палладий

За неделю цена портфеля изменилась на -14% (или на 4 п.п. от исходной цены портфеля). Гарантийное обеспечение изменилось с 88% до 124% средств, размещённых на рынке в начале года.

При этом зафиксирована прибыль:

АФК «Система»    1968
АэроФлот    233
Нефть Brent    355,25
МосБиржа    146
СберБанк    238
Серебро    1718,25
Валютная пара CAD|USD    290
Валютная пара USD|CHF    145
ВТБ    279
Сумма     5372,5
 

Вариационная маржа в % средств на рынке на начало периода:

Серебро    -6,38
Золото    -3,16
ГМК «Норникель»    -2,24
МосБиржа    -1,78
Природный газ    -1,76
Валютная пара USD|RUR    -1,2
Платина    -1,02
АэроФлот    -0,7
СеверСталь    -0,41
ВТБ    -0,4
Яндекс    -0,26
НЛМК    -0,25
TCS    -0,17
Палладий    -0,08
Валютная пара Euro|USD    -0,07
МТС    -0,05
ОФЗ    -0,04
ФСК ЕЭС    -0,03
Валютная пара AuD|USD    -0,01
РусГидро    0,01
СургутНефтеГаз    0,01
Валютная пара USD|CHF    0,03
Валютная пара CAD|USD    0,03
СберБанк    0,03
АлРоса    0,11
РосНефть    0,16
АФК «Система»    0,29
Нефть Brent    0,36
Магнит     0,71

Условные обозначения:

'+' это восходящий канал
'+3%' это восходящий канал с предполагаемым разворотом после +3%
'-' это нисходящий канал
'-3%' это нисходящий канал с предполагаемым разворотом после -3%
'Не +' это НЕ восходящий канал
'Не -' это НЕ нисходящий канал

Аэрофлот (AF) Не -

АлРоса (AL) Не -

Брент Brent (BR) Не -

СеверСталь (CH) Не -

Валютная пара Euro|USD (ED) Не -

ФСК ЕЭС (FS) ?

ГазПром (GP) ?

ГМК «Норникель» (GM) Не -

Золото Gold (GD) Не -

РусГидро (HY) ?

ЛУКОйл (LK) Не -

МосБиржа (ME) Не -

Магнит (MN) ?

МТС (MT) Не -

За месяц цена портфеля изменилась на -11,4% (или на 4,2 п.п. от исходной цены портфеля). Гарантийное обеспечение изменилось с 87% до 88% средств, размещённых на рынке в начале года.

При этом зафиксирована прибыль:

АФК «Система»    444
Нефть Brent    1381,8
Валютная пара GBP|USD    367,5
Золото    1918,35
ЛУКОйл    340
ММК    1299
МосБиржа    394
ОФЗ    465
Индекс волатильности    380
СберБанк    68
СургутНефтеГаз привилегированные    118
СургутНефтеГаз    818
ТрансНефть    943
Валютная пара CAD|USD    147
Валютная пара USD|JPY    205,8
Сумма     9289,45

Условные обозначения:

'+' это восходящий канал
'+3%' это восходящий канал с целью 3%
'-' это нисходящий канал
'-3%' это нисходящий канал с целью -3%
'Не +' это НЕ восходящий канал
'Не -' это НЕ нисходящий канал

Аэрофлот (AF) Не -

АлРоса (AL) +

Брент Brent (BR) ?

СеверСталь (CH) Не -

Валютная пара Euro|USD (ED) +0,75%

ФСК ЕЭС (FS) Не -

ГазПром (GP) Не -

ГМК «Норникель» (GM) Не -

Золото Gold (GD) +3%

РусГидро (HY) Не +

ЛУКОйл (LK) ?

МосБиржа (ME) ?

Магнит (MN) Не -

МТС (MT) ?

НоваТЭК (NO) Не -

НЛМК (NM) Не -

За неделю цена портфеля изменилась на -8,5% (или на 3 п.п. от исходной цены портфеля). Гарантийное обеспечение выросло с 86% до 98%.

