Постов с тегом "сетевеки": 43

сетевеки


Разбор ФСК-Россети! Стоит ли ждать подарков в 2024 году?#13

Разбор ФСК-Россети! Стоит ли ждать подарков в 2024 году?#13
ПАО «ФСК — Россети»— российская энергетическая компания, осуществляющая эксплуатацию и управление Единой национальной электрической сетью (ЕНЭС), с 2023 года также выполняющая функции холдинга по управлению распределительным сетевым комплексом.

Компания является субъектом естественной монополии и включена в перечень системообразующих организаций России, имеющих стратегическое значение.

Группа «Россети» – один из крупнейших в мире электросетевых холдингов, обеспечивающий электроснабжение потребителей в 82 регионах России. В управлении находятся 2,47 млн км линий электропередачи и электрические подстанции общей мощностью 835 тыс. МВА. По сетям Группы «Россети» передается более 77% всей вырабатываемой в стране электроэнергии. 

В состав Группывходят 43 дочерних и зависимых общества, в том числе 16 распределительных сетевых компаний. Общая численность персонала составляет порядка 230 тыс. человек.



( Читать дальше )

Акции ПАО Россети Центр и Приволжье — Можно покупать❓

Давно у нас не было разбора акции из сетевого сектора...

Само название уже вводит инвесторов в ступор. Зачем нам акции Центра и Приволжья, если уже есть Россети Центр? (на которых Ranks уже заработали 119% 💸)

🔘 Ключевые инсайты по компании:
— 🔌 #MRKP — крупный игрок с долей ~80% на региональном рынке услуг по передаче электроэнергии
— Название компании отражает особенность управления — другая дочка Россети Центр является управляющей для неё (нет собственного менеджмента)
— Управляет 73 тыс. подстанций общей мощностью 46.5 тыс. мегавольтампер (5.6% от всей мощности Россетей)
— ТОП-3 дочка Россетей по Выручке и EBITDA

🔘Факторы роста и стоимости:
— За последние 5 лет денежный поток от операций рос на 33% ежегодно
— Ключевым фактором роста Выручки, как и у коллег, является рост тарифов
— Компания отличается стабильной дивидендной доходностью (~11.5% в среднем)
— Расходы на инвестиции незначительны, что помогло увеличить свободный денежный поток более чем 10 раз по сравнению с 2021 годом
— Рентабельность всех уровней прибыли превышает среднеотраслевые значения

( Читать дальше )

Обзор отчета МСФО за Q3 2023г. Россети Московский регион! Неплохо, но все решит Q4!

Обзор отчета МСФО за Q3 2023г. Россети Московский регион! Неплохо, но все решит Q4!
Компания Россети Московский регион опубликовала отчет МСФО за 3 квартал 2023г.:

👉Выручка — 52,8 млрд.руб. (+13,6% г/г)
👉Производственные расходы (до обесценения) — 43,2 млрд.руб. (+4,0% г/г)
👉Операционная прибыль — 10,4 млрд. руб. (-1,3 млрд.руб. в Q32022г.)
👉Скорректированная* операционная прибыль — 10,8 млрд. руб. (-39,1% г/г)
👉EBITDA — 16,4 млрд.руб. (+23,7% г/г)
👉Чистая прибыль — 7,9 млрд.руб. (-1,9 млрд.руб. в Q32022г.)
👉Скорректированная* чистая прибыль — 8,6 млрд.руб. (-32,0% г/г)

*Скорректированная операционная прибыль и чистая прибыль — без оценочных обязательств, обесценения основных средств и резервов под ожидаемые кредитные убытки.

За 9 месяцев 2023г. картина следующая:

👉Выручка — 163,7 млрд.руб. (+14,7% г/г)
👉Производственные расходы (до обесценения) — 138,9 млрд.руб. (+14,3% г/г)
👉Операционная прибыль — 30,5 млрд. руб. (+70,2% г/г)
👉Скорректированная* операционная прибыль — 35,1 млрд. руб. (-0,6% г/г)

( Читать дальше )

Обзор РСБУ за Q3 2023г. Россети Московский регион! Почему я вновь купил их акции?

Обзор РСБУ за Q3 2023г. Россети Московский регион! Почему я вновь купил их акции?
Компания Россети Московский регион опубликовала отчет РСБУ за 3 квартал 2023г. (отчет МСФО я так и не дождался — врятли появится):

👉 Bыручка — 52,4 млрд.руб. (+14,2% г/г)
👉 Себестоимость — 43,7 млрд.руб. (+9,7% г/г)
👉 Прибыль от продаж — 8,7 млрд.руб. (+44,3% г/г)
👉 Чистая прибыль — 7,9 млрд.руб. (+660,0% г/г)

С начала 2023г. картина следующая (за 9 мес.2023г.):

👉 Bыручка — 162,7 млрд.руб. (+12,9% г/г)
👉 Себестоимость — 135,5 млрд.руб. (+12,9% г/г)
👉 Прибыль от продаж — 27,2 млрд.руб. (+44,7% г/г)
👉 Чистый долг на 30.09.2023г. — 43,2 млрд.руб. (-25,3% г/г)
👉 Чистая прибыль — 20,7 млрд.руб. (+85,7% г/г)

Отличный отчет за Q3 2023г., все таки рост чистой прибыли +660,0% до 7,9 млрд.руб. это очень много — рекордный результат в третьих кварталах!

Итак, начнем с анализа выручки:

( Читать дальше )

Идеи в электроэнергетике на встрече с подписчиками Mozgovik research!

