Черкизово акции

Группа Черкизово – рсбу/ мсфо
46 880 532 акций
www.e-disclosure.ru/portal/event.aspx?EventId=JGGiEIap2U-CowC1UXPH0yw-B-B
Капитализация на 13.02.2020г: 93,175 млрд руб

Общий долг на 31.12.2017г: 5,936 млрд руб/ мсфо 65,864 млрд руб
Общий долг на 31.12.2018г: 9,968 млрд руб/ мсфо 87,368 млрд руб
Общий долг на 30.09.2019г: 6,252 млрд руб/ мсфо 85,247 млрд руб
Общий долг на 31.12.2019г: 16,183 млрд руб/ мсфо 83,164 млрд руб

Выручка 2017г: 7,934 млрд руб/ мсфо 90,465 млрд руб
Выручка 9 мес 2018г: 7,377 млрд руб/ мсфо 69,187 млрд руб
Выручка 2018г: 13,145 млрд руб/ мсфо 100,422 млрд руб
Выручка 9 мес 2019г: 10,195 млрд руб/ мсфо 85,619 млрд руб
Выручка 2019г: 12,231 млрд руб/ мсфо 120,109 млрд руб

Прибыль 2017г: 4,591 млрд руб/ Прибыль мсфо 5,648 млрд руб
Прибыль 1 кв 2018г: 1,772 млрд руб/ Прибыль мсфо 2,954 млрд руб
Прибыль 6 мес 2018г: 3,156 млрд руб/ Прибыль мсфо 8,616 млрд руб
Прибыль 9 мес 2018г: 4,579 млрд руб/ Прибыль мсфо 10,354 млрд руб
Прибыль 2018г: 5,359 млрд руб/ Прибыль мсфо 11,980 млрд руб
Прибыль 1 кв 2019г: 4,597 млрд руб/ Прибыль мсфо 3,201 млрд руб
Прибыль 6 мес 2018г: 4,383 млрд руб/ Прибыль мсфо 5,036 млрд руб
Прибыль 9 мес 2019г: 6,968 млрд руб/ Прибыль мсфо 6,628 млрд руб
Прибыль 2019г: 7,887 млрд руб/ Прибыль мсфо 6,651 млрд руб
cherkizovo.com/investors/#/investors/reports/financial/

Черкизово - почему упала чистая прибыль ?


Черкизово выпустило свою годовую отчетность, и надо честно сказать, отчетность не порадовала — чистая прибыль сократилась на 43% с 12 млрд до 6,7 млрд в 2019 году. Что же такого у них произошло, что так рухнула чистая прибыль ?

С ростом выручки все в порядке — 120,1 млрд рублей за 2019 год,  +19,6% — компания растет с опережением рынка в целом, то есть захватывает большую долю на рынке. Однако валовая прибыль снизилась до 27,3 млрд руб, на -4,5%, а чистая сразу на 43%.

Основная причина кроется в серьезной переоценке запасов — была скорректирована в сторону уменьшения стоимость урожая зерновых в запасах, а также товарных свиней, подкосило показатель прибыли с снижение оптовых цен на свинину в течение года.

Тем не менее Черкизово остается «куриным царством» — доля курицы в объеме продаж — 70,3 млрд рублей, по сравнению с 24,4 млрд доли свинины и 6,7 млрд руб доли индейки, поэтому долгосрочно компании  ничего не угрожает, так как беднеющее население все больше и больше отдает предпочтение самому дешевому мясу — куриному.

Авто-репост. Читать в блоге >>>

Черкизово выпустило свою годовую отчетность, и надо честно сказать, отчетность не порадовала — чистая прибыль сократилась на 43% с 12 млрд до 6,7 млрд в 2019 году. Что же такого у них произошло, что так рухнула чистая прибыль ?

С ростом выручки все в порядке — 120,1 млрд рублей за 2019 год, +19,6% — компания растет с опережением рынка в целом, то есть захватывает большую долю на рынке. Однако валовая прибыль снизилась до 27,3 млрд руб, на -4,5%, а чистая сразу на 43%.

Основная причина кроется в серьезной переоценке запасов — была скорректирована в сторону уменьшения стоимость урожая зерновых в запасах, а также товарных свиней, подкосило показатель прибыли с снижение оптовых цен на свинину в течение года.

Тем не менее Черкизово остается «куриным царством» — доля курицы в объеме продаж — 70,3 млрд рублей, по сравнению с 24,4 млрд доли свинины и 6,7 млрд руб доли индейки, поэтому долгосрочно компании ничего не угрожает, так как беднеющее население все больше и больше отдает предпочтение самому дешевому мясу — куриному.
Долг вырос на 4,5% до 61,2 млрд руб, обслуживание долга — 4,5 млрд рублей в год, что является приемлимой долговой нагрузкой

В целом при капитализации в 87 млрд руб компания кажется оцененной адекватно, и даже дороговато по сравнению с другими более ликвидными акциями.
Рекомендация — воздержаться от покупок данной акции по текущим ценам.

