SMART-LAB
Новый дизайн
Мы делаем деньги на бирже
Информация
Блог им. UN_Alex
🚫 Трейдинг - проигрышная стратегия!
- 13 марта 2025, 10:20
- |
- Yakovlev Aleksey
Добрый вечер коллеги.
Это не ода пассивному инвестированию, но я хотел бы прочитать похожее, когда начинал 17 лет назад
Если каждый день покупать и продавать портфель чуть более 1 млн. руб. то за год комиссии составят 22,4% = 0,0295+0,015=0,0445*2*252,
более 1/5 капитала потерь только на издержках. Встречный ветер сильный, одним словом.
— асимметричное распределение доходностей на фондовом рынке, основную прибыль генерирует относительно небольшое число «звезд», а большая часть акций дает посредственные результаты. За историю американского рынка практически весь совокупный прирост сверх безрисковой ставки обеспечили лишь около 4% акций. Сложно попасть в число выигрывающих 4%. Владение очень диверсифицированным портфелем, включающим победителей, позволяет поучаствовать в доходности рынка. Концентрация же на нескольких сделках и акциях, делает зависимыми от удачи. Без широкой диверсификации и долгого горизонта шансы частного трейдера статистически невелики.
— не эргодичность рынка, когда средний результат по группе участников не совпадает с результатом для одного участника, многократно повторившего игру. Представьте 100 человек сыграли в русскую рулетку и 83 из них стали миллионерами, 17 – «не стали» (групповой ожидаемый исход вроде бы позитивный). Но если один человек решит сыграть 100 раз подряд, его личный ожидаемый итог – практически гарантированно печален, несмотря на то что в среднемигра кажется прибыльной.
Стратегия, которая имеет небольшой риск катастрофического провала, рано или поздно обернется этим провалом, если применять ее достаточно долго. Можно много раз получать небольшую прибыль, но одна неудачная сделка способна уничтожить счет. Многие делают ставку на стратегии с неочевидным «хвостовым» риском – например, продают волатильность или торгуют с большим плечом. Они могут стабильно зарабатывать месяцы или годы, но в один день происходит событие (крах, всплеск волатильности, паника), которое стирает все заработанное и более того. История пестрит примерами провалов трейдеров и фондовименно по этой причине.
— психология, тут целый список разных эффектов, сейчас только перечислим некоторые.
- склонность держать убыточные позиции и слишком рано фиксировать прибыльные.
— нежелание признавать ошибку и эмоциональная привязанность.
— поиск данных подтверждающих правоту текущих позиций, игнорируя риски.
— циклы жадность/страха.
- асимметрия доступа к данным и возможностей, ограниченное поле конкуренции с схожими возможностями реакции на события, особенно в сравнении с институциональными участниками.
Конкретно мой путь к финансовой независимости был через трейдинг.
Не хочется придавать трейдингу ауру больших возможностей, но показывать примеры, как это в реальности, не сделки, но шаблоны подходов в целом видится в целом полезным. 10 раз предупредить, что 99% это не надо. Но ведь это редко останавливает.
В своем тг канале показываю примеры подходов,
например
но упор на финансы здорового человека. Подпишитесь и поставьте ЛАЙК пожалуйста
Это не ода пассивному инвестированию, но я хотел бы прочитать похожее, когда начинал 17 лет назад
В начале своего рыночного пути инвестор, открывая терминал видит, как все растет и падает, ярко мигая на экране, создается иллюзия больших возможностей.
Рядом истории о быстрых заработках и много мотивации заняться активным трейдингом. Может повезти – серия удачных сделок и иллюзия закрепляется. Однако в долгосрочной перспективе большинство активных подходов терпят крах по сравнению с удержанием рынка.
уже через 1 год большинство фондов отстают от своего индекса, а на интервале в 5 лет поражение терпят около 95% активных фондов.
Исследования по миру говорят о 95–99% трейдеров в итоге теряют деньги. В исследовании трейдеров Бразилии 97% активных трейдеров ушли в минус за 300 торговых дней, около 1% заработали заметную прибыль. Похожее исследование в Тайване показало, что 5% дневных трейдеров были прибыльными, остальные теряли.
В чем проблемы?
— комиссии, скрин тарифов крупного брокера + комиссия Мосбиржи 0,015%
Если каждый день покупать и продавать портфель чуть более 1 млн. руб. то за год комиссии составят 22,4% = 0,0295+0,015=0,0445*2*252,
более 1/5 капитала потерь только на издержках. Встречный ветер сильный, одним словом.
— асимметричное распределение доходностей на фондовом рынке, основную прибыль генерирует относительно небольшое число «звезд», а большая часть акций дает посредственные результаты. За историю американского рынка практически весь совокупный прирост сверх безрисковой ставки обеспечили лишь около 4% акций. Сложно попасть в число выигрывающих 4%. Владение очень диверсифицированным портфелем, включающим победителей, позволяет поучаствовать в доходности рынка. Концентрация же на нескольких сделках и акциях, делает зависимыми от удачи. Без широкой диверсификации и долгого горизонта шансы частного трейдера статистически невелики.
