Эбис не эбис, а роста нет

<< ранний доступ к материалам на fapvdo.ru >>>

Сделать мир чище! Именно за этим и пришла компании ООО «Эбис» на рынок ВДО. Нет, идея очень даже заслуживает уважения и инвестор даже готов помочь предприятию делать мир лучше и чище. Но за этим ли пришла компания на рынок? Может она просто хочет денег, а чистым миром только прикрывается? Ну, да ладно. Все мы меркантильные и алчные. Что же компания может мне, как инвестору, предложить? А может она похвастать только ростом отгрузки готовой продукции. Умеют российские предприятия поднять себя в глазах инвестора. Ну хоть бы кто похвастал неудержимым ростом чистой прибыли и отсутствием растущего долга. Хотя, что это я накинулся на компанию, может «Эбис» не такая.

Почему эта компания представлена в моём портфеле 2.5%-ой долей — не помню. Но облигации этой компании у меня есть, и что мне с ними делать, будем смотреть и решать.

Общие сведения

ИНН: 5050116514

Полное наименование юридического лица: Общество с ограниченной ответственностью «Эбис»

ОКВЭД: 38.32.5 — Обработка вторичного неметаллического сырья

Сектор рынка по ОКВЭД: Сбор, обработка и утилизация отходов; обработка вторичного сырья

Официальный сайт компании

Все выводы о финансовом состоянии предприятия действительны на момент составления бухгалтерского баланса (РСБУ).

❗ Политика предоставления информации

Финансовое состояние ООО «Эбис»

Финансовое состояние и финансовая устойчивость предприятия — два важных коррелирующих параметра. Линии должны находиться как можно ближе друг к другу и «смотреть» в одном направлении. Чем выше разница, тем выше риск.

Снижение уровня финансового состояние к концу отчётного периода составило — 1%, снижение уровня финансовой устойчивости — 3%. Стабильность финансовых показателей незначительноулучшилась.

Финансовое состояние — 53 балла, минимально-допустимого уровня. Финансовое положение с преобладанием заёмных средств.

Финансовая устойчивость — 59 баллов. Умеренный риск банкротства. Возможны трудности по погашению текущих обязательств.

Платёжеспособность

Коэффициент общей платёжеспособности отражает возможность предприятия погасить все свои обязательства за счёт всех своих активов. Минимальное значение — 1.0

Платёжеспособность предприятия на конец отчётного периода — 1.14. Снижение платёжеспособности за отчётный период составило 19%

Финансовые результаты

Под долгом предприятия подразумевается весь заёмный капитал на конец отчётного периода. Идеальное положение дохода к долгу на графике: долг падает — доход растёт; доход выше долга.

За отчётный период, доход предприятия вырос на 43% и составил 2.6 млрд рублей. Прогноз суммы доходов предприятия на конец 2021 года — 2.8-3.3 млрд рублей

Заёмный капитал к концу периода вырос на 93% и составил 1.4 млрд рублей.

Чистая прибыль

Кривая чистой прибыли должна быть, как можно ближе к трендовой линии. Направление трендовой линии и чистой прибыли — вверх.

Снижение чистой прибыли за отчётный период составило — 36%. Прогноз чистой прибыли к концу финансового года — 100-105 млн рублей

Эффективность

Общая эффективность предприятия — низкая. Снижение общей эффективности предприятия в отчётном периоде составило — 48%.

Общая оценка эффективности предприятия — 8 баллов. Предприятие малоэффективное.

Инвестиционный риск

Уровень инвестиционного риска — умеренный. Доля облигаций ООО «Эбис», от общей доли активов инвестиционного портфеля, может достигать2.79%

Облигации ООО «Эбис»

На фондовом рынке, предприятие представлено следующими облигациями:

наименование — доходность эф./купон., %

1. ЭБИС-БО-П01 — 12.97/12
2. ЭБИС-БО-П02 — 13.88/14
3. ЭБИС-БО-П03 — 15.28/13
4. ЭБИС-БО-П04 — 15.13/12
5. ЭБИС-БО-П05 — 16.5/14,5

Общий облигационный долг: 1.65 млрд рублей
Средняя доходность эф./купон., %: 14,75/13,1

Денежные потоки ООО «Эбис»

Показатели денежных потоков за отчётный период:

• Операционный — отрицательный — 714 млн рублей
• Инвестиционный — положительный — 57 млн рублей
• Финансовый — положительный — 737 млн рублей
• Совокупный: — положительный — 80 млн рублей

Кредитоспособность ООО «Эбис»

Уровень кредитоспособности (УКС) компании определяется её классом.

• 1-й класс — 1.00-1.10 — кредитование не вызывает сомнений
• ✔ 2-й класс — 1.11-2.40 — требуется взвешенное решение при кредитовании
• 3-й класс — 2.41-3.00 — кредитование связано с повышенным риском.

Рейтинг ООО «Эбис»

Рейтинг компании напрямую зависит от уровня инвестиционного риска. Инвестиционный риск рассчитан по авторской методике «Скоринговая модель финансового анализа коммерческих предприятий «ЛИСП» и прошёл двухгодичную апробацию на финансовых показателях российских компаний.

Рейтинг ЛИСП

На основании рассчитанных коэффициентов финансового состояния предприятия, по итогам III кв 2021 финансового года, ООО «Эбис» был присвоен рейтинг ЛИСП на уровне ruВB по национальной шкале.

Рейтинг-статистика с 2017 по III кв 2021 гг.

Рейтинг от «АКРА»: нет
Рейтинг от «Эксперт РА»: ruBB+
Кредитный скоринг Интерфакса: нет
Индекс Финансового Риска RusBonds:28
Индекс Платежной Дисциплины RusBonds: нет
Индекс Должной Осмотрительности RusBonds:29

Экспертное заключение

https://fapvdo.ru/rejting-ooo-jebis-2021-iii-kv/

Желаю вам доходных инвестиций. С уважением, Алексей Степанович Галицкий.

Баланс ООО «Эбис»

Финансовые коэффициенты ООО «Эбис»

Финансовый анализ выполнен с помощью ЛИСП-1.0

Предыдущий финансовый анализ ООО «Эбис»

Другие эмитенты ВДО

• ООО «ВсеИнструменты.ру» — 2021 — III кв — П
• ПАО «ИСКЧ» — 2021 — III кв
• АО «Эр-Телеком Холдинг» — 2021 — III кв — П