «потенциал ого-го!».
Доля их невелика (в идеале свожу к 10%, кроме уралкалия, он у меня на более почетном месте).

И вот у меня есть вопросы по некоторым из них, которые мне хочется обсудить, но не с кем. Собираю мнения, так сказать (торговать по этим мнениям не намерена!).

1. Чего сегодня ПИК прибавил почти 13%? У них там все налаживается вроде… но вот так одноразово и такой бешеный плюс. Кто-нибудь знает, собственно, а что случилось?
2. Уралкалий уже давненько показывает динамику хуже рынка (месяца полтора как) С чем это связано? Что-то временное? 
3.  Как вам бумаги Соллерса? Вообще как концерн они мне нравятся (у всех, конечно, свои косяки), но все же (или я обладаю слишком малым количеством информации). Три месяца назад эти бумаги были намного лучше рынка. Теперь же — хуже, несмотря на достойные финансовые показатели и рост продаж.