— не эргодичность рынка, когда средний результат по группе участников не совпадает с результатом для одного участника, многократно повторившего игру. Представьте 100 человек сыграли в русскую рулетку и 83 из них стали миллионерами, 17 – «не стали» (групповой ожидаемый исход вроде бы позитивный). Но если один человек решит сыграть 100 раз подряд, его личный ожидаемый итог – практически гарантированно печален, несмотря на то что в среднемигра кажется прибыльной.
Стратегия, которая имеет небольшой риск катастрофического провала, рано или поздно обернется этим провалом, если применять ее достаточно долго. Можно много раз получать небольшую прибыль, но одна неудачная сделка способна уничтожить счет. Многие делают ставку на стратегии с неочевидным «хвостовым» риском – например, продают волатильность или торгуют с большим плечом. Они могут стабильно зарабатывать месяцы или годы, но в один день происходит событие (крах, всплеск волатильности, паника), которое стирает все заработанное и более того. История пестрит примерами провалов трейдеров и фондовименно по этой причине.
— психология, тут целый список разных эффектов, сейчас только перечислим некоторые.
- склонность держать убыточные позиции и слишком рано фиксировать прибыльные.
— нежелание признавать ошибку и эмоциональная привязанность.
— поиск данных подтверждающих правоту текущих позиций, игнорируя риски.
— циклы жадность/страха.
- асимметрия доступа к данным и возможностей, ограниченное поле конкуренции с схожими возможностями реакции на события, особенно в сравнении с институциональными участниками.
Попытки активно торговать зачастую превращаются в игру с отрицательным ожиданием. Конкуренция, комиссии, налоги, психологические ошибки и коварное распределение доходности делают так, что энергия потрачена, а результат часто отрицательный.
Критикуешь — предлагай!
В целом план показать путь до asset allocation, к отдельным факторам и когда может стать более актуальным подойти к трейдингу. Как от общих подходов, каких предпосылок и знаний собранных по пути дойти до интрадея и попробую отговорить от него)Конкретно мой путь к финансовой независимости был через трейдинг.
Не хочется придавать трейдингу ауру больших возможностей, но показывать примеры, как это в реальности, не сделки, но шаблоны подходов в целом видится в целом полезным. 10 раз предупредить, что 99% это не надо. Но ведь это редко останавливает.
В своем тг канале показываю примеры подходов,
например
но упор на финансы здорового человека. Подпишитесь и поставьте ЛАЙК пожалуйста
теги блога Yakovlev Aleksey
- algo
- Algo-trading
- algorithmic trader
- algorithmic trading
- algotrading
- bist30
- BORSA
- btc
- crypto
- cryptocurrency
- cryptotrading
- ES
- ES futures
- eth
- GD
- GMKN
- GZ
- HFT
- jc-trader
- MIX
- momentum
- multicharts
- ng
- reseach
- research
- reserch
- Ri
- S&P
- S@P500
- Si
- SR
- TAN
- trade strategy
- Trader
- TRY
- vxx
- акции
- алгоритм
- алгоритм для трейдинга
- алгоритм торговли
- алгоритмизация
- алгоритмическая система
- алгоритмическая торговля
- алгоритмический трейдер
- аленка
- Аленка Capital
- алкоголизм
- алкоголь для трейдеров
- Беритц
- валюта
- Ворончихин
- Деньги без дураков
- закономерности рынка
- инвестиции
- исследование
- исследование рынка
- Ковид
- кот
- котики
- кризи
- кургузкин
- маржин колл
- моделирование
- моментум
- монте-карло
- НДФЛ
- опцион
- портфель
- Портфель инвестора
- прибыль
- просадка
- профиль объемов
- Профиль рынка
- психилогия
- псков
- Путь трейдера
- резвяков
- Ри
- сделки
- си
- сигнал
- силаев
- система
- система торговли
- системный трейдинг
- стратегии
- тайм фрейм
- торговые роботы
- трейдер
- трейдинг
- тренд
- трендовая система
- трендовость
- Универ Капитал
- хобби трейдера
- хомяк
- хфт
- шипы
- элвис
- Элвис Марламов
По 1 свече 1 час 3% от счета в сделку.
С малым участием внутри дня торговля становится скорее обучением, чем извлечением прибыли… тем более в тайме 5 минут с участием 0.8 % от счета.также важно время принятия решения. Это время ЦЗ цены закрытия тайма.Это конец торговой сессии… конец причины сделки.Это может быть фрактал Эллиота из 5 дней (участие 25%) или из 5 недель (50%) ...5 месяцев (100%)
Объяснить почему свеча 1 час = 0.2% от цены? А свеча 1 неделя 2%.Стоп лосс равен 1\2 от размаха свечи? Это банально и не требует объяснения.Вот вопрос защиты прибыли? Это для каждого индивидуально.Любая прибыль подарок.Брать 3ю волну импульса -правильное решение.Мораль — Учимся читать график .
