Информация
Блог им. factor
Портфель на ИИС. Апрель 2021
- 01 мая 2021, 18:34
- |
Портфелю 5 лет 10 мес. За прошедший месяц простая доходность портфеля выросла и достигла 106%. К инфляции портфель готов.
График доходности растущий
Вывод средств, который был в прошлом месяце, не отразился на стоимости портфеля, теперь он стоит больше, чем до вывода. Напомню, что в портфель я уже 2,5 года не вкладываю (за одним исключением), вывожу все дивиденды, и даже вывел недавно часть основной суммы. Сейчас пополнение данного портфеля не приоритетно, есть другие более важные траты. Пока растет сам, справляется.
В свете растущего налогообложения я бы обратил внимание инвесторов на использование ИИС по типу «Б» (освобождение всего дохода по счету от НДФЛ). Никогда не понимал людей, которые используют прекрасную налоговую льготу ИИС для получения текущих вычетов (52000 руб. в год). Один раз получили вычет, и считай, испортили себе ИИС на три года. Лучше уж инвестировать в акции через ИИС по его максимальному лимиту (1 млн. руб. сейчас, а скоро, возможно стане 3 млн. руб.) много лет, а потом получить освобождение от НДФЛ всего многолетнего дохода, а не этих небольших денег. Да и кто знает, что будет с трехлетней льготой по обычному брокерскому счету в будущем. А льгота по ИИС, вероятно, останется.
То, что счет преодолел 100% доходность — знаковое событие. Думаю, что при регулярном пополнении было бы больше.
Портфель составлен достаточно агрессивно, не сбалансировано, и ему не стоит подражать. Однако думаю, что в свете растущей инфляции на сырье, он может хорошо отработать свои цели.
Хорошо подрос ВТБ, а у Мечела стали проглядываться горизонты (на фоне роста прибыли ЧМК). Позитивные новости приходят как из ГМК Норникеля, так и с рынка газа для Газпрома. И это радует.
Выводы:
На фоне растущей инфляции цены, которые вы сейчас видите на наши акции — просто смешные, все идет за бесценок. Все должно быть в 2-3 раза дороже. Нужно держать свои акции крепко в руках. Только они ослабнут — акции переставят вверх мигом, вы и моргнуть не успеете.
Данная статья НЕ является индивидуальной инвестиционной рекомендацией.
теги блога Александр Кашин
- ebitda
- ETF
- FXMM
- Mosaic
- Nasdaq 100
- QQQ
- REIT
- S&P500
- S&P500 фьючерс
- активное инвестирование
- активные инвестиции
- акции
- акции США
- апартаменты
- Арсагера
- АФК Система
- башнефть
- богатство
- валютная переоценка
- вебинар
- ВТБ
- выкуп акций
- Газпром
- делистинг
- денежный поток
- десятикратники
- дивиденды
- долгосрочная идея
- Заработок
- золото
- иис
- инвестирование
- инвестиции
- Инвестиции в недвижимость
- Индекс ММВБ
- Индекс МосБиржи
- индексное инвестирование
- индексные инвестиции
- индексный портфель
- иностранные акции
- инфляция
- ИПК
- ипотека
- итоги года
- итоги месяца
- Книги
- кризис
- криптовалюта
- М.видео
- Мечел
- миноритарии
- Миноритарные акционеры
- МКБ
- мрск
- МРСК Центра и Приволжья
- налоги
- налоговые льготы
- Налогообложение на рынке ценных бумаг
- начинающий инвестор
- НДФЛ
- недвижимость
- нкнх
- НПФ
- Облигации
- обучение инвестициям
- ОМС
- основы инвестирования
- отчеты МСФО
- оффтоп
- падение акций
- пассивное инвестирование
- пассивные инвестиции
- пассивный доход
- пенсионный портфель
- Пенсия
- Пик
- пифы
- портфель инвестора
- привилегированные акции
- протек
- психология
- психология инвестора
- распределение активов
- рецензия
- Роснефть
- российские акции
- русал
- сбербанк
- спекуляции
- стопы
- трейдинг
- усреднение цены
- Финансовая грамотность
- финансовая пирамида
- финансовый анализ
- финансовый план
- ФСК Россети
- фундаментальный анализ
- Шадрин
- экономические циклы
При работе по найму и в краткосроке, А скорее всего выгоднее в среднем. Если мы говорим о чём-то «вечном»/«на всю жизнь», то от Б выхлоп больше. В т.ч. потому, что из-за годового лимита вы свой 10-15-летний А просто не сможете за адекватное время перевести в Б. Наверху ещё идёт обсуждение возможности частичного снятия с ИИС, что делает Б вообще идеальным пенсионным планом, кмк.
