дивиденды

👉На наш взгляд, накопленный опыт создает для Диасофт хорошие перспективы для работы на новом направлении системного ПО и средств производства, представив собственные разработки ERP-систем и СУБД, входящий в экосистему компании.
👉По нашему мнению, компания может выплатить суммарно около 330 рублей дивидендов за 2024 год, что соответствует 8,8% дивидендной доходности.

Вчера золотодобывающая компания Полюс Золото презентовала материал, посвященный собственным проектам роста. На ожиданиях этого события котировки золотодобытчика вновь приблизились к отметке в 15 000 рублей, что же нового мы узнали:

📈 Запуск ключевого проекта Полюса — Сухого Лога, запланирован на 2028-2029 гг. Его выход на полную мощность увеличит добычу золота в России более чем на 20%.

— В октябре текущего года компания отчиталась о первой тонне золота, произведенной из руды Сухого Лога.

❗️ Запасы месторождения Сухой Лог составляют 43,5 млн унций. С текущими темпами производства у группы есть достаточно длительный запас прочности.

— В рамках реализации проекта Сухой Лог Полюс планирует построить самую мощную золотоизвлекательную фабрику в России, мощность которой должна составить 34 млн тонн руды в год, с производством — 2,3-2,8 млн унций золота в год. В 2023 году производство группы «Полюс» было на уровне 2,9 млн унций в год, а к 2030 году оно должно достичь 6 млн унций в год;

Роснефть опубликовала отчетность по МСФО за 9 месяцев 2024 года, продемонстрировав смешанные результаты.

Выручка выросла на 15,6% год к году до 7,6 трлн рублей, однако в третьем квартале наблюдалось снижение на 4% кв/кв, обусловленное сокращением добычи нефти в рамках обязательств ОПЕК+. Добыча жидких углеводородов уменьшилась на 6,2% до 138,3 млн тонн, а объем переработки нефти – на 4,9% до 62,6 млн тонн.

EBITDA снизилась на 3,4% год к году до 2,3 трлн рублей, показав в третьем квартале более значительное падение – 15% кв/кв.

Чистая прибыль сократилась на 13,9% год к году до 0,9 трлн рублей, а в третьем квартале показала резкое снижение на 59%, что связано с убытками от курсовых разниц и расходами по отложенному налогу на прибыль. Капитальные затраты выросли на 15,7% год к году до 1,1 трлн рублей, что привело к увеличению долговой нагрузки (Net debt/EBITDA = 1,2x).

На фоне текущих показателей, ожидаемый размер дивидендов за 2024 год может составить 20-22 рубля на акцию. Компания планирует первый этап реализации проекта «Восток Ойл» в 2026 году.

Сейчас можно с уверенностью сказать, что акции нефтяника уже завершили среднесрочный нисходящий тренд, и сейчас просто находятся в устойчивом боковике.

И пока все идет к тому, что до дивидендой отсечки мы по-прежнему будем находиться на этих значениях.

➕ Думаю, что дивгэп случится примерно с уровня в 7000 рублей.

✔️ А учитывая текущую конъюнктуру вместе с возможным геополитическим урегулированием ситуации на закрытие гэпа я бы рассчитывал к концу декабря!

👉 И спешу напомнить, что сейчас лучшее время для приобретения сильных и перспективных акции по очень низким ценам!

Список таких бумаг уже опубликован в моем tg: https://t.me/+tUWrRnSctOczNjky

Переходите скорее, пока идеи еще актуальны ❤️

На днях эмитент опубликовал результаты за 9 месяцев 2024:

- Выручка: 9,6 млрд руб (+15% г/г)

- Скор. EBITDA: 2,3 млрд руб (+13% г/г)

- Чистая прибыль: 1,7 млрд руб (+19% г/г)

✔️ И в целом, учитывая текущие обстоятельства в сфере недвижимости данный отчет вышел более чем неплохим.

Также порадовала возросшая денежная позиция в 7,5 млрд руб, которая может привести к доходности разового дивиденда свыше 20%, но не раньше лета 2025.

💰 К тому же менеджмент не исключил и вероятность проведение обратного выкупа после начала торгов на Московской Бирже, а это может оказать котировкам неплохую поддержку!

Но все же сейчас компания оценена справедливо и если и рассматривать ее акции к покупке, то одной из лучших точек для входа будет пролив на начале тогов!

👉 И не стоит упускать из виду тот факт, что многие акции сейчас необоснованно недооценены относительно свой справедливой стоимости.

Из-за чего в нашем tg канале я уже представил самые интересные активы от текущих уровней: t.me/+lfV9edQdtlAxOWZi

Продолжаем богатеть на дивидендах и посматриваем на перспективы ближайших 12 месяцев. УК Доход регулярно обновляет информацию на фоне отчетностей и новостей эмитентов. Посмотрим с вами 10 компаний, которые на горизонте года, могут выплатить хорошие дивиденды с доходностью свыше 18% годовых.

Вашему вниманию также интересные дивидендные подборки:

🔥Идеальный дивидендный портфель для начинающего инвестора

🚀 ТОП-10 компаний, которые платят даже в кризис

🔥 Компании с самыми стабильными дивидендами

🏦 Дивиденды банковского сектора, как платили последние 5 лет?

Переходим к компаниям, поехали!

Займер (ZAYM)

Сегодня Полюс обновил данные по проектам: Сухой Лог, Чульбаткан и Чертово Корыто. Запуск Сухого Лога, крупнейшего месторождения с запасами 43,5 млн унций, перенесён на 2028-2029 гг., прогнозируемый объем производства — 2,3-2,8 млн унций в год, что удвоит общую добычу. Капитальные затраты составят $6 млрд.

На Чёртовом Корыте объем производства составит 300-400 тыс. унций в год, капитальные затраты запланированы на уровне $1 млрд. Для Чульбаткана данные показатели составляют 300 тыс. унций и $0,7 млрд. Все проекты будут реализовываться параллельно.

Акции Полюса интересны долгосрочным инвесторам, хотя риски для дивидендов возрастут из-за снижения денежного потока и роста долгов. Прогноз на 2024 год — 2,52 млн унций (на 13% ниже рекорда 2023 года) с выручкой около $6,5 млрд.

Свободный денежный поток ожидается на уровне $1 млрд, дивиденд в 2025 году может составить 1030 руб./акцию. Целевая цена акций повышена до 17300 рублей, бумаги рекомендуются к покупке.

Структура акционеров в этом эмитенте выглядит на первый взгляд разнообразно. Но все же это компания с государственным участием свыше 50%. Этот процент обеспечивает присутствие в акционерном составе Роснефтегаза, а также, собственно, самой группы Интер РАО и еще ФСК ЕЭС. И пусть вас не вводит в заблуждение, что ни у одной компании нет контрольного пакета акций. Есть у меня уверенность, что по принципиальным вопросам, таким как вывод прибыли (нас интересуют дивиденды), государственные чиновники найдут общий знаменатель.

Что тут нужно добавить. Государство не владеет Интер РАО напрямую, а делает это опосредованно. Например, через Роснефтегаз (100% государства). Это важно, только потому, что те дивиденды, которые выплатит Интер РАО, не направятся непосредственно в бюджет. Они пойду в компанию Роснефтегаз. А те уже распорядятся ими по своему усмотрению. Но для меня такие компании (их немало на бирже), все равно с госучастием.

Интер РАО ежегодно платит дивиденды в размере 25% чистой по МСФО на протяжении длительного времени.