Чем может быть вызван интерес к опционам на акции с дальним сроком экспирации? Обычно наблюдаю широкий спред Бид-Аск на таких опционах (символическая премия за биды, космическая за аски) и

ВНИМАНИЕ! КОММЕНТАРИИ ПЕРВОГО УРОВНЯ В ВОПРОСАХ УПОРЯДОЧИВАЮТСЯ ПО ЧИСЛУ ПЛЮСИКОВ, А НЕ ПО ВРЕМЕНИ ПУБЛИКАЦИИ.
околонулевую активность. Последние два дня на дальних OOM страйках путов контракта с экспирацией через 850 дней (!) кто-то выставил заявки с небольшим объемом на покупку и продажу по вменяемым ценам с небольшим спредом (на одном страйке спред 10% от размера премии, на другом 20%), там даже прошли сделки, на остальных страйках спред так и остался широким.

Чем может быть вызван интерес продавца путов к такому далекому по времени до экспирации контракту?
avatar
Владислав К, договорились, ктото прокотировал.
а большие спреды — ловля дурака, вдруг ктонить промахнется, сам иногда таким балуюсь, пару раз стреляло, пару раз сам попадал. то галку в купить/продать перепутаешь, то «по рынку» возьмешь (раньше, когда позволял себе пьяным терминал открывать).
avatar
Андрей Косыгин, Так в том-то и дело, что аски по вменяемым ценам провисели весь день (возможно, и второй день тоже — не следил уже), а биды, скорее всего, сами подтянулись. К тому же, в эти два дня и по другой серии опционов с экспирацией через 500 дней на эту же акцию в ООМ путах не так далеко от центрального страйка прошли необычно большие объемы, по цене бидов, если не ошибаюсь, там премия посущественней.

Вот и интересно мне, как можно интерпретировать замеченную активность продавцов путов.

Банальные, но, возможно, и абсолютно неверные варианты:

1) Игрок уверен, что цена уже не дойдет до страйков (например, ожидает старт фондового рынка в космос), по текущим ценам БА закупаться не желает, так хоть премию поиметь.

2) Предполагает поглощение данной компании другой компанией, у которой IV меньше. Не знаю, что в таком случае происходит с опционами, которые истекают после поглощения, модифицируются и переносятся на новый БА?

В общем, интересно, есть ли в этой активности какая-то подоплека, или же следует снять шапочку из фольги.
avatar
Владислав К, можно будет интерпретировать. задним числом все объяснимо. когда там опцики истекают? хотя наврятли ктото вспомнит про них.
avatar
Владислав К, до сих пор такая ерунда происходит:



avatar
Ну и переливы конечно… :)

avatar
я правильно понимаю, что речь идет об опционах не на фортсе?
avatar
fiser, да
avatar

Только зарегистрированные и авторизованные пользователи могут оставлять ответы.

Залогиниться

Зарегистрироваться

теги блога Дед Нечипор

....все тэги



UPDONW
Новый дизайн