SMART-LAB
Новый дизайн
Мы делаем деньги на бирже
Информация
Новости тг-канал
Купить Mozgovikотчеты МСФО
Чистая прибыль TCS Group снизилась как в годовом, так и в квартальном отношении, приостановка выплаты регулярных квартальных дивидендов продлена до декабря 22 г
- 18 мая 2022, 20:51
- |
В I квартале 2022 г. общая выручка Группы существенно выросла по сравнению с предыдущим годом и продолжила расти по сравнению с предыдущим кварталом благодаря увеличению клиентской базы.
В I квартале 2022 г. чистая маржа (чистый процентный доход) увеличилась в годовом и квартальном исчислении на фоне роста портфеля, несмотря на повышение стоимости фондирования.
Зафиксирован значительный прирост чистого кредитного портфеля и средств клиентов Группы по сравнению с аналогичным периодом предыдущего года; по сравнению с предыдущим кварталом показатели практически не изменились.
В I квартале 2022 г. Группа показала положительный финансовый результат, при этом чистая прибыль снизилась как в годовом, так и в квартальном отношении. Причиной послужили рост стоимости фондирования и другие факторы.
Совокупный капитал Группы на конец I квартала 2022 г. увеличился в квартальном отношении.
( Читать дальше )
- комментировать
- Комментарии ( 0 )
Бумаги МТС привлекательны в плане дивидендов - Синара
- 18 мая 2022, 20:18
- |
МТС Финансовые результаты за 1К22 ненамного выше ожиданий – нейтрально
· Выручка — 134 млрд руб. (+8,5% г/г и всего на 1% выше ожиданий рынка)
· OIBDA — 56,5 млрд руб. (+2% г/г и +1% к консенсус-прогнозу), рентабельность по OIBDA (42,0%) снизилась на 2,7 п. п. в сравнении с 1К21
· Выручка от услуг связи в сегменте B2C в России выросла на 4% г/г до 64,3 млрд руб., от банковских услуг (МТС Банк) — на 53,8% г/г до 12,4 млрд руб.
· Чистый долг/OIBDA (за предыдущие 12 месяцев) = 1,9
· Отчетность МТС за 1К22 вряд ли преподнесла много сюрпризов и подтвердила способность компании работать с высокой рентабельностью даже при скромном росте выручки
· МТС — лидер российского рынка услуг мобильной связи и бизнес-модель компании, как мы полагаем, по большому счету устойчива к нынешним экономическим и операционным рискам
· Выручка — 134 млрд руб. (+8,5% г/г и всего на 1% выше ожиданий рынка)
· OIBDA — 56,5 млрд руб. (+2% г/г и +1% к консенсус-прогнозу), рентабельность по OIBDA (42,0%) снизилась на 2,7 п. п. в сравнении с 1К21
· Выручка от услуг связи в сегменте B2C в России выросла на 4% г/г до 64,3 млрд руб., от банковских услуг (МТС Банк) — на 53,8% г/г до 12,4 млрд руб.
· Чистый долг/OIBDA (за предыдущие 12 месяцев) = 1,9
· Отчетность МТС за 1К22 вряд ли преподнесла много сюрпризов и подтвердила способность компании работать с высокой рентабельностью даже при скромном росте выручки
· МТС — лидер российского рынка услуг мобильной связи и бизнес-модель компании, как мы полагаем, по большому счету устойчива к нынешним экономическим и операционным рискам
Бумаги МТС привлекательны и в плане дивидендов, что подтверждается вчерашним решением совета директоров о выплате по итогам 2021 г.Синара ИБ
Чистая прибыль МТС за первый квартал составила ₽3,9 млрд, снижение на 76%
- 18 мая 2022, 17:23
- |
• Консолидированная выручка Группы МТС в первом квартале 2022 года выросла на 8,5 процента в годовом исчислении до 134,4 миллиарда рублей;
• Скорректированная OIBDA Группы за первый квартал 2022 года выросла на 2,0 процента в годовом исчислении до 56,5 миллиарда рублей;
• Чистая прибыль Группы за первый квартал 2022 года составила 3,9 миллиарда рублей.
