Блог им. rabbit3000

Модельный портфель с Алексеем Анохиным от 30.08.2017



Статистика по модельному портфелю
http://option-pro.ru/model-portfolio
30 комментариев
Какую именно неэффективность рынка эксплуатирует ваша стратегия?
avatar
God
God, время… оно всегда бежит
avatar
Анохин Алексей
Анохин Алексей, т.е. вы считаете, что рынок прайсит завышенную оценку волатильности на торгуемом страйке, по сравнению с той что реально реализуется?
avatar
God
God, нет, как раз рынок прайсит сейчас заниженную оценку, если брать страйк из видео. А так в целом рассчет на тетту. Рано или поздно опцион превратится в 0, если не выйдет в деньги на экспир.
avatar
Анохин Алексей
Анохин Алексей, т.е. вы зачем-то открываете позы, с заведомо отрицательным матожиданием прибыли?))
avatar
God
-1
God, кто сказал что заведомо отрицательным?) Если продать опцион и он неизбежно превратиться в 0, если не выйдет в деньги, то где здесь отрицательное мат.ожидание?
avatar
Анохин Алексей
Анохин Алексей, если вола занижена, то это значит что всреднем на выходе в деньги потеряете больше, чем цена опциона.
avatar
God
0
God, если опцион начнет выходить в деньги и ничего при этом не делать, то не в среднем, а в АБСОЛЮТНОМ большинстве случаев можно потерять больше, независимо от начальной волы. Когда цена приближается к краю, то начинается активное управление (роллирование края, хеджирование и пр., в крайне редких случаях выход на поставку) Это управление как раз и сводится к тому, чтоб опцион так и остался вне денег и превратился в 0 на экспир
avatar
Анохин Алексей
Анохин Алексей, всеравно с этим управлением ролерованием и рехеджем, потеряете значительно больше, чем получили премии при продаже опциона. Если опцион недооценен, его нужно покупать а не продавать!
avatar
God
God, если нужно — покупайте)
avatar
Анохин Алексей
God, в моменте вы не можете знать завышена вола или занижена, вы это узнаете только на момент экспирации (закрытия позиции). 
avatar
noHurry
noHurry, и нафига топикстартер их тогда продает если не знает, что вола завышена? Сыграть в лотырею взамен запрещенных казино? Так  и запишем, значит обычный лудоман))
avatar
God
0
God, ну не все зависит от волы. Даже при исходных — прогноз волы 50/50 и цена опциона 0 на экспирации, можно говорить о положительном матожидании, а вола к тому же ещё чаще падает, чем растёт. 
avatar
noHurry
noHurry, вола — это и есть оценка того, с какой вероятностью опцион эксперируется в деньгах, учи матчасть блин))
avatar
God
God, чья оценка? Хотя, что за вопрос? Сразу не обратил внимание на ник, который вы себе выбрали. 
avatar
noHurry
God, безусловно ваш подход тоже работает, но с более сложными математическими моделями. Я же использую более простой подход, без сложной математики: продажа квартальника на определенном расстоянии от центра, простые хеджирования, роллирования, подбор пропорций и пр. И кстати, лотерейки (крайне дешевые опционы перед экспиром) тоже использую иногда на часть прибыли.
avatar
Анохин Алексей
Анохин Алексей, вот я и говорю что играете в казино с отрицательным матожиданием прибыли))
avatar
God
-1
God, ну если вам так будет спокойней)
avatar
Анохин Алексей
А ответ на мой вопрос: Добрый день! Северный Урал уже изнывает от жары (Краснотурьинск) — пора бы и дождиком разбавить… Вопросы: — о «Греках» — торгую РТС -продажа дальних краев. Были проданы сентябрьские опционы, стал перекладываться в декабрь — обратил внимание по ТЕТЕ (от теории в голове осталось, что этот зверь показывает какая сумма ежедневно падает на счет) сентябрьские 90/110 дают большую величину чем 80/120 на декабрь. Т.е. тета при приближению к экспирации растет? На вебинарах звучит, что скорость распада опционов (вне денег) больше за 3-2 месяца до экспиры…опрос...?
avatar
Alexandr533
Alexandr533, Забыл про этот вопрос( Сентябрь полностью распадется, а декабрь (если не сдвинется рынок) примерно на половину и еще останется тетта
avatar
Анохин Алексей
Алексей, какие планы по дальнейшему хэджированию нижнего края, фьчерсом или путом? Если путом, то какого календарника?
avatar
Тренд лонг
Smart-lab премиум
Тренд шорт, надо собрать позицию сначала, а так декабрем хеджировать буду. Предпочтительней фьюч пока
avatar
Анохин Алексей
Анохин Алексей, Спасибо, тоже больше склоняюсь к фьючу. Во-первый сильно задернули вверх, по хорошему как минумум если не будем снижаться, то от текущих цен сильно вверх не уйдем. Если будет стоять на месте, то фьюч будет более интересен для хеджа 
avatar
Тренд лонг
Smart-lab премиум
Тренд шорт, у меня логика чуть иная на этот счет. Во фьюче нет тетты, поэтому центр не просядет в случае, если цена будет стоять на месте, только тут осторожней нужно быть с пропорцией
avatar
Анохин Алексей
+1
Анохин Алексей, совершенно согласен по поводу тетты, просто написал другими словами.
Если будет стоять на месте, то фьюч будет более интересен для хеджа 
avatar
Тренд лонг
Smart-lab премиум
Алексей, почему у вас в модельном портфеле всегда поза почти на 80-100% депо? при боле -менее нормальном движении вас же закроют по марженколу 
avatar
Сергей
Сергей, Более менее нормальное движение это сколько процентов по вашему?
avatar
Zveroboy
Zveroboy, да 10% например
avatar
Сергей
Сергей, отвечал на прошлых передачах, но в пятницу еще раз обращу на это внимание)
avatar
Анохин Алексей
Анохин Алексей, не все передачи смотрел
avatar
Сергей

