Риск менеджмент

1. Выбор размера лота, превышающего желаемый размер риска.

Например, при депозите в 200 — 300 долларов трейдер может поставить лот 0.05 — 0.10 и всего лишь несколько убыточных сделок в неблагоприятные моменты рынка могут дать существенный убыток в размере около 20%! И затем, чтобы вернуть депозит к изначальному состоянию, необходимо будет сделать +40% прибыли, что несёт еще большие риски.

2. Концентрация на одном инструменте в многопрофильной торговой системе.

Например, трейдер может включить только один график и поставить на нем большой лот, вместо того, чтобы запустить в работу несколько разных валют с меньшими лотами на графиках. В этом случае может образоваться просадка по одному инструменту, а прибыль по другим валютам не будет получена.

3. Недостаточный депозит для торговли на всех желаемых инструментах.

Например, трейдер хочет торговать золотом, фьючерсами на индексы, нефтью и валютами одновременно, но пополняет свой брокерский счет на 500 долларов. Учитывая, что залоговая стоимость золота и нефти очень высока, то даже установка минимального лота в 0.01 будет нести нагрузку более 10-20% риска на депозит. Из-за этого будут нарушаться правила управления рисками и могут допускаться ошибки из пункта 1..


Советы по Риск-Менеджменту как этого избежать   

Судя по последним постам о сливах, продаже машин и квартир, думаю этот список для контроля своей торговли не будет лишним. Желательно заполнять его после каждого трейда. Можно ставить просто да/нет или ввести бальную оценку своих действий. Через какое то время у вас будет замечательная статистика, по который вы сможете с легкостью определить, что дает сбой — ваша система, нарушение дисциплины, не правильный риск-менеджмент или что то другое. То есть вы будете знать, какому участку вашей торговли следует уделить особое внимание. Вычитал в одной книге, оформил в виде таблицы. 


Часть критериев может не подойти к тем или иным рынкам/инструментам, поэтому выкладываю и Word-версию, чтобы можно было отредактировать таблицу на своей усмотрение. Скачать можно тут: http://goo.gl/S15Z2w

Про риск-менеджмент.
В этом году, особенно в последнем полугодии, всем спекулянтам была дарована уникальная возможность заработь огромные суммы.
Но воспользовались ей далеко не все. Одна из причин — всем пох на риск-менеджмент. Я на рынке недавно, учить никого не имею права,
просто излагаю свои мысли, и делюсь своим небогатым, но положительным опытом.
Огромное спасибо человеку, который учил меня работать на ФОРТС.
С самого начала он вдолбил в голову, НИКОГДА НЕ РАБОТАТЬ БЕЗ СТОПОВ, не жадничать, торговать системно.
Благодаря ему, за год, максимальная просадка по депо у меня составляла 4%.

Как я набираю позицию:
торгую в основном на часовиках и на 15 мин., стоп беру половину значения ATR.
Риск по одной сделке 0,5% от депо, очень редко чуть более 0,5% (при хорошем трэнде или сигнале).
К примеру Депо = 100 000 руб
Стоп 1/2 ATR=50 руб.
0,5% от 100000=500 руб.
Итого 10 контрактов.
Многие говорят, что с короткими стопами торговать сложно, постоянно выбивает и т.д. и т.п. Постоянно самого выбивало.
Из-за этого я стал искать хорошие входы в позицию, стал немного лучше чувствовать рынок. Допустим есть на часовиках сигнал,
мониторю графики 30 мин и 5 мин, вхожу по лимиткам в моменты локальной перекупленности например по RSI или CCI, смотрю на свечи.
Понимаю, бывают очень длинные хвосты, и если выбило — то и хер с ним. Хорошая сделка как автобус — всегда придет следующий.
Знаю, что ничего, нового ни для кого не открыл. Ещё раз говорю, никого учить не имею права.
Но может быть, кому нибудь в кураже, еще раз напомнил. Будет интересно почитать мнения и другие варианты.
Всем удачи!

Ложусь спать, укрываюсь простынёй, а сверху одеялом.
Жена спрашивает: Ты че, замёрз?
А я ей на полном серьёзе: хеджируюсь дорогая, вдруг ты ночью одеяло стянешь.
Наверное пора лечится, или хотя бы отдохнуть. 
 

Друзья, здравствуйте.

Хочу поделится одним из своих важных открытий в своей торговле, вернее эти вещи были для меня всегда ясны, но либо использовал я их неправильно, либо вообще не использовал.
Речь идет о контроле над рисками.

