Positive Technologies

ПАО Группа Позитив ( Positive Technologies) -российский разработчик решений в области кибербезопасности.
Positive Technologies уже почти 20 лет создает инновационные решения в сфере информационной безопасности. Продукты и сервисы компании позволяют выявлять, верифицировать и нейтрализовать реальные бизнес-риски, которые могут возникать в IT-инфраструктуре предприятий. Технологии Positive Technologies построены на многолетнем исследовательском опыте и экспертизе ведущих специалистов по кибербезопасности.

📢Позитив:
📍1. Руководство прогнозирует рост выручки в 2025 году на 37%
📍2. Российский рынок информационной безопасности ожидается вырастет почти в три раза к 2028 году
📍3. Клиентская база охватывает 80% крупнейших российских компаний
📍4. Распределение акций в рамках программы стимулирования роста капитализации
📍5. Рост индустрии ИБ ожидается в пределах 20-25% до 2030г.

📢Негатив:
📍1. Доходность акции за последний год ниже чем средняя по сектору
📍2. Понижение кредитного рейтинга группы Positive Technologies до AA- и негативный прогноз агентства АКРА
📍3. Рост долга из-за высокой КС
📍4. Зависимость от госзаказов
📍5. Рост бизнеса Positive Technologies замедлился

📢Дополнительно:
📍1.Чистая прибыль Positive Technologies по МСФО за 2024 год составила ₽3,664 млрд, что на 62,2% ниже по сравнению с ₽9,696 млрд в предыдущем году.
📍2. Выручка увеличилась на 10,1% до ₽24,457 млрд против ₽22,213 млрд годом ранее.
📍3. Результаты деятельности оказались ниже первоначальных ожиданий менеджмента

📢Дивиденды:
Согласно новой дивидендной политике Группы Позитив на выплату дивидендов будет направляться от 50% до 100% управленческой чистой прибыли (NIC).
При определении доли NIC Совет директоров будет принимать во внимание поддержание оптимального значения показателя Чистый долг/EBITDA LTM, но в любом случае данный показатель не должен превышать 2,5.

  — $POSI :
ФА
Чистые активы — 17.1 млрд ₽
Кол-во акций ао– 71.2 млн
Кол-во акций ап– 0.0 млн
Р/Е — 39.1
P/S — 5.85
P/BV — 8.39
ROE — 21,5%
EV/EBITDA — 25.3
DSI = 0.43
Данные взяты из официальных и публичных источников и отражают состояние за базовый год, а не на момент публикации поста.

  — ТФ 1 DAY
 ТА — скользящие, стохастик, объем, МАСD, уровни.
— тренд вниз
— Гистограмма MACD в положительных значениях, линии MACD находятся в отрицательных значениях. Стохастик вышел из зоны перепроданности. 15 августа 2024 цена пересекла сверху вниз 100 ЕМА и показывает глобальную нисходящую тенденцию. При закрытии дня выше 1361,7 возможен разворот в лонг. Пытались организовать отскок и закрепиться выше поддержки 1322, но судя по всему день закроется ниже. В реалистичном сценарии после закрепления выше 1375 открыт ход до 1420-1450. Сейчас же в негативе могут обновить текущий лой. 

 -ТФ 4 часа
 ТА — скользящие, стохастик, объем, МАСD, уровни.
— тренд вниз
  — Гистограмма MACD в отрицательных значениях, линии MACD находятся в положительных значениях. Стохастик вышел из зоны  перекупленности. При закрытии выше 1344.1 возможен разворот в лонг.

За 6 (10.24-03.25) месяцев цена снизилась более чем на 49 % .
Мин. Рrice = 1281,0 Мах. Рrice = 2722.4

 Цены смены тренда указаны в соответствии с ТФ и являются ориентировочными и со временем смещаются.

Всем профита и до скорой встречи!