Облигации или вклады: что лучше. Все плюсы и минусы. Мой выбор в 2024

Прямо сейчас (в 1-й половине 2024) процентные ставки в банках и на рынке бондов держатся неприлично высоко. В такой ситуации сложно удержаться и не зафиксировать хорошую доходность. Вопрос, как это сделать лучше — на депозите или всё-таки в ценных бумагах? Собрал для вас все преимущества того и другого инструмента в этой короткой, но полезной шпаргалке.

Чтобы не пропустить другие интересные и полезные посты, подписывайтесь на телеграм-канал с авторской аналитикой и инвест-юмором.

🏛️Преимущества вкладов

💎Надежность и предсказуемость. Доходность вкладов заранее известна и прописана в договоре. По вкладу нельзя получить убыток — даже при досрочном закрытии вклада вы получите как минимум то, что вложили.

💎Есть страховка на 1,4 млн руб. в каждом из банков. Если банк перестанет работать, например, из-за отзыва лицензии, АСВ компенсирует каждому вкладчику до 1,4 млн руб. Эмитент облигаций при плохом развитии событий может объявить дефолт и не вернуть ничего.

💎Простота использования. Депозиты устроены гораздо проще, чем облигации, и их легче использовать. Вкладчику не нужно знать, что такое амортизация и оферта, и не требуется иметь брокерский счет или ИИС.

💎Ликвидность. Деньги с вклада можно забрать в любое время, пусть и с потерей процентов. С облигациями сложнее: их не получится продать в выходные и праздничные дни. Вклады не зависят от работы биржи — только от работы банковской системы. Из-за этого в марте 2022 года у вкладчиков было преимущество по сравнению с владельцами облигаций.

💎Налоговая льгота. В 2024 году от налогов будет освобожден весь процентный доход по вкладам вплоть до 160 тыс. руб. При этом налоги по облигациям всегда берутся «по полной схеме» — и с купонных выплат, и с переоценки тела (исключение — если облигации куплены на ИИС).

📜Преимущества облигаций

💎Более высокая доходность. Сейчас можно найти вполне приличные корпоративные бонды с доходностью к погашению выше 17, 18 и даже 20%. Банки же предлагают не выше 16%, и то только на короткий срок.

💎Низкий порог входа. Можно купить на любую сумму, начиная с 1000 руб. (а часто и меньше, если тело облигации торгуется ниже 100%). Вклады обычно начинаются от 50 тысяч или от 100 тысяч рублей.

💎Гибкость. Есть возможность выбрать практически ЛЮБОЙ желаемый срок и зафиксировать высокую доходность надолго — например, в дальних ОФЗ это можно сделать на 10, 14 или даже 17 лет. Банки же редко предлагают вклады дольше чем на 1-2 года, при этом ставки ставки на такие вклады сейчас (весна 2024) не превышают 12-13% годовых.

💎Регулярный денежный поток. Облигация приносит регулярный доход в виде купонов — они могут быть полугодовыми, квартальными и ежемесячными. Проценты по вкладу в большинстве случаев выплачиваются лишь в конце срока.

💎Не нужно ждать погашения. Облигацию можно продать в любой торговый день без потери дохода (весь накопленный купонный доход оплатит покупатель). Проценты по вкладу чаще всего «сгорают» при досрочном закрытии, даже если до окончания срока осталась всего пара дней.

💎Налоговый вычет при покупке на ИИС. Если покупать облигации на ИИС, то можно получить двойную выгоду — избавиться от необходимости уплаты налогов на весь доход по облигациям, плюс ещё и вернуть 13% или 15% от вложенного в зависимости от ставки НДФЛ (разумеется, если этот НДФЛ был уплачен).

🤔Что выбираю я?

Я часто говорю, что в моих инвестициях почти нет слова «ИЛИ», гораздо чаще я употребляю союз «И». На мой взгляд — и тот, и другой инструмент отлично дополняют друг друга в консервативной части портфеля.

💬Поэтому я довольно часто в своих биржевых рассуждениях цитирую одного небезызвестного персонажа:

💸Мне очень нравятся облигации как гибкий инструмент регулярного денежного потока с предсказуемой доходностью, поэтому в моем капитале им отведено достойное место. Сейчас я держу порядка 100 выпусков бондов и каждую неделю пополняю свой облигационный портфель.

👍При этом в качестве финансовой подушки безопасности я активно использую депозиты в крупных банках и планирую продолжать это делать как минимум до тех пор, пока ставки будут относительно высокими.

👇Ну и вот вам мой актуальный авторский мем на эту тему😁 (не воспринимайте слишком буквально!):

Моя злободневная версия известного мема

👉Подписывайтесь на мой телеграм — там все обзоры, качественная аналитика, новости и инвест-юмор.

📍 ТОП-7 корп. облигаций с высоким купоном для покупки весной 2024
--------------------
✅Ещё больше интересного — в моем телеграм-канале
Мой блог в Дзене: Инвестор Сид
Профиль в Тинькофф Пульс: sid_the_sloth