Check Point Software

Check Point Software Technologies, одна из ведущих компаний в области IT-безопасности, в понедельник, 26 апреля, опубликует финансовый отчет за 1 квартал 2021 года. Мы ожидаем умеренного повышения основных финпоказателей компании на фоне сохраняющегося устойчивого спроса на ее решения, при этом, вероятно, продолжится тенденция увеличения доли поступлений от подписки в общей выручке. Кроме того, мы рассчитываем, что компания сохранит очень высокие показатели прибыльности, выгодно отличающие ее от конкурентов.

По нашим оценкам, в январе-марте выручка Check Point могла увеличиться на 3,5% — до $503,5 млн. При этом показатель EBITDA мог подняться на 4% — до $245,2 млн, при рентабельности EBITDA 48,5%, прибыль на акцию – на 5% — до $1,49.

Додонов Игорь
ГК «Финам»

Check Point Software Technologies — один из ведущих мировых игроков в области IT-безопасности.

Мы рекомендуем «Покупать» акции компании с целевой ценой на горизонте 12 месяцев на уровне $ 142,1, что предполагает потенциал роста на уровне 21%.

* Устойчивый спрос на решения для киберзащиты позволяет Check Point демонстрировать неплохие финпоказатели, даже в условиях коронакризиса. При этом сильной стороной компании, выгодно отличающей ее от конкурентов, являются очень высокие показатели прибыльности.

* Хороший баланс и значительные денежные потоки дают Check Point возможность направлять весомые средства на выплаты акционерам, а также позволяют ожидать усиления активности в области M&A.

* Глобальные расходы на защиту от киберугроз в ближайшие годы, как ожидается, будут расти, и Check Point, как один из главных игроков в этой отрасли, имеет все шансы продолжить выигрывать от развития данного тренда.

* Мы ожидаем, что Check Point продолжит укреплять позиции в таких быстрорастущих секторах, как облачные хранилища данных и интернет вещей. Значительный потенциал роста видится и в сегменте мобильной кибербезопасности.

* Акции Check Point выглядят недорогими по мультипликаторам.

Додонов Игорь
ГК «Финам»
        

Компания с кодом CHKP выпустила отчет иностранного эмитента, форма 6-K
Прочитать его можно по ссылке: www.sec.gov/Archives/edgar/data/1015922/000117891321000327/0001178913-21-000327-index.htm
Дата публикации: 03.02.21 06:28 AM (NYT)

Check Point Software Technologies — один из ведущих мировых игроков в области IT-безопасности. Программными и аппаратными решениями компании для защиты от киберугроз пользуются сотни тысяч юридических и миллионы физических лиц по всему миру.

Устойчивый спрос на решения для киберзащиты позволяет Check Point демонстрировать неплохие финпоказатели, даже в условиях «коронакризиса». При этом сильной стороной компании, выгодно отличающей ее от конкурентов, являются очень высокие показатели прибыльности.

Хороший баланс и денежные потоки дают Check Point возможность направлять значительные средства на выплаты акционерам и позволяют ожидать усиления активности в области M&A.

Глобальные расходы на защиту от киберугроз в ближайшие годы, как ожидается, будут расти, и Check Point, будучи одним из главных игроков в этой отрасли, имеет все шансы остаться одним из основных бенефициаров данного тренда.

Мы ожидаем, что Check Point продолжит укреплять позиции в таких быстрорастущих секторах, как облачные хранилища данных и «интернет вещей». Значительный потенциал роста видится и в сегменте мобильной кибербезопасности.

Мы рекомендуем акции Check Point к покупке со среднесрочной целью на уровне $120.

Додонов Игорь
ГК «Финам»

Check Point Software Technologies (CHKP) — один из ведущих мировых игроков в области IT-безопасности. Программными и аппаратными решениями компании для защиты от киберугроз пользуются сотни тысяч юридических и миллионы физических лиц по всему миру.

Устойчивый спрос позволяет Check Point демонстрировать стабильный рост финансовых показателей. При этом сильной стороной компании, выгодно отличающей ее от конкурентов, являются очень высокие показатели прибыльности.

Хороший баланс и денежные потоки дают Check Point возможность направлять значительные средства на выплаты акционерам, а также позволяют ожидать усиления активности в области M&A.

Глобальные расходы на защиту от киберугроз в ближайшие годы, как ожидается, будут расти, и Check Point, один из главных игроков в этой отрасли, имеет все шансы остаться в числе основных бенефициаров данного тренда.

Мы ожидаем, что Check Point продолжит укреплять позиции в таких быстрорастущих секторах, как облачные хранилища данных и «интернет вещей». Значительный потенциал роста видится и в сегменте мобильной кибербезопасности.

Мы рекомендуем акции Check Point к покупке.

Додонов Игорь
ГК «Финам»

Check Point Software Technologies (CHKP) − один из ведущих мировых игроков в области IT-безопасности. Программными и аппаратными решениями компании для защиты от киберугроз пользуются сотни тысяч юридических и миллионы физических лиц по всему миру.

Устойчивый спрос позволяет Check Point демонстрировать стабильный рост финансовых показателей. При этом сильной стороной компании, выгодно отличающей ее от конкурентов, являются очень высокие показатели прибыльности.

Хороший баланс и денежные потоки дают Check Point возможность направлять значительные средства на выплаты акционерам, а также позволяют ожидать усиления активности в области M&A.

Глобальные расходы на защиту от киберугроз в ближайшие годы, как ожидается, будут расти, и Check Point, будучи одним из главных игроков в этой отрасли, имеет все шансы остаться одним из основных бенефициаров данного тренда.

Мы ожидаем, что Check Point продолжит укреплять позиции в таких быстрорастущих секторах, как облачные хранилища данных и «интернет вещей». Значительный потенциал роста также видится в сегменте мобильной кибербезопасности.

Додонов Игорь
ГК «Финам»

Мы рекомендуем акции Check Point к покупке со среднесрочной целью на уровне $130. 
     

Check Point Software Technologies (CHKP), ведущий мировой поставщик решений в области кибербезопасности, представил финансовый отчет за 3 квартал 2019 г. Выручка увеличилась на 4.3% в годовом выражении до $490.9 млн. и оказалась немного выше консенсус-прогноза. При этом поступления от подписки выросли на 12.9% до $153.9 млн., чему способствовал существенный подъем продаж решений для защиты от кибератак семейства Sandblast. В результате доля подписки в общей выручке повысилась до 31.3% по сравнению с 29% год назад. Географически, Северная и Южная Америка обеспечила 46% выручки, регион EMEA − 42% выручки, а оставшиеся 12% были получены в странах Азиатско-Тихоокеанского региона. Скорректированный показатель EBITDA уменьшился на 1.2% до $250.9 млн., что было в основном обусловлено увеличением затрат на продвижение продукции и маркетинг, а также на исследования и разработки. Рентабельность по EBITDA составила 51.1%. Скорректированная прибыль на акцию поднялась на 4.3% до $1.44 и на 4 цента опередила среднюю оценку аналитиков Уолл-стрит.

( Читать дальше )