полезные записи за 24 часа

★9 20 Пассивный доход моего портфеля превысил 52 000 рублей в месяц — новый рекорд
★9 42 💲Девальвация: как доллар по 100₽ меняет вашу жизнь и почему всем на это наплевать?
★9 106 Интересная пришла мысль: ОФЗ или квартира?
★7 13 Составил себе список ТОП-10 дивидендных акций для покупки прямо сейчас
★5 1 Новая неэффективность при дивидендном арбитраже
★5 0 Раздел пахотной земли 404
★5 1 ​​МТС Банк - скрытый потенциал для долгосрочного роста
★5 1 🟡Шестнадцатимиллионная претензия на 5-процентную когорту в трейдинге! День 35-й.
★4 12 Рынок - интересный, покупай!
★4 11 ⭐️Системная проблема Системы👻
+294 175 Ситуация на текущий момент
+264 154 Кэша больше нет⚠️
+195 37 Под санкции США попали более 50 банков РФ🔥Акции и инвестиции
+177 153 Потерял -30% на Транснефти
+114 113 Азия. Пятница.
+117 51 Ну у нас теперь Мосбиржа и рисует
+101 106 Интересная пришла мысль: ОФЗ или квартира?
+88 116 Орешник шикарен
+88 25 Сбер: Мы плачем, когда видим, что наш банк торгуется с P/E=3
+81 7 🎉 Годовщина на Смартлабе

самые обсуждаемые сегодня

175к Ситуация на текущий момент
170к Метод Геллы. Ползем. (GOLD)
153к Потерял -30% на Транснефти
113к Азия. Пятница.
82к ЦБ обесценил рубль на 30% за 3 месяца
64к А чего никто не пишет, что бакс уже почти 104 руб?
51к Россия является главным рынком для китайских авто.
51к Ну у нас теперь Мосбиржа и рисует
34к Тимофей обманул меня...
36к Грозит ли фондовому рынку повышение ключевой ставки в декабре? Или почему сейчас, видимо, время покупать, а не продавать

теги блога Анохин Алексей

....все тэги



UPDONW
Новый дизайн