При этом зафиксирована прибыль:

АФК «Система»    201
АэроФлот    139
Нефть Brent    1036,75
РусГидро    339
Индекс волатильности    85
Яндекс    198
Сумма     1998,75
 

Вариационная маржа в % средств на рынке на начало года:

Палладий    -5,31
Золото    -4,63
Серебро    -4,23
ГМК «Норникель»    -1,86
Платина    -0,88
МосБиржа    -0,47
НЛМК    -0,4
СургутНефтеГаз    -0,38
Валютная пара USD|RUR    -0,29
TCS    -0,2
ФСК ЕЭС    -0,19
Природный газ    -0,15
РусГидро    -0,14
Яндекс    -0,1
СеверСталь    -0,07
ОФЗ    -0,06
РосНефть    -0,03
Валютная пара AuD|USD    -0,02
Валютная пара USD|JPY    0
Индекс волотильности    0,02
АФК «Система»    0,03
СургутНефтеГаз привилегированные    0,03
МТС    0,11
АлРоса    0,12
Нефть Brent    0,23
ВТБ    0,76
Валютная пара Euro|USD    1,81
АэроФлот    2,59
Магнит     3,68

Друзья, здравствуйте.

Расчет доходности рекомендаций.

Индикаторы рынка.

Обзор рынка металлов: золото, серебро, палладий, никель, платина, медь.

РЫНОК ФОРТС.

Динамика М2 США от ФРС.

USD/RUB: игра в поддавки.

Разбор индексов Мосбиржи, РТС, S&P500.   

Палладий добывается как вторичный продукт при извлечении платины или никеля. Крупнейший в мире производитель — «Норникель». Компания добывает 40% от мирового производства. Вторым по важности источником палладия является Бушвелдский комплекс в ЮАР. Остальная часть добычи приходится на месторождения Северной Америки и Зимбабве.

Главная область применения палладия — автомобильные катализаторы в бензиновых двигателях. Они помогают снижать уровень выбросов токсичных веществ в атмосферу. Палладий также применяется в электронике, стоматологии и ювелирном производстве.

В автомобильной индустрии используется около 80% добываемого палладия. Увеличение спроса на палладий способствовало образованию дефицита, который, по данным Metals Focus, в прошлом году составил 25,5 тонн.

Острый дефицит вывел палладий в лидеры среди драгоценных металлов.

Исторический максимум цены был 27 02 2020г. $2815 (тикер, с марта – падающий тренд.
Падение автомобильных продаж в мире и повышение спроса на электромобили
приведет к снижению цен на палладий в долгосрочном периоде.

В отношении драгметаллов сохраняю осторожность. Хотя золото, прежде чем отправиться на коррекцию, способно ускорить рост. Желтый металл переоценен аналогично ряду акций, а основной причиной его роста можно считать приток денег в золотые ETF, т.е. спекулятивный стимул. Палладий, цена которого вновь превысила 2 000 долл./унц., в моем понимании, сформировал локальную вершине или близок к ней. Магистральное направление для него с начала этого года – снижение.

Золото, шаг за шагом, продолжает движение вверх. Основа спроса инвестиционная. Промышленности цены в районе 1 800 долл./унц. вряд ли нужны. Любой инвестиционный бум однажды оканчивается разочарованием. Золото не исключение. Будет ли 2 000 или нет (скорее да, чем нет), металл на финишной прямой своего многолетнего роста. У нас есть совсем незначительная короткая позиция в золоте, и она в течение лета-осени должна кратно увеличиться. Кстати, все еще сохраняется и часть короткой позиции в палладии. Это треть от того, что было. Восходящий тренд палладия сломлен в начале этого года, дальше – тяготение к 1 500 долл./унц., возможно, ниже (сейчас 1 900+). В расчете на это позиция будет сохраняться.

Impala Platinum Holdings Limited     

Производство рафинированной платины 
FY – 30.06.2017г: 1,530 млн унций   
9 мес – 31.03.2018г: 1,214 млн унций 
FY – 30.06.2018г: 1,468 млн унций 
9 мес – 31.03.2019г: 1,133 млн 
FY – 30.06.2019г: 1,526 млн унций      
9 мес – 31.03.2020г: 1,060 млн унций         

Производство рафинированного палладия 
FY – 30.06.2017г: 932,0 тыс унций         
9 мес – 31.03.2018г: 602,0 тыс унций       
FY – 30.06.2018г: 849,3 тыс унций         
9 мес – 31.03.2019г: 683,0 тыс унций           
FY – 30.06.2019г: 909,6 тыс унций          
9 мес – 31.03.2020г: 689,0 тыс унций         

Производство рафинированного родия 
FY – 30.06.2017г: 204,0 тыс унций         
9 мес – 31.03.2018г: 142,0 тыс унций