Черкизово - скорр чистая прибыль за 2019 г МСФО снизилась на 10% г/г

Ключевые финансовые показатели Черкизово за 2019 г по МСФО:

·         Выручка увеличилась на 19,6% по сравнению с аналогичным периодом прошлого года — до 120,1 млрд рублей.

·         Валовая прибыль снизилась на 4,5% до 27,9 млрд рублей по сравнению с 29,2 млрд рублей в 2018 году.

·         Скорректированный показатель EBITDA* составил 20,6 млрд рублей, не изменившись по сравнению с предыдущим годом. Рентабельность по скорректированному показателю EBITDA в 2019 году составила 17,2%.

·         Чистая прибыль составила 6,8 млрд рублей (в 2018 году — 12,0 млрд рублей). Скорректированная чистая прибыль снизилась до 9,0 млрд рублей по сравнению с 10,0 млрд рублей годом ранее.

·           Чистый долг по состоянию на 31 декабря 2019 года составил 61,2 млрд рублей.



релиз

Авто-репост. Читать в блоге >>>

Черкизово: сокращение дивидендов после падения прибыльности

Итоговые дивиденды за 2019г: ₽60,92 на акцию, -40% г/г
В сумме: ₽2,7 млрд 
Закрытие реестра: 7 апреля 2020
Доходность выплаты: 3%
Доходность дивидендов 2020 (exp): 5,5%
Ранее компания платила промежуточные дивиденды за 1 полугодие 2019 года ₽48,8 на акцию.

Дивидендная политика
Дивиденды не менее 50% чистой прибыли по МСФО (с поправкой на изменения справедливой стоимости биологических активов и с/х продукции) при условии, что коэффициент чистый долг/cкорр EBITDA <2,5х.

Отчетность за 2019 год Черкизово пока еще не опубликовала, но, судя по всему, совокупный размер выплат акционерам будет примерно равен 50% от прибыли.

Дивидендная стратегия


Компания снижает прибыльность из-за увеличения себестоимости на фоне падения цен на свинину, курицу и индейку. Кроме того, Черкизово увеличивает масштабы бизнеса за счет покупки в долг других компаний. Это ведет к росту процентных расходов и уменьшает прибыль.

Авто-репост. Читать в блоге >>>

тюююю
сейчас вниз шандарахнется.

Черкизово - дивиденды 60 рублей 92 копеек на одну обыкновенную акцию
Черкизово:

Утвердил рекомендации ГОСА по распределению чистой прибыли Общества по результатам 2019 отчетного года путем выплаты дивидендов в размере 60 рублей 92 копеек на одну обыкновенную акцию.

Рекомендовал установить дату, на которую определяются лица, имеющие право на получение дивидендов, — 7 апреля 2020 года.

Созвал ГОСА на 27 марта 2020 года

— Определил 4 марта 2020 года датой определения лиц, имеющих право на участие в ГОСА.

релиз

Авто-репост. Читать в блоге >>>

Совет директоров «Черкизово» рекомендовал выплатить дивиденды по итогам 2019 г. в размере ₽60,92 на одну обыкновенную акцию. Последний день покупки бумаг для получения дивидендов — 3 апреля 2020 г. Дивидендная доходность может составить 3,04%.

blackterminal.ru/disclosure/5e44f1a26161893d88179142?utm_source=telegram&utm_medium=social&utm_campaign=dividend&utm_term=newslink

сегодня ожидаем: Финансовые результаты за 4 квартал и 12 месяцев 2019 года

см. календарь по акциям

есть новости по дивам??

сегодня ожидаем: О рекомендациях по распределению прибыли Общества и выплате дивидендов за 2019 отчетный год

см. календарь по акциям

Черкизово - операционные результаты за январь
Группа «Черкизово» объявляет результаты операционной деятельности за январь 2020 года




Авто-репост. Читать в блоге >>>

Группа «Черкизово» объявляет операционные результаты за январь 2020 года

Москва, Россия – 10 февраля 2020 – Группа «Черкизово» (MOEX: GCHE), крупнейший в России вертикально интегрированный производитель мясной продукции, объявляет результаты операционной деятельности за январь 2020 года.
cherkizovo.com/#/press/company-news/14658/
cherkizovo.com/upload/iblock/bcf/bcf05560bcffab48f821e369b8694d64.pdf

Совет директоров Черкизово 12 февраля рассмотрит вопрос о дивидендах за 2019 г.

сегодня ожидаем: Операционные результаты за январь 2020 года

см. календарь по акциям

Дата проведения заседания совета директоров эмитента: 12 февраля 2020 года.
Повестка дня заседания совета директоров эмитента:
14. О рекомендациях по распределению прибыли Общества и выплате дивидендов за 2019 отчетный год

Черкизово - построит маслоэкстракционный завод за 7,2 млрд руб.
Состоялась встреча главы администрации Липецкой области Игоря Артамонова с руководством Группы «Черкизово».
Обсуждали строительство маслоэкстракционного завода в Елецком районе.

Начало строительства запланировано на весну этого года.

Запуск завода запланирован на 2