1- размер участия зависит от тайма и размера фрактала(сколько свечей ?) .2- стоп лосс (зависит от размера фрактала). 3 — причина сделки… в идеале поглощение 5й волны от С волны с объемом выше среднего. 4- защита прибыли (норма =1\2 от макси вероятной )
но оказывается все таки можно
на этом и держится вся вера в благое будущее
и сие есть хорошо норм и отл
пусть так и будет
ах да, про трейдинг
просто ищите прибыльные ТС и не кушайте магазинную колбасу
это неразумное занятие
пусть каждый желающий вкусит по полной
а иные остаются и годами сидят и верят
это же становится смыслом жизни и тут все рулит судьба
пусть все будет как есть
вот сегодня все в мониторе красное аж жуть
и что ?
а кому то сегодня придут анализы из онкоцентра
так что ищите хорошее в хорошем чем плохое в плохом
но так мне кажется и пусть так и будет
для меня
я вообще против люфта
я сторонник судьбы как чисто физиологического фактора
посмотрите какие чудные гнезда вью некоторые птички а ведь их никто этому не учил и у них нет даже чертежей
а вот в итоге есть такие чудеса
значит все эти гнезда были записаны где то внутри птички
так и у людей
просто время считывает нечто типа со спирали ДНК и чел реагирует
вот и получается в выигрыше тот кто умеет так же считывать эту спираль судьбы
а в абсолютном выигрыше те кто сумеет прочитать эту спираль сам у себя
все в этом мире материально даже не материальное
но это так идеи фикнафиг в это томное красное утро для наших акций
и не вздумайте продавать
если невмоготу продайте одну акцию и убедитесь что тут же цена пойдет вверх
а лучше докупайте по чуть
весна уже
вот что главное
разумно
алго для меня вообще за облаками
так крохи по чуть подбираю и то хорошо
но удовольствия от биржи на миллионы получаю почему то
не лудоманства а возможность предсказывать и угадывать движуху
надоело это делать в политике а тут все вместе
и политика и деньги
все отл для умных в этом мире
пока так
и я об этом
притом это в чем то уникальная область
тут деньги и реальные деньги
те самые что иным приходится добывать иными путями
а вот этот путь добычи денег для некоторых идеален
я похоже из таких
за что благодарен судьбе и сайту этому
согласен
с этим все в порядке
я уже четвертый год в игре и вроде только вот вот стал понимать что происходит
это наверное как для малыша который научился ходить самостоятельно окно в новый мир и новые возможности
хороший критерий типа не лезь в то что тебя разрушает
это касается и работы и учебы и личных отношений и здоровья
наверное все интуитивно пользуются этим критерием
поэтому к каждому липнут его милые убеждения
и чужие не пристанут
как пример приемные дети который ищут своих биологических родителей почему то
но, смотря что понимать под трейдингом. Спекуляции на разнице цены, т.е. попытка её угадывать — да, это шляпа.
а вот играть на широких спредах в момент неопределенности или в неликвиде — милое дело. но это для таких «мелких» игроков, вроде меня
Вот пример: в феврале я получил более выгодные условия от Альфы, а именно 0.04% с оборота.
После этого сделал оборот в 61 млн рублей = заплатил брокеру 27 000 рублей. за неделю. Когда понял, сколько на мне заработал брокер — офигел.
причём, моя прибыль с этого (с учётом НДФЛ) менее 20К
у меня есть 3 главные вехи, когда мои результаты на бирже стали приносить радость:
1) середина 2010х я отказался от ТА и ушёл в иностранные акции
2) тогда же начал изучать экономику
3) 2023й начал ездить играть в покер в Минск.
Теперь в работе на бирже лудомании минимум, голого расчёта максимум.
Мир в экономике, а факторные модели?
риск+«безриск»+ребаланс, как относитесь?
я читаю учебники по экономике, макроэкономике, политологии, такое всякое… про отрасли.
про торговлю ничего никогда не читал, как Тимофей не уговаривает))
Т.е. все идут ± по одной и той же тропинке. Любое отклонение — захейтят)))
Иногда смотришь вроде бы трейдер с 10-15 летним опытом, а всё еще копается в средних кривых итп… и думаешь ебааа…
Но ведь читатели С-Л не считают себя такими тупыми!
PS Если автор статьи испытал свою торговую систему на истории торгов без затраты копейки денег и убедился, что она проигрышная — молодец. Но ведь можно попробовать изобрести выигрышную. По примеру более преуспевших, например псевдонимы Мальчик или 3Qu.
www.cbr.ru/hd_base/metall/metall_base_old/
www.cbr.ru/hd_base/metall/metall_base_upto/
cbr.ru/hd_base/metall/metall_base_new/
это самый долгосрочный тренд.
Rostislav Kudryashov, а где мы тут противоречим друг другу?)
в рамках распределения активов, да, согласен, как часть с валютным хеджем отчасти