С недавних пор тестирую свою новую стратегию. На истории вроде все пучком, но в реале то "+", то "-". В итоге болтаночка около нуля.
Всегда и всем, в том числе и себе, твердил, что на любой системе можно заработать главное в этом деле риск-менеджмент правильный.

Ключевое слово «ПРАВИЛЬНЫЙ».

И только сейчас… СЕЙЧАС, спустя 4 года активной торговля, я бл@дь понял для себя правильный РИСК-МЕНЕДЖМЕНТ.

В чем суть? Опишу что было до, и что стало после:

1. ДО:

Моя торговля складывалась по определенной системе. Риск/прибыль на сделку = min 1/3. Риск на день составлял 1% от депо. При дневной просадке в 1% от депо я закрывал терминал и не торговал до следующего дня. Ограничений по прибыли не было.
Другими словами, если маржа шла в плюс, то я торговал до того момента пока либо надо уйти от терминала по неотложным делам (тогда этот "+" сохранялся), либо торговал до того момента пока не наступал -1% от депо, следовательно я закрывал по принуждению, так называемого риск-менеджмента.

( Читать дальше )

Почитал первый пост дискуссии, второй. Прошелся по всем комментариям. И убедился в двух вещах. 1. У меня все еще есть шансы заработать на рынке. и 2. правило 95% работает и цветет во всей красе по-прежнему, что бы ни происходило на рынке.

Теперь по полочкам.
Первое, что бросилось в глаза в споре — тут же уперлись в вопрос — как зарядить 10 лямов в рынок. Мол, тут же заметят, тут же по вам начнут работать роботы и прочее. Не, скорее всего, это лукавство. Да и большинство комментаторов мыслят простой моделью: «есть 10 лямов, позу в 5 лямов одной сделкой — и богат». Тогда — да. Вас заметят. Не более. Тащить рынок за вашим стопом при правильной расстановке сил никто не станет. Это может стоить 100 и более миллионов. КПД у такого заноса нулевой. Не надо фантазировать. Никому ваш пятак не нужен. И если ваш стопарь вам будет стоить тысяч 100 даже — вряд ли за ним поведут весь инструмент. Другое дело — если таких, как вы — рядом с «важным уровнем» стоит сто человек. Тем более, что мы видим одну картинку и действуем примерно так же — тогда да. Вас весело свозят на стопы сильные игроки и об них удачно покроют свои ордера. Но только в том случае, если это реально необходимо для закрытия части позы в пару миллиардов, к примеру. Это будет стоить того. Так что — как следует из логики — вопрос тут только в том, окажетесь ли вы со своим ордером в нейтральной зоне или в зоне интересов крупняка. А вывод один — действуй как крупняк.

( Читать дальше )

Система риск – менеджмента, это подконтрольное ограничение рисков на торговый депозит трейдера и единственное что трейдер, может, и должен контролировать, работая на фондовом или валютном рынках. Правильно составленный риск – менеджмент и его соблюдение это уже 50% успеха.
Рынки имеют свойства меняться, это обозначает что стратегии торговли, которые работали, вчера уже не подходят для торговли сегодня. Отсутствие системы рисков, в таких переходных периодах, полностью обнулит все деньги, заработанные до этого в трейдинге. Всегда переход от одной торговой системы к другой сопровождается потерями если не включить грамотное управление деньгами, то случится банкротство, которое может навсегда выбить трейдера из рынка.
 
Человек сильно подвержен эмоциональным стрессам, если произойдет событие, которое выведет вас из состояния спокойного и четкого принятия решения. Все сделки будут осуществляться под властью эмоций (тильт), и дальше последует потеря депозита. Трейдер начнет делать то, о чем в будущем будет очень жалеть.


( Читать дальше )

Вопрос про оптимальное F. Сразу скажу, что пока глубоко с вопросом не разбирался, поэтому и спрашиваю.

Ральф Винс говорит:
если есть система, которая

• вероятность =50%
• P/L = 2 (прибыль в 2 раза больше убытка)
• то оптимальное f = 0,25

При этом, Винс говорит, что оптимальное F — это доля счета, которой мы входим.

Получается, что при ф=0,25 счет мы потеряем в случае, например, если 4 раза подряд выпадет лось.
Насколько я понимаю, при вероятности 50%, вероятность 4 лосей подряд = 6%.
То есть как бы счет обнуляется с вероятностью 6%.

=> Правильнее говорить, что считаем мы Оптимальное F не от размера счета, а от размера той части счета, которой мы готовы рискнуть?