Рекомендации

Вчера, к сожалению, времени не хватило написать пост, ведь получился бы хороший сигнал он-лайн. Напомню, в прошлой записи мы играли от шорта, который вскоре был закрыт немного выше бу. Под этой записью, кстати, прошла довольно интересная беседа, в которой некто семенсеменыч сообщил о покупке по 50000 и оказался прав (надеюсь, лонг был сохранен и не закрыт на 50800). В общем мы присоединились к росту на 50700 и пока сохраняем позицию.

Текущая позиция: Лонг от 50700. Открыта вчера, стоп/переворот держим выше 51000. Работаем по итогам закрытия часа.

Все сделки с текущим июньским фьючерсом представлены в таблице:

 

( Читать дальше )

• Величина расчетный показатель от 0 до 10.
• • Если меньше 3 — наблюдается текущая перепроданность.
    Чем меньше, тем больше перепроданность и вероятность отскока.
  • Если больше 7 — наблюдается текущая перекупленность.
    Чем больше, тем больше перекупленность и вероятность отскока.
• Остальные данные приведены справочно
• о механизме с примерами: ммвб.инфф.рф/903f15.html
• В данной таблице только перекупленные и перепроданные инструменты, остальные : ммвб.инфф.рф/908f15.html
• Если указанные выше ссылки не открываются пройдите по этой: xn--90ab3aa.xn--h1akva.xn--p1ai/

В среду, 6 мая, за 2 квартал 2015 финансового года отчитался крупнейший в США производитель сланцевого газа – Chesapeake Energy Corporation, акции которого торгуются на Санкт-Петербургской бирже под тикером CHK. Отчетность вышла ожидаемо негативная – низкие цены на нефть успели сказаться и на стоимости газа (как природного, так и сланцевого), что резко сократило доходы компании. Выручка обвалилась на 55.4% – до 2.76 млрд. долларов, а чистый убыток составил 3.78 млрд. долларов против прибыли в 374 млн. долларов годом ранее. Убыток на акцию составил 5.72 долларов против прибыли в 0.54 доллара во 2 квартале 2014 финансового года. Столь плачевные результаты оказались значительно хуже ожиданий аналитиков – по выручке средние прогнозы составляли 3.68 млрд. долларов, по скорректированной прибыли на акцию – 0.4 долларов (по факту показатель составил лишь 0.11 долларов). Реакция рынка оказалась соответствующей – по итогам торговой сессии в день публикации отчета акции рухнули более чем на 7.3% до 14.70 долларов, а на следующий день растеряли еще 2.2% — до 14.45 долларов.

( Читать дальше )

( Читать дальше )

Всем привет. Немного отвык писать здесь, последний раз мы подводили итоги торгов мартовским фьючерсом, сейчас уже заканчивается июньский. С того времени рынок сильно изменился, та дикая волатильность ушла, что отразилось  на результативности торгов. Если на мартовском фьючерсе мы заработали порядка 12000 пунктов на 1 контракт, то на данный момент наша прибыль от июньского контракта порядка 3500 пунктов. С другой стороны и ГО понизилось, что позволяет торговать большими контрактами, а, соответственно, прибыль в денежном эквиваленте выросла, но приходится признавать, что те золотые времена с движениями по 8-10 тысяч пунктов ушли. Вместе с этим уходом нам пришлось немного подкорректировать нашу систему, она по-прежнему проста в использовании, но реверсный элемент частично отменен, частично заменен, а время формирования уровней стало более скользящим. Соответственно, рекомендации стали менее унифицированы. Результат от этих действий, как говорится, на лицо, т.к. в последний полтора месяца мы, по большому счету, наблюдаем боковое движение, которое раньше пилило наш счет, а сейчас приносит прибыль. При этом основной элемент системы — а именно трендовость была сохранена, так что, если волатильные движения возобновятся, мы их не упустим. В общем бета-версия обновленной системы пока работает исправно, скоро, надеюсь, мы ее допилим, чтобы придать ей больше самостоятельности (сейчас же практически все отслеживается вручную).

( Читать дальше )

( Читать дальше )

Ведущий производитель электрической и тепловой энергии в Северо-Западном регионе ТГК-1 представил консолидированную финансовую отчетность за 1-й квартал. Результаты оказались несколько лучше прошлогодних.

Выручка компании за отчетный период увеличилась на скромные 0,3% (г/г), до 22,35 млрд руб., что было обусловлено оптимизацией загрузки производственных мощностей в пользу новых и более эффективных, а также ростом цен на оптовом рынке. Учитывая снижение совокупной генерации ТГК-1 в 1-м квартале на 3% (г/г), увеличение выручки выглядит более чем удовлетворительно.