Потому что я считал в экселе, а не теоретизировал :) Ваше реинвестирование ограничено лимитом на ИИС, потому что вычет выходит наружу счёта. Вы либо вычеты будете вносить на следующий год, либо свои деньги. Более того, я даже считал с реинвестированием вычета в депозит банка под +1 п.п. от ОФЗ (в 2018-м), т.е. вычет принёс больше процентов, чем ОФЗ на ИИС.
За 5 лет у меня депозит удвоился относительно внесённого (средненькая доходность пассивного портфеля). Если предположить, что я вносил по 400к, то там 400*5*2=4 млн и 13% ндфл с дохода в 2 млн при закрытии. Это 4 года перекладки после всего 5 лет накопления. Дальше — больше.
1. Вы не учитываете реинвестированик вычета А
2. При вечном инвестировании, ваш выхлоп от типа Б составит 0, так как при своей жизни вы просто им не воспользуетесь
3. ЛДВ при вычете типа А работает, если переводить активы на обычный счет.
Вы не учитываете, что вычет снаружи, и он попадает под лимит ИИС. Я в своих цифрах реинвестирование вычета учёл как банковский депозит под 8% (считал в 2018-м).
Посчитайте пошагово в экселе, без учёта комисов и налогов ИИС с 7%-ми ОФЗ и 8%-м депозитом (для вычетов) за 3 года даёт в районе 11% годовых. Можно выжать ещё процента полтора, если вносить деньги на ИИС в конце декабря, но это чистый подгон.
У меня пассивный портфель, которому уже 5 лет. И всё равно из-за регулярных ребалансировок лишь несколько бумаг попали под ЛДВ. Это не так просто, как кажется.
В смысле не важно? Как ни крути, у вас +52к/год, которые вы не можете внести на счёт, сохраняя прежнюю дисциплину. Либо можете внести, но не можете получить с них бонус от вычета, либо вы можете внести, но уменьшите уровень сбережений (если вносите по 1м).
Если вы «реинвестируете» вычет, внося меньше сбережений — это красивый самообман. Если вы вносите, к примеру, по 100к/год, то проблем нет — можно и сотку добавить, и вычет пристроить в следующем году.
Вы видите будущее? :)
2) гиперинфляция может быть страшна любым компаниям, и иностранным, если их затраты растут быстрее доходов.
2. Лень считать в долларах, но с учётом разницы курсов и долларовой + рублёвой инфляции, дай бог, если реальная покупательная способность капитала за это время сохранилась.
3. И сейчас действительно прекрасная точка на эквити, чтобы порадоваться этим +106%. Такая уже была в 2017м, и не исключено, что этот подскок продолжится подобным пильным боковиком.
В общем, я бы уже давно озаботился какими-то телодвижениями для создания более уверенно растущей эквити… Похоже на попытку самовнушения, как должно быть… А при этом чаще обваливают наш рынок так, что моргнуть не успеваем. Эквити 2020 наглядно показывает…
По существу ответил ниже.
Я не на конкурсе трейдеров, и пишу не для того, чтобы похвастать доходностью, а описываю реальный опыт инвестора.
Индекс Мосбиржи я опережаю (см. отчеты каждый январь).
А вообще я удивляюсь людям, которые заходят, чтобы написать другому негатив. Ну не нравится — закрой страницу, пиши свои посты.