SMART-LAB
Новый дизайн
Мы делаем деньги на бирже
Информация
Блог им. lsdrom_02
контанго в нефти
- 04 марта 2016, 22:56
- |
господа, глянул я вчера контанго по фьючам на брент на фортсе.
эта скотина отъела львиную долю прибыли, так как держал давно.
так вот оно составляло почти 22% в годовом выражении. в долларах естественно. брал апрельское и майское исполнения, дальше не смотрел.
фьючерсная кривая на сегодня подразумевает, что рынок в целом ждет роста котиров в самом ближайшем будущем.
и лонг с текущих стоит 22 процента годовых, то есть вы вырубите альфу, только если нефть будет перформить с ускорение относительно той самой фьючерсной кривой.
будьте внимательны
эта скотина отъела львиную долю прибыли, так как держал давно.
так вот оно составляло почти 22% в годовом выражении. в долларах естественно. брал апрельское и майское исполнения, дальше не смотрел.
фьючерсная кривая на сегодня подразумевает, что рынок в целом ждет роста котиров в самом ближайшем будущем.
и лонг с текущих стоит 22 процента годовых, то есть вы вырубите альфу, только если нефть будет перформить с ускорение относительно той самой фьючерсной кривой.
будьте внимательны
теги блога Виталий Богомолов
- Bridgewater
- fomc
- Fundamental
- global macro
- Gold
- investing
- Ray Dalio
- rgbi
- биржа
- вопрос
- графический анализ
- золото
- инфляция
- конструктор роботов
- контанго
- Котировки
- налоги
- нефть
- околорынок
- опрос
- оффтоп
- политика государства
- Политота
- рубль
- склеенные фьючерсы
- Стоп-лосс
- телки
- фундаентальный обзор
- фундаментальный обзор
- ЦБ
то, что нефть будет расти ясно всем и каждому. следствием этого и является такое адовое контанго.
пик добычи, очевидно, пройден.
но рост будет скорее всего намного плавнее, чем падение — как и после событий 2008.
чисто теоретически, если мысль на лонг нефти, то я попробовал бы встать в лонг нефти к шорту золота, двигаясь ближними контрактами и роллируясь в моменты падения контанго
твой кругозор тремя контрактами ограничивается?
c 11 по 14 годы вообще бэквордация была
www.bloomberg.com/news/articles/2015-01-05/oil-glut-seen-setting-sail-as-contango-widens-chart-of-the-day
1)почему адовое то? $0,6 — вполне обычное явление, бывало и больше.
2)почему 22%? Экстраполированная на год разница апрель-май?
1) не обычное
www.bloomberg.com/news/articles/2015-01-05/oil-glut-seen-setting-sail-as-contango-widens-chart-of-the-day
2) да
спайк по ближним м.б. с т.з.:
а.) волы на ближних
б.) действия всех сезонных факторов, в т.ч. остановочными ремонтами американской переработки — далее арбитраж этой составляющей на brent-ы
имхо, в целом тут не столько лонг базы напрашивается, сколько видится продолжение разводилова (трансформировавщегося в свой тренд) на мантре о дефиците ресурсов для хранения