SMART-LAB
Новый дизайн
Мы делаем деньги на бирже
Информация
Блог им. Mezantrop
Ликбез чебурашки - дивидендный гэп?
- 10 июня 2019, 09:48
- |
Здравствуйте!
Пытаясь понять что и как на фонде, дошел до изучения дивидендных гэпов. Представляется простая, тупая и в первом приближении, выгодная идея — скупка дивидендного гэпа в голубых фишках. Суть: гэп примерно равен дивидендам. Акция отрастет на размер дивиденда в течении года ( в основном, может и не отрастет, но это уже вместе с рынком — риск равен нахождению в позиции ЛЮБОЙ акции). Возврат цены к додивидендным ценам раньше года — по сути — профит, ибо получаем дивдоходность, но раньше года. Инфляцию не учитываю.
Судя по отсутствию информации по этой теме, или я плохо искал, или это все — шляпа.
Буду благодарен за коменты.
Пытаясь понять что и как на фонде, дошел до изучения дивидендных гэпов. Представляется простая, тупая и в первом приближении, выгодная идея — скупка дивидендного гэпа в голубых фишках. Суть: гэп примерно равен дивидендам. Акция отрастет на размер дивиденда в течении года ( в основном, может и не отрастет, но это уже вместе с рынком — риск равен нахождению в позиции ЛЮБОЙ акции). Возврат цены к додивидендным ценам раньше года — по сути — профит, ибо получаем дивдоходность, но раньше года. Инфляцию не учитываю.
Судя по отсутствию информации по этой теме, или я плохо искал, или это все — шляпа.
Буду благодарен за коменты.
теги блога Mezantrop
- ETF
- IB брокер
- Interactive Brokers
- quik
- quik lua
- usdjpy
- VTBB
- акции
- Банк "Открытие"
- банк открытие
- банки
- Банки в России
- брокеры
- Газпром
- деньги без дураков. александр силаев
- дивидендный гэп
- дивиденды
- доллар
- доллар рубль
- еврооблигации
- золото
- инвестирование
- инвестирование в россию
- инвестиции
- инвестиции в недвижимость
- инвестиционная палата
- итоги года
- йена
- квалифицированный инвестор
- Квик
- коронавирус
- короновирус
- Магнит
- Накопительная часть пенсии
- Налоги 2020
- недвижимость в РФ
- неликвиды
- Новости
- облигации
- обучение
- Открытие
- Открытие Брокер
- офз
- ОФЗ облигации
- оффтоп
- Пенсионный фонд России
- правительство
- принципы инвестирования
- прогноз
- прогноз по акциям
- пропаганда и реальность
- пятничное
- рецензия
- Рольф
- РОЛЬФ облигации
- Роскосмос
- Роснефть
- смартлаб
- стоп лосс
- тгк-1
- тгк1
- текущая ситуация на рынке
- торги
- торговые роботы
- трейдинг
- Украина
- форекс
- фьючерс ртс
- экономика
- экономика России
- Яндекс
УПС, перепутал, там просадка была на сливе акций собственником, я на лоях откупил — пардонте…
Ой, боюсь, боюсь, да...
А кто «Мы» и в какой список?
щас на мосбирже еду в рамках лимита, пока 30% гэпа пройдено
Вы видите эту иллюзию только пока рассматриваете график. Если Вы оторвётесь от графика и посмотрите на бизнес как на работающий бизнес, то никаких дивидендных гэпов там не существует. В бизнесе есть прибыль, которая может быть, а может и не быть. Которая может расти, а может падать.
Это вот представьте, что Вы сдаёте квартиру в аренду. Дивидендный гэп возникает каждый раз, когда Вы получаете арендную плату. Закроется ли этот гэп к следующему месяцу? Это зависит от того, будет ли этот месяц сдаваться квартира? Как будет меняться стоимость квартиры? Построят ли в рядом с Вашим домом новую станцию метро или новый химический комбинат?
Размышляя о квартире, Вы думаете о том, что её стоимость каждый раз падает на размер очередного арендного платежа в момент платежа? Возникает ли у Вас идея купить квартиру дешевле после арендного платежа потому что «квартира закроет дивидендный гэп»?
Так вот и на графике вы видите отражение работы бизнеса, но не сам бизнес. Получает бизнес прибыль — будет график расти. Бизнес получает убытки — будет график падать.
