spx

предыдущая запись

Основные позиции по SPX за неделю остались без изменений.

Кроме двух трейдов по SPX  была добавлена спекулятивная позиция по FB (Фейсбук).
Так как до конца октярбя у FB выйдет квартальный отчет, то волатильность ноябрьской серии существенно выше волатильности декабрьской серии. В связи с этим решил открыть спекулятивный календарный спред. Ожидаемая доходность до 100%, риск закладываю на возможную потеряю 50%.

Профиль позиции.


( Читать дальше )

Сегодня будет отчет о первой недели торгов на реальном счету на американской бирже опционов.

24.09.2013 Открытие двух сделок SPX_001R и SPX_002R

Рынок на текущий момент после  обновление исторических максимумов, начал немного снижаться.



Сделка SPX_001R — календарный спред.

( Читать дальше )

Действия ФЕДа привели к существенному перегреву рынка акций.  Возможно в таком состоянии он еще сможет находиться какое то не продолжительное время. Но фактически сейчас уже было бы целесообразно начать управляемую коррекцию, ведь чем выше задирают ценники тем сильнее он упадет.......
 
Многие скажут что я значительно преувеличиваю и что впереди безоблачное будущее как в 1995-2000 году.
 
Я же скажу что фактически ФРС уже теряет контроль за рынком.  Программы куе твисты и прочая «помощь» богатым стать еще богаче, привела к тому, что у рынка уже нет сил для дальнейшего роста и начиная с хая мая месяца SPX вырос всего на 1.5%
 
В текущей ситуации самым правильным было бы охлаждение рынка и коррекция SPX к 1600-1575 ближайшие пару месяцев и после этого рождественское ралли к 1750
 
 

По российскому рынку произошла резкая смена власти и сегодня мы не увидели покупателя внутри дня. 


( Читать дальше )

предыдущий пост
 
07-8.08.2013 Закрытие.
 

За эти 2 дня закрылись по выставленным лимитка обе сделки и календарный спред и опционная змея.
Ниже все сделки по этим позиция и общие результат:
 
 
Теперь комментарии.
1. Календарный спред (в итоге двойной календарный спред) закрылся по 48.90 тогда как ордер был выставлен по 48.70, так что тут можно сказать все нормально и результат является достаточно объективным. 
2. В опционной змеей вышли проблемы связанные с тем что торговля ведется в papermoney. Ордер на закрытие был выставлен по цене 1.00 тогда как рыночная цены колебалась в пределах 0.7-0.9. Из иллюстрации видно что papermoney показали закрытие по 2.26 и все бы ничего вот только вертикальный спред подвел. Максимальная цена вертикального среда 106-106.5 равна 0.5$ а мне его закрыли по 0.66$, что в реальной торговли не возможно если исключить ошибку контрагента.

( Читать дальше )

05.08.2013 Регулирование и обзор
открытие календарного спреда 
открытие опционной змеи

Регулирование календарного спреда на SPX 
За 2 недели с момента открытие календарного спреда рынок подрос и обновил свои исторические максимумы. Сейчас это график имеет следующий вид


( Читать дальше )

24.07.2013 Открытие
Календарный спред на индексе SPX

Сделка 7.1 будет как обычно календарным спредом на индексе SPX, а сделка 7.2 планирую открыть на нефти опционную змею на коллах.

График индекса на текущий момент имеет следующий вид:


 Видно что уже индекс растет почти месяц без единого отката. Это привело к тому что волатильность опять упала до минимальных значение в районе 12-13 по индексу VIX.
Как обычно открываем календарный спред, где до экспирации проданных опционов осталось более 50 дней. Открываю всего 10 календарей, так как планирую открыть опционную змею на нефтяных фьючерсах.

( Читать дальше )

открытие позиции, регулирование, закрытие каленадрных спредок

22.07.2013 — Закрытие.
ES Сделка №6.2 за 2013 год


Рынок совершенно не хочет идти вниз. Такое поведение рынка только уменьшает текущую бумажную прибыль от позиции «опционная змея». В связи с этим решил закрыть позицию.
Эта комбинация принесла чуть больше 300 долларов прибыли.

Результат двух сделок (опционная змея и календарный спред):
Денег на начало 35 275
Денег на конец  32 482
Доход 32 482 — 35 275 = 2793 

ИТОГО:

• Чистая убыток -2793$ или -7,9%
• Общая прибыль с начала года — 7482$ или 29,9% (общий комис 635$)

( Читать дальше )

С согласия заказчика публикую часть результатов исследования стратегии с календарным спредом на опционы SPX — S&P500 Index Options.

Параметры стратегии:
Strategy — Long Calendar Put Spread (горизонтальный спред на путах)
Underlting — S&P500 Index (базовый актив — индекс, не фьючерс на индекс, а собственно сам индекс)
Strike — ATM&OTM (страйк у опционов одинаковый — центральный и без денег одновременно)
Short Leg Maturity — 10 days (кол-во дней до экспирации короткой ноги в день открытия позиции)
Long Leg Maturity - [23, 25] days (кол-во дней до экспирации длинной ноги в день открытия позиции)
Trade Size — 2 options: 1 sell, 1 buy (размер позиции — 1 проданный опцион, 1 — купленный)
Take Profit — 5% (lower limit) (позиция закрывается, если текущая прибыль достигла или превышает 5% от размера залогов)
Stop Loss — 15% (upper limit) 
(позиция закрывается, если текущий убыток достиг или превышает 15% от размера залогов)
Maturity Limit — 1 day (позиция закрывается, если до экспирации короткой ноги остается 1 и менее дней)

Market Data:
Timeframe — End-Of-Day Bid, Ask, Last (данные на закрытие торгового дня)
Period — 2012, 2013-Q1 (2012-01-01 — 2013-03-31)
Trade Price — (Bid + Ask)/2 (расчет производился по средней цене между ценами заявок на покупку и продажу)

Вот так выглядит профиль такого спреда:



Расчеты были выполнены в R.

( Читать дальше )