Выручка Группы МТС за первый квартал 2022 года выросла на 8,5 процента в годовом исчислении до 134,4 миллиарда рублей за счет роста потребления основных телеком- и финтех- услуг, а также прочих направлений, что компенсировало снижение продаж телефонов и аксессуаров.
Скорректированная OIBDA Группы за первый квартал 2022 года показала умеренный рост на 2,0 процента по сравнению с аналогичным периодом прошлого года до 56,5 миллиарда рублей. Рост показателя OIBDA обеспечил значительный вклад выручки от телеком-услуг. Чистая прибыль Группы в первом квартале 2022 года составила 3,9 миллиарда рублей. По сравнению с аналогичным периодом прошлого года на показатель оказало негативное влияние увеличение затрат на финансирование в условиях более высоких процентных ставок; увеличение показателя износа и амортизации, отражающих недавнюю интенсивность капитальных вложений, а также курсовые разницы и переоценка ценных бумаг в текущих макроэкономических условиях.
( Читать дальше )
• Скорректированная OIBDA Группы за первый квартал 2022 года выросла на 2,0 процента в годовом исчислении до 56,5 миллиарда рублей;
• Чистая прибыль Группы за первый квартал 2022 года составила 3,9 миллиарда рублей.
Выручка Группы МТС за первый квартал 2022 года выросла на 8,5 процента в годовом исчислении до 134,4 миллиарда рублей за счет роста потребления основных телеком- и финтех- услуг, а также прочих направлений, что компенсировало снижение продаж телефонов и аксессуаров.
Скорректированная OIBDA Группы за первый квартал 2022 года показала умеренный рост на 2,0 процента по сравнению с аналогичным периодом прошлого года до 56,5 миллиарда рублей. Рост показателя OIBDA обеспечил значительный вклад выручки от телеком-услуг. Чистая прибыль Группы в первом квартале 2022 года составила 3,9 миллиарда рублей. По сравнению с аналогичным периодом прошлого года на показатель оказало негативное влияние увеличение затрат на финансирование в условиях более высоких процентных ставок; увеличение показателя износа и амортизации, отражающих недавнюю интенсивность капитальных вложений, а также курсовые разницы и переоценка ценных бумаг в текущих макроэкономических условиях.
( Читать дальше )
Walmart: инфляция и затраты на персонал оказывают давление на прибыль - Синара
- 18 мая 2022, 16:25
- |
Walmart опубликовала слабые результаты за 1К23 ф. г., закончившийся 30 апреля 2022 г. Скорректированная прибыль составила $1,3 на акцию, что на 12% ниже консенсус-прогноза FactSet ($1,48). Выручка превзошла ожидания аналитиков на 2%: $141,57 млрд против $138,8 млрд соответственно.
Котировки Walmart во вторник упали на 11%.
Выручка Walmart выросла на 2,4% г/г благодаря увеличению продаж в США на 4% г/г и росту доходов от Sam’s Club на 17,5% г/г. Динамика данных сегментов ретейлера помогла компенсировать снижение выручки от международного бизнеса (-13% г/г).
Сопоставимые продажи Walmart в США увеличились на 3% г/г (опередив консенсус-прогноз, предполагавший +1,9% г/г). Интернет-продажи увеличились на 1% г/г, за два года рост показателя составил 38%.
Операционная рентабельность компании снизилась на 1,2 п. п. на фоне роста себестоимости продаж на 3,5% г/г. При этом выручка росла меньшими темпами, чем себестоимость, поскольку Walmart старается удерживать цены на более низких уровнях, чем у конкурентов. К тому же ретейлер был вынужден повысить расходы на персонал из-за растущей текучки кадров. Рост общехозяйственных и административных расходов (+4,5% г/г) также оказал значительное давление на операционную рентабельность.
( Читать дальше )
Котировки Walmart во вторник упали на 11%.
Выручка Walmart выросла на 2,4% г/г благодаря увеличению продаж в США на 4% г/г и росту доходов от Sam’s Club на 17,5% г/г. Динамика данных сегментов ретейлера помогла компенсировать снижение выручки от международного бизнеса (-13% г/г).