Это как те арендные платежи за квартиру. Ну да. Каждый месяц стоимость квартиры падает на размер арендного платежа. К следующему месяцу Вам снова будут должны, поэтому при неизменной стоимости квартиры Вы будете видеть на графике «дивидендные гэпы» и «закрытие дивидендного гэпа». А потом бац — и построили метро. И квартира выросла в стоимости, хотя она и не сдавалась. Рассматривая график стоимости квартиры вы скажете: «О! Дивидендный гэп закрылся даже быстрее обычного!».
Некоторые просто сильно долго смотрят на график, и им кажется что отражение, которое они рассматривают — это и есть бизнес.
Это я к тому, что прибыль, которую Вы получите, зависит от того, будет ли сдаваться квартира. И от того, построят ли рядом станцию метро или химический комбинат. А не от того, купите ли Вы квартиру 31 числа этого месяца или 1 числа следующего.
это все понятно, поэтому в условиях и сказано про голубые фишки (на самом деле, про акции с хорошими дивами и хорошим фундаменталом). то есть у нас по определению, квартира сдается и не плохо, и метро строится. По сему, гэп закроется с вероятностью 80%. И если он закроется раньше срока начисления дивов, мы в профите. Математически, по крайней мере, так. Или я что то упустил?
Вы пытаетесь рассмотреть детали, не рассматривая картину целиком.
Вы хотите говорить про дивидендный гэп и то, как после него растёт акция. И не рассматривать работу бизнеса. Никаких 80% вероятности того, что геп закроется и акция вырастет больше — не существует. Если бы была такая вероятность — Вы бы увидели рост акции уже сейчас. Никто не будет просто так разбрасываться деньгами на бирже, и есть есть гарантированная возможность заработать — тут же набегут покупатели и акция взлетит. А если не набегают — то и возможности такой нет.
Абаждите, так гэпы закрываются или нет? Понятно, что на стратегию или грааль это не тянет, в принципе — джентельмен в поисках 10ки. Естественно, покупатели набегут, и набегут с открытия, и гэп могут или закрыть раньше или просадить ниже — понимание этого есть. Но, что мешает положить лимитку на отскок гэпа? Провалится — подвинем лимитку, выбьет — возьмем с дисконтом стоящую акцию. Мысль не предполает влезать во все ради гэпа, а пошалить в акциях было бы не худо — по крайней мере, так кажется...
Обратная сторона «нераздачи денег» — сам гэп. Что мешало бы войти, например, сегодня в Сбер, и скосить дивы бонусом? Соответственно, с открытыми глазами, откупаем гэп. Риск, по сути один — не отрастет гэп до следующего гэпа — ни чем не лучше и не хуже риска любой долгосрочной стратегии (помним, что входим только в приличные по фундаменталу акции). В самом грустном случае, останемся инвесторами с большим процентом на позицию, чем планировалось, в стратегии «купил и держи».
Что то не учтено?
Я Вам — о том, что рост стоимости акций отражает прибыль, которую имеет компания. И о том, что больше чем заработает компания Вы всё равно не получите. В этом плане дивидендные гэпы, как и их закрытие — это ничего не значащие события, никак не влияющие на прибыль.
А Вы мне — о том, как бы поспекулировать акциями так, чтобы заработать не только то, что заработает компания, но и дополнительно забрать немного денег у других участников рынка. Если Вы видите какие-то возможности перехитрить других участников рынка, то такие идеи имеют право на существование, но подсказать я с этим ничего не могу. Я от спекуляций очень далёк.
и выбрать правильные фишки
=
повторяю
сто
тридцать
семь
Благодарю за отклик. Правда не понял Вашу методику расчета. Судя по сетки, отталкиваетесь от Фибо?
Относительно Аэрофлота — боже упаси, если на сдачу, когда снизу стучать будет некому, типа как у Русала…
у меня там лозунг
Да славится во веки веков Святая Троица — Леонардо Пизанский, Ральф Эллиотт и Том Джозеф!!!
Во! Я его разоблачил — поклонника Фибо!!!))) Ща я Вас запытаю!
Как Вы определяете, где цена будет разворачиваться? 62 — филосовский — понятно, а вот 50 и 38 — что говорит, что пробьем, а что — что развернемся? И что дает это знание? Если мы знаем уровень — они и без Фибо видны — и что это дает?
и уровни поддержки\сопротивления на левой части
Судя по нику, Вы не шортите)))
Как сейчас себя чувствуют быки в нефти от уровней Фибо?
А могли бы…
по фибо там светит 40долл\барр
Сливаем ОФЗ и ждем щастье?
надо акции экспортеров сливать
высока вероятность, что он пойдёт на закрытие гэпа
а вот сразу после див.отсечки его было покупать опрометчиво
поэтому нужно кажду фишку изучать отдельно