ИИС - какой тип выгоднее?

Индивидуальный инвестиционный счёт предполагает выбор типа налоговой льготы, которой осчастливит нас государство. Попробуем прикинуть, что выгоднее: первый тип — получение ежегодного вычета в размере 52 тыс рублей или второй тип — освобождение от налога на доход по счёту.

Дальнейшие выкладки имеют отношение к тем, кто платит НДФЛ — то есть, имеет белый налогооблагаемый доход в размере не менее 400 тыс в год. Если вы не получаете зарплату или иные выплаты и не можете вернуть из казны уплаченные налоги — выбора у вас нет. Открывайте второй тип и экономьте на налогах с прибыли вашего счёта.

Будем смотреть правде в глаза — обычный инвестор редко получает с рынка космические доходы. Возьмём для примера доходность 12% в год. Сегодня это почти две ключевых ставки ЦБ РФ. Это хорошая доходность на длинной дистанции. Если вдруг вы стабильно зарабатываете на пару процентов больше — внесите коррективы в мои расчёты.

Из 12%, которые инвестор получает в год половину обеспечивают поступления купонов и дивидендов. С них уже удержан налог или они налогом не облагаются в случае, например, ОФЗ. То есть при выборе ИИС тип Б вы будете экономить на налогах только с половины вашего дохода. Это 6% в год. Теперь посмотрим, во что это выльется на практике.
Тип Б обычно выбирают люди, которые могут вносить максимальные суммы на ИИС. Будем считать, что вносится 1 млн рублей.

Первый год. Тип Б внёс 1млн, заработал 12%. На конец года счёт 1.12 млн. Он получает выгоду — не платит налог на 6% своего дохода — 60.000*0.13=7.800.
Тип А — получил на руки 52 тыс.

Второй год. Тип Б внёс 1 млн, заработал 12%. На конец года имеет 2.374 млн. Профит — не платит налог с половины дохода — 127200*0.13=16.536.
Тип А — получил на руки 52 тыс.

Третий год. Тип Б внёс 1 млн, заработал 12%. На конец года имеет 3.779 млн. Профит — не платит налог с половины дохода — 202440*0.13=26.317.
Тип А — получил на руки 52 тыс.

Четвёртый год. Тип Б внёс 1 млн, заработал 12%. На конец года имеет 5.352 млн. Профит — не платит налог с половины дохода — 286740*0.13=37.276.
Тип А — снова получил на руки 52 тыс.

Пятый год уже! Тип Б внёс 1 млн, заработал 12%. На конец года имеет 7.114 млн. Профит — не платит налог с половины дохода — 381.120*0.13=49.546.
Тип А — получил на руки 52 тыс — и это всё ещё выгоднее!

Шестой год наконец! Тип Б внёс 1 млн, заработал 12%. На конец года имеет 9.087 млн. Профит — не платит налог с половины дохода — 486.840*0.13=63.289.
Тип А — получил на руки 52 тыс.

Что мы имеем. 
За шесть лет мы внесли на ИИС 6 млн рублей, получали годовую доходность 12% и получили в конце срока счёт в размере 9.087 млн.
По типу А мы получили 52*6=312.000 рублей кэша на руки.
По типу Б мы получили 200.764 рубля выгоды для нашего биржевого счёта. Только начиная с этого года налоговая выгода типа Б станет больше типа А.

Но тут возникает ещё один момент — счёт типа А получил ровно ту же налоговую выгоду! Ведь налоги с ИИС не взимаются до его закрытия. Налоги не списывались ни со счёта типа А, ни со счёта типа Б! Профит по типу Б — мало того что меньше, чем по типу А — он возникнет только в момент закрытия счёта!

Какой лично я из этого делаю вывод.
Если у вас есть налогооблагаемый доход, позволяющий получать ежегодный вычет и вы не являетесь успешным биржевиком, зарабатывающим немыслимые проценты на спекуляциях — нет никакого повода открывать счёт по типу Б. 
Если вы планируете зарыть счёт в течение ближайших шести лет — выгода типа А будет однозначной. Если вы не планируете закрывать счёт в течение более долгого срока — вы можете после 5-10 лет, когда там скопится значительная сумма, поставить на вывод купоны и дивиденды, а тело вашего счёта так и останется не облагаемым налогом до закрытия счёта. То есть, вы будете иметь в капитале ровно ту же выгоду, которую имеет тип Б до момента закрытия счёта.

ИИС по типу Б будет иметь какой-то смысл для получающих официальный доход граждан только в случае увеличения размера взносов. Если государство позволит внести на ИИС типа Б 5-10 млн — только тогда у меня появится повод подумать о закрытии ИИС первого типа.