Сопоставимые продажи Walmart в США увеличились на 3% г/г (опередив консенсус-прогноз, предполагавший +1,9% г/г). Интернет-продажи увеличились на 1% г/г, за два года рост показателя составил 38%.
Операционная рентабельность компании снизилась на 1,2 п. п. на фоне роста себестоимости продаж на 3,5% г/г. При этом выручка росла меньшими темпами, чем себестоимость, поскольку Walmart старается удерживать цены на более низких уровнях, чем у конкурентов. К тому же ретейлер был вынужден повысить расходы на персонал из-за растущей текучки кадров. Рост общехозяйственных и административных расходов (+4,5% г/г) также оказал значительное давление на операционную рентабельность.
( Читать дальше )
В долгосрочной перспективе HeadHunter сохранит привлекательность - Промсвязьбанк
- 18 мая 2022, 14:50
- |
HeadHunter увеличил выручку в 1 квартале в 1,6 раза г/г, до 4,45 млрд рублей
Выручка сервиса HeadHunter в 1 квартале 2022 года увеличилась по сравнению с аналогичным периодом прошлого года в 1,6 раза и составила 4,45 млрд рублей (из них на территорию России приходится 4,11 млрд рублей). Скорректированная EBITDA выросла в 1,7 раза, до 2,3 млрд рублей. Маржинальность показателя составила 51,6% против 47,2% годом ранее. Направление малого и среднего бизнеса по России продемонстрировало рост выручки на 47% и составило 2,4 млрд рублей. Скорректированная чистая прибыль компании повысилась в 1,75 раза — до 1,4 млрд рублей. Чистый долг HH на конец марта составил 2,9 млрд рублей.
Выручка сервиса HeadHunter в 1 квартале 2022 года увеличилась по сравнению с аналогичным периодом прошлого года в 1,6 раза и составила 4,45 млрд рублей (из них на территорию России приходится 4,11 млрд рублей). Скорректированная EBITDA выросла в 1,7 раза, до 2,3 млрд рублей. Маржинальность показателя составила 51,6% против 47,2% годом ранее. Направление малого и среднего бизнеса по России продемонстрировало рост выручки на 47% и составило 2,4 млрд рублей. Скорректированная чистая прибыль компании повысилась в 1,75 раза — до 1,4 млрд рублей. Чистый долг HH на конец марта составил 2,9 млрд рублей.
Мы умеренно позитивно смотрим на результаты компании: выручка повысилась за счет увеличения ARPC (средний доход на клиента). Однако основная динамика роста была обеспечена в период до 24 февраля, после этого компания начала фиксировать снижение активности найма и выручки. Ждём по результатам 2-ого квартала некоторого снижения, но сохранения привлекательности в долгосрочной перспективе.Промсвязьбанк
ОГК-2 остается защитной историей с потенциально привлекательным уровнем дивидендной доходности - Газпромбанк
- 18 мая 2022, 14:27
- |
ОГК-2: финансовые результаты за 1К22
ОГК-2 опубликовала отчетность за 1К22 по МСФО. Мы отмечаем следующие основные моменты (см. также таблицу ниже).
Консолидированная выручка за 1К22 выросла на 7% г/г до 39,6 млрд руб. Основные факторы:
Выручка от реализации электрической энергии выросла на 19% г/г до 20,6 млрд руб. благодаря увеличению выработки электроэнергии (+14% г/г) и повышению цен на электроэнергию на рынке на сутки вперед.
Выручка от реализации электрической мощности показала незначительное снижение (-3% г/г) до 16,8 млрд руб.
Выручка от реализации тепловой энергии сократилась на 11% г/г до 1,5 млрд руб., в основном вследствие снижения объема полезного отпуска электроэнергии.
Скорректированная EBITDA осталась в целом стабильной (+1% г/г) на уровне 13,1 млрд руб., т.к. рост выручки сопровождался аналогичным увеличением денежных затрат (+11% г/г).