Идеи в электроэнергетике на встрече с подписчиками Mozgovik research!
24 ноября прошла встреча с годовыми подписчиками Mozgovik research
, спасибо ребятам которые смогли прийти и даже приехать не только из Питера, знаю что были люди и с Москвы и с Владимира (возможно и из других мест — со всеми не удалось пообщаться).

Люди задавали интересующие их вопросы — мы (аналитики) на них отвечали и подготовили презентации, как раз сейчас я и расскажу кратко о своей презентации и ещё добавлю, что забыл сказать на выступлении!

Начал свою презу с одного полезного момента (надеюсь новым подписчикам он поможет ориентироваться на нашем сайте смартлаб)!

Заходим в PREMIUM посты:



( Читать дальше )

Россети ищут подрядчика для создания системы информационного моделирования электрической сети (СИМЭС) на сумму 566 млн рублей для наглядного управления объектами электроэнергетики

«Россети» ищут подрядчика для создания системы информационного моделирования электрической сети (СИМЭС) на сумму 566 млн рублей. Система будет создана на базе ПО PC-20.ModelEditor, разработанным АО «Оператор автоматизированных систем технологического управления цифровой электрической сети».

СИМЭС будет представлять собой цифрового двойника энергосистемы, включающего в себя более 500 000 подстанций среднего и высокого напряжения. Создание СИМЭС является частью программы цифровизации «Россетей» стоимостью 1,3 трлн рублей, которая предполагает модернизацию электросети с помощью автоматизации систем управления.

Цель цифровой трансформации «Россетей» — изменение логики процессов и переход компании на риск-ориентированное управление на основе внедрения цифровых технологий и анализа больших данных

 

Источник: www.vedomosti.ru/business/articles/2023/11/24/1007442-rosseti-sozdadut-tsifrovogo-dvoinika-svoei-seti


Россети предлагают с 2024 года ограничить удельные операционные затраты распредсетевых компаний для устранения тарифных перекосов между региональными ТСО - Ъ

«Россети» предложили ввести ограничение на удельные операционные затраты распредсетевых компаний на уровне крупнейшей сетевой организации (ТСО) в регионе, начиная с 2024 года.

Эта мера предназначена для устранения тарифных перекосов между различными ТСО. Предложение было направлено президенту России Владимиру Путину главой «Россетей» Андреем Рюмином и получило поддержку.

«Эталонные» тарифы, основанные на операционных расходах (OPEX), планируется внедрить в сетевой отрасли. В «Россетях» оценивают экономический эффект меры в 13 миллиардов рублей в год, которые могут быть направлены на снижение операционных расходов или проведение ремонтных работ. Однако эксперты выразили сомнения в обоснованности такого ограничения, утверждая, что удельные расходы могут сильно различаться из-за разных факторов.

Источник: www.kommersant.ru/doc/6266578


Россети Урал. МСФО: Выручка выросла на 22,2% - Операционные расходы увеличились на 12,0%

ПАО «Россети Урал» 

В сравнении с предыдущим периодом:
— Выручка выросла на 22,2%Россети Урал. МСФО: Выручка выросла на 22,2% - Операционные расходы увеличились на 12,0%


— Операционные расходы увеличились на 12,0%.
— Восстановление резерва под ожидаемые кредитные убытки увеличилось на 76,6%.
— Прочие доходы и расходы увеличились на 45,7%.
— Операционная прибыль выросла на 147,4%.
— Финансовые доходы уменьшились на 17,0%.
— Финансовые расходы снизились на 86,4%.
— Прибыль до налогообложения выросла на 158,4%.
— Прибыль за период выросла на 243,5%.
— Прочий совокупный доход увеличился на 340,4%.
— Итого совокупный доход за период увеличился на 456,4%

Источник: www.e-disclosure.ru/portal/FileLoad.ashx?Fileid=1808609


Апдейт расчётов по компании Россети Московский регион. Все равно дёшево!

Апдейт расчётов по компании Россети Московский регион. Все равно дёшево!
Сегодня поделюсь некоторыми мыслями по компании Россети Московский регион, потому что в процессе изучения сбытовых компаний, обратил внимание на моменты, которые относятся к сетевым компаниям (а я их не учитывал ранее), а так как пока я разобрал только Россети МР, то и обновлю свои расчеты по ней.

Начну с информации по тарифам на передачу электроэнергии!

Так как Россети МР работают в двух субъектах РФ — это г. Москва и Московская область, то и тарифы приведу по обоим регионам!

Итак в 2022г. компания Россети МР осуществила передачу следующим потребителям:

1. В г. Москва 72,67% всей передачи электроэнергии приходилось на прочих потребителей (юр.лица) и 27,33% на население и приравненное к населению потребителям

2. В Московской области — 64,52% — это прочие потребители и 35,48% — это население!



( Читать дальше )

Россети электрифицируют расширение БАМа за счет тарифа, дивидендов и инвестпрограммы - Ъ

После длительных дискуссий появилась ясность относительно источников финансирования расширения электросетей для БАМа (Байкало-Амурской магистрали) и Транссиба (Транссибирской магистрали).

Правительство приняло решение о закрытии дефицита инвестиционной программы «Россетей» в размере 260 млрд рублей. Это будет достигнуто не только путем повышения тарифов на передачу электроэнергии, но также за счет сокращения выплаты дивидендов до 2026 года и переноса финансирования инвестиционной программы на сумму 100 млрд рублей на период 2023-2027 годов.

Аналитики подчеркивают, что это означает, что затраты на строительство инфраструктуры придется покрыть потребителям электроэнергии и акционерам сетевой компании.

Источник: https://www.kommersant.ru/doc/6012549

....все тэги
UPDONW
Новый дизайн