транснефть

Татнефть и Транснефть:
думаю,
поднимут коэффициент дивидендных выплат,
поэтому вырастут.

Из-за невозможности нарастить добычу вследствие внешних ограничений,
Татнефть может снизить
капиталовложения и направить высвободившийся денежный поток на дивидендные выплаты.

Транснефть также не может увеличить количество нефти для прокачки.

ТРАНСНЕФТЬ
Высокий
денежный поток Транснефти (с доходностью 17–20%) и накопленная денежная «подушка» в размере 42%
капитализации увеличивают вероятность того, что компания повысит коэффициент дивидендных выплат, и это
станет мощным катализатором роста котировок.

Исходя из чистой прибыли за весь год в размере 288 млрд руб. и коэффициента выплат 75% ЧП,
Татнефть выплатит 96 руб. на акцию за 2023 г. с доходностью 14%.
За вычетом уже объявленных и выплаченных 62,7 руб. на акцию финальный дивиденд может составить 33 руб. на акцию с доходностью около 5%.

В последние годы Татнефть направляла 50% чистой прибыли на дивиденды,
min уровень, предусмотренный политикой компании.

Сургутнефтегаз

Сургутнефтегаз, для которого девальвация рубля в 2023 году стала точкой роста.

Анализ: Минимальное влияние на котировки. Напомним, Транснефть выплачивает дивиденды с учетом консолидированных результатов по МСФО, а не по неконсолидированным показателям РСБУ. Таким образом, хотя падение чистой прибыли на 21% г/г на первый взгляд представляется негативным событием, в действительности влияние на котировки должно быть минимальным. Дело в том, что результаты по МСФО, которые, как мы ожидаем, будут опубликованы в мае, могут отразить другую динамику. Кроме того, доходы в начале 2023 г. были высокими и скорректировались во второй половине года.

Каспийский трубопроводный консорциум (КТК) увеличил экспортные поставки нефти в январе-марте 2024 года на 4% по сравнению с аналогичным периодом 2023-го до 17,195 миллиона тонн, сообщили два источника в отрасли.

По их данным, экспорт нефти по системе КТК в марте составил 5,831 миллиона тонн против 5,248 миллиона тонн месяцем ранее, в том числе казахстанской — 4,945 миллиона тонн по сравнению с 4,723 миллиона тонн.

КТК не комментирует свою операционную деятельность.

КТК нарастил перевалку нефти в 2023 году на 8% по сравнению с 2022-м до 63,474 миллиона тонн и планирует прокачать в 2024 году свыше 70 миллионов тонн сырья.

КТК, по которому идёт более 80% всей экспортной казахстанской нефти, соединяет месторождение Тенгиз на западе Казахстана и ряд других с морским терминалом в Южной Озереевке около Новороссийска.

Акционерами КТК являются Россия, которой принадлежит 31%, Казахстан (20,75%), Chevron (15%) и частные компании.

fomag.ru/news-streem/ktk_uvelichil_eksport_nefti_na_4_v_yanv_mar_24_23gg_istochniki/

Транзит российской нефти в Узбекистан через территорию Казахстана в 2024 году составит 550.000 тонн, сообщила казахстанская трубопроводная монополия Казтрансойл (КТО).

Казтрансойл прокачивает российскую нефть в Узбекистан по маршруту Омск-Павлодар-Шымкент-нефтеналивная эстакада Шагыр из ресурсов Газпромнефти.

В первом квартале 2024 года объем транзита российской нефти через территорию Казахстана в Узбекистан составил 75.000 тонн, план прокачки в апреле — 50.000 тонн.

В 2023 году Казтрансойл осуществила транзит 154.300 тонн российской нефти в Узбекистан.

Прокачка российской нефти в Узбекистан по системе Казтрансойла была начата в 2017 году. Объем транзита в 2017 году составил 67.900 тонн, в 2018 году — 36.000 тонн. В 2019-2022 годах транзит российской нефти через Казахстан в Узбекистан не осуществлялся.

fomag.ru/news-streem/tranzit_rossiyskoy_nefti_cherez_kazakhstan_v_uzbekistan_v_24g_sostavit_550_000_t_kaztransoyl/