Чистая прибыль почти не изменилась (+1% г/г) во многом вследствие стабильного уровня EBITDA.
«Газпромбанк»
ОГК-2 опубликовала отчетность за 1К22 по МСФО. Мы отмечаем следующие основные моменты (см. также таблицу ниже).
Консолидированная выручка за 1К22 выросла на 7% г/г до 39,6 млрд руб. Основные факторы:
Выручка от реализации электрической энергии выросла на 19% г/г до 20,6 млрд руб. благодаря увеличению выработки электроэнергии (+14% г/г) и повышению цен на электроэнергию на рынке на сутки вперед.
Выручка от реализации электрической мощности показала незначительное снижение (-3% г/г) до 16,8 млрд руб.
Выручка от реализации тепловой энергии сократилась на 11% г/г до 1,5 млрд руб., в основном вследствие снижения объема полезного отпуска электроэнергии.
Скорректированная EBITDA осталась в целом стабильной (+1% г/г) на уровне 13,1 млрд руб., т.к. рост выручки сопровождался аналогичным увеличением денежных затрат (+11% г/г).
Чистая прибыль почти не изменилась (+1% г/г) во многом вследствие стабильного уровня EBITDA.
Мы рассматриваем влияние этой отчетности на инвестиционную историю ОГК-2 как близкое к нейтральному, в частности, вследствие стабильного уровня скорректированной EBITDA и чистой прибыли по отношению к аналогичному периоду предыдущего года. В то же время мы продолжаем рассматривать ОГК-2 как защитную историю с потенциально привлекательным уровнем дивидендной доходности. Ключевым фактором, определяющим движение акции в краткосрочной перспективе, будет рекомендация совета директоров относительно размера дивидендов за 2021 г. Такая рекомендация может быть объявлена в конце мая.Гончаров Игорь
«Газпромбанк»
HeadHunter продемонстрировал мощный рост выручки и высокую прибыльность по итогам 1 квартала - Синара
- 18 мая 2022, 13:20
- |
HeadHunter по итогам 1К22 увеличивает выручку на 57% г/г
Финансовая отчетность HeadHunter за 1К22 показала стремительный — на 57% г/г — рост выручки, которая достигла 4,5 млрд руб. Еще сильнее вырос скорректированный показатель EBITDA — на 71% г/г до 2,3 млрд руб. при рентабельности по EBITDA на уровне 51,6% (+4.4 п. п.). При этом чистая прибыль уменьшилась на 40% г/г и составила 562 млн руб. Росту доходов компании способствовало как увеличение числа платящих пользователей (+4% г/г), так и средней выручки в расчете на клиента (ARPC). Однако к концу квартала рост замедлился: из-за экономической неопределенности клиенты снизили активность в подборе персонала. В общую выручку ключевые клиенты в России принесли 1,5 млрд руб., еще 2,4 млрд руб. — малые и средние предприятия. Чистый долг на конец периода составил 2,9 млрд руб., а значит, его отношение к скорректированной EBITDA за предыдущие 12 месяцев не превышало 0,3.
Синара ИБ
Финансовая отчетность HeadHunter за 1К22 показала стремительный — на 57% г/г — рост выручки, которая достигла 4,5 млрд руб. Еще сильнее вырос скорректированный показатель EBITDA — на 71% г/г до 2,3 млрд руб. при рентабельности по EBITDA на уровне 51,6% (+4.4 п. п.). При этом чистая прибыль уменьшилась на 40% г/г и составила 562 млн руб. Росту доходов компании способствовало как увеличение числа платящих пользователей (+4% г/г), так и средней выручки в расчете на клиента (ARPC). Однако к концу квартала рост замедлился: из-за экономической неопределенности клиенты снизили активность в подборе персонала. В общую выручку ключевые клиенты в России принесли 1,5 млрд руб., еще 2,4 млрд руб. — малые и средние предприятия. Чистый долг на конец периода составил 2,9 млрд руб., а значит, его отношение к скорректированной EBITDA за предыдущие 12 месяцев не превышало 0,3.