Если говорить о структуре доходов компании, стоит отметить рост доли выручки от тепловой энергии, на которую теперь приходится почти 50% всего оборота, повышение объемов реализации мощности в вынужденном режиме, а также удвоение объема экспорта электроэнергии. Повышение средних температур наружного воздуха, которое привело к снижению отпуска тепловой энергии, внесло свой негативный эффект, однако не смогло кардинально переломить ситуацию в худшую сторону.

( Читать дальше )

Несмотря на то, что Резервный банк Австралии довел ключевую ставку до минимального уровня 2%, «оззи» смог укрепиться в паре с гринбеком. Это объясняется тем, что игроки валютного сектора считают этот шаг заключительным аккордом в деле смягчения монетарной политики, и ждут, что в текущем году ставка останется неизменной, а в будущем ее начнут постепенно повышать. При заключении контрактов на процентные свопы на ближайшие 12 месяцев только 11% участников делали ставку на то, что в течение этого периода RBA смягчит свою политику. Столь малая доля сторонников продолжения эры снижения ставок объясняется тем, что рынок ориентируется на наметившийся рост цен на commodities, стремление безработицы подойти к приемлемому уровню, большим объемом долгов австралийцев и повышением цен на недвижимость в крупнейшем городе страны. Сколько бы ни было этих факторов, уповать на них, не обращая внимания на противоположные сигналы, по меньшей мере недальновидно.

Так, зампредседателя австралийского регулятор Филипа Лоу в своей речи недвусмысленно намекнул на то, что ставка в 2% нижним пределом не является. Положение дел в китайской экономике пока особого оптимизма в регулятор не вселяет. Недвижимость в КНР дешевеет уже более полугода, а ведь этот сектор потребляет немало меди и ЖРС, которые Австралия поставляет своему большому соседу. Квартальные данные по средней заработной плате, зафиксировавшие снижение темпов роста до 25-летнего минимума на уровне 2,3%, заставляют скептически смотреть на вероятность ускорения инфляции. Да и безработица в течение года к норме, скорее всего, не придет.

( Читать дальше )

В четверг, 30 апреля, за 2 квартал 2015 финансового года отчитался крупнейший в мире производитель солнечных батарей – First Solar inc, акции которого торгуются на Санкт-Петербургской бирже под тикером FSLR. Отчетность ожидаемо вышла негативная – низкие цены на нефть значительно сократили спрос на альтернативную энергетику, что крайне негативно сказалось на продажах компании. Так, выручка обвалилась на 51% до 469 млн. долларов, а чистый убыток составил свыше 62 млн. долларов, в то время как годом ранее была зафиксирована прибыль на уровне 112 млн. Убыток на акцию составил 0.62 доллара (годом ранее была прибыль в размере 1.1 доллар). Результаты оказались существенно хуже прогнозов рынка – в среднем ожидания инвесторов по выручке составляли 599 млн. долларов, а чистый убыток на акцию ожидался на уровне не более 0.29 долларов. В итоге, акции компании на открытии торгов в день, следующий за публикацией отчетности, рухнули более чем на 4.2% — до 57.50 долларов.

( Читать дальше )

Доллар уже больше месяца демонстрирует слабость, а объем контрактов хедж-фондов на покупку американской валюты, дошедший до минимумов прошлой осени, сокращается и того дольше — с начала апреля. Что же мешает гринбеку пойти в атаку на конкурентов из «десятки»? На мой взгляд, основных препятствий три.

Во-первых, это цена на нефть, которая сумела вернуть себе часть утраченных позиций, и теперь не дает прохода доллару. Исторически доллар поддерживает дешевеющая нефть, а евро растет на «бычьих» настроениях углеводородного сырья. При низкой цене на основные сорта черного золота расцветает американская внешняя торговля, а поскольку Brent уже вскарабкалась почти до $70, а на этом уровне справедливой ценой пары EUR/USD видится 1,15.

Источник: Bloomberg.

Во-вторых, доллару мешает то, что долговые инструменты Германии прибавляют в доходности быстрее, чем госбонды США. Дело в том, что на фоне не очень впечатляющих итогов развития американской экономики в первые три месяца текущего года еврозона выглядит более выигрышно, в связи с чем повышается интерес игроков рынка к рискованным активам. В свою очередь в Штатах четкого вектора участники торгов не демонстрируют. Впрочем, на мой взгляд, это временное явление. Уже после выхода данные о бизнес-активности в странах альянса ситуация может измениться. В марте деловая активность еврозоны показала весьма убедительный рост, причиной которого стало начало реализации программы количественного смягчения от ЕЦБ, однако месяцем позже индикатор пошел вниз, причем особых поводов для повышения в мае у PMI не появилось. Этот фактор вернет интерес игроков, в том числе и самого европейского регулятора, к долговому рынку ФРГ.

( Читать дальше )