В 1К22 компания продемонстрировала мощный рост выручки и высокую прибыльность. Однако неопределенность в экономике может в ближайшее время негативно отразиться на финансовых результатах HeadHunter. В настоящее время наш рейтинг по акциям эмитента пересматривается.Белов Константин
Синара ИБ
HeadHunter опубликовал достойные результаты за 1 квартал - Атон
- 18 мая 2022, 10:56
- |
HeadHunter опубликовал результаты за 1К22
Выручка Группы за 1К22 выросла на 56.7% г/г до 4 452 млн, в основном за счет роста средней выручки на одного клиента (ARPC) в обоих ключевых сегментах (+51.6% г/г до 127.3 тыс. руб.), а также в сегменте малого и среднего предпринимательства (+42.4% до 11.2 тыс. руб.). Число платных клиентов достигло 11.8 тыс. в сегменте ключевых счетов и 216.1 тыс. в сегменте малого и среднего предпринимательства, увеличившись на 10% г/г и 3.3% г/г соответственно, против 17.5% и 36.8% в 4К21 соответственно. Скорректированная EBITDA взлетела на 71% г/г до 2 295 млн руб., а рентабельность EBITDA составила 51.6% (+4.4 пп г/г) на фоне умеренного роста операционных расходов по отношению к выручке (+42.3% г/г, за вычетом амортизации и компенсации на основе акций). Скорректированная чистая прибыль подскочила на 75.3% г/г до 1 432 млн руб. при рентабельности чистой прибыли 32.2% (+3.4 пп г/г). Чистый долг компании вырос на 142% г/г до 2 938 млн руб., преимущественно из-за выплаты промежуточных дивидендов в размере 3 214 млн руб. в феврале. Соотношение чистый долг/EBITDA составило 0.3x против 0.1x в 1К21 и 4К21. Чистый оборотный капитал оказался отрицательным на уровне -6 630 млн руб. против -6 127 млн руб. в 1К21.
( Читать дальше )
Выручка Группы за 1К22 выросла на 56.7% г/г до 4 452 млн, в основном за счет роста средней выручки на одного клиента (ARPC) в обоих ключевых сегментах (+51.6% г/г до 127.3 тыс. руб.), а также в сегменте малого и среднего предпринимательства (+42.4% до 11.2 тыс. руб.). Число платных клиентов достигло 11.8 тыс. в сегменте ключевых счетов и 216.1 тыс. в сегменте малого и среднего предпринимательства, увеличившись на 10% г/г и 3.3% г/г соответственно, против 17.5% и 36.8% в 4К21 соответственно. Скорректированная EBITDA взлетела на 71% г/г до 2 295 млн руб., а рентабельность EBITDA составила 51.6% (+4.4 пп г/г) на фоне умеренного роста операционных расходов по отношению к выручке (+42.3% г/г, за вычетом амортизации и компенсации на основе акций). Скорректированная чистая прибыль подскочила на 75.3% г/г до 1 432 млн руб. при рентабельности чистой прибыли 32.2% (+3.4 пп г/г). Чистый долг компании вырос на 142% г/г до 2 938 млн руб., преимущественно из-за выплаты промежуточных дивидендов в размере 3 214 млн руб. в феврале. Соотношение чистый долг/EBITDA составило 0.3x против 0.1x в 1К21 и 4К21. Чистый оборотный капитал оказался отрицательным на уровне -6 630 млн руб. против -6 127 млн руб. в 1К21.
( Читать дальше )
Проблемы с цепочками поставок не сказались на рентабельности Home Depot- Синара
- 17 мая 2022, 19:06
- |
Home Depot представила результаты за финансовый 1К22 (закончился 1 мая 2022 г.), согласно которым чистая прибыль на акцию составила $4,09, что на 11% выше консенсус-прогноза. Выручка также оказалась лучше ожиданий рынка: $38,9 млрд против $36,7 млрд соответственно.
Котировки Home Depot в ходе расширенных торгов прибавили 4%.
Home Depot увеличила выручку на 3,8% г/г благодаря росту сопоставимых продаж на 2,2% г/г и увеличению торговых площадей. При этом, несмотря на дефицит кадров на рынке и логистические проблемы, компании удалось сохранить операционную рентабельность на уровне 15% благодаря практически неизменным в процентном отношении к выручке затратам на персонал и доставку продукции в магазины.
Для сравнения, операционная рентабельность Amazon в 1К22 упала в годовом сопоставлении на 5 п. п. до 3,2% из-за повышения уровня инфляции, удорожания рабочей силы и проблем с цепочками поставок. Рост операционных затрат Amazon составил +13% г/г, в 2 раза больше, чем увеличение выручки (+7,3% г/г). У Home Depot соответствующие показатели прибавили 3,7% и 3,8% г/г.
( Читать дальше )
Котировки Home Depot в ходе расширенных торгов прибавили 4%.
Home Depot увеличила выручку на 3,8% г/г благодаря росту сопоставимых продаж на 2,2% г/г и увеличению торговых площадей. При этом, несмотря на дефицит кадров на рынке и логистические проблемы, компании удалось сохранить операционную рентабельность на уровне 15% благодаря практически неизменным в процентном отношении к выручке затратам на персонал и доставку продукции в магазины.
Для сравнения, операционная рентабельность Amazon в 1К22 упала в годовом сопоставлении на 5 п. п. до 3,2% из-за повышения уровня инфляции, удорожания рабочей силы и проблем с цепочками поставок. Рост операционных затрат Amazon составил +13% г/г, в 2 раза больше, чем увеличение выручки (+7,3% г/г). У Home Depot соответствующие показатели прибавили 3,7% и 3,8% г/г.
( Читать дальше )
Прибыль ОГК-2 в 1 квартале выросла на 1,1% до ₽7,2 млрд
- 17 мая 2022, 17:15
- |
Выручка Группы «ОГК-2» составила 39 млрд 589 млн рублей, что на 7,4% больше аналогичного показателя прошлого года. Увеличение обусловлено ростом цен реализации электроэнергии на оптовом рынке.
Операционные расходы выросли на 11,4% по сравнению с 2021 годом до 30 млрд 658 млн рублей. Увеличение показателя связано с ростом расходов на топливо на фоне роста выработки электроэнергии.
Прибыль от операционной деятельности составила 9 млрд 496 млн рублей.
Показатель EBITDA сократился незначительно – на 2,6% до 12 млрд 665 млн рублей.
Прибыль выросла на 1,1% до 7 млрд 224 млн рублей
ПАО «ОГК-2» (ogk2.ru)
- bitcoin
- brent
- eurusd
- forex
- gbpusd
- gold
- imoex
- ipo
- nasdaq
- nyse
- rts
- s&p500
- si
- usdrub
- wti
- акции
- алготрейдинг
- алроса
- аналитика
- аэрофлот
- банки
- биржа
- биткоин
- брокеры
- валюта
- вдо
- волновой анализ
- волны эллиотта
- вопрос
- втб
- газ
- газпром
- гмк норникель
- дивиденды
- доллар
- доллар рубль
- евро
- золото
- инвестиции
- индекс мб
- инфляция
- китай
- кризис
- криптовалюта
- лидеры роста и падения ммвб
- лукойл
- магнит
- ммвб
- мобильный пост
- мосбиржа
- московская биржа
- мтс
- нефть
- новатэк
- новости
- обзор рынка
- облигации
- опрос
- опционы
- отчеты мсфо
- офз
- оффтоп
- прогноз
- прогноз по акциям
- раскрытие информации
- ри
- роснефть
- россия
- ртс
- рубль
- рынки
- рынок
- санкции
- сбер
- сбербанк
- северсталь
- си
- сигналы
- смартлаб
- сущфакты
- сша
- технический анализ
- торговля
- торговые роботы
- торговые сигналы
- трейдер
- трейдинг
- украина
- фондовый рынок
- форекс
- фрс
- фьючерс
- фьючерс mix
- фьючерс ртс
- фьючерсы
- цб
- цб рф
- экономика
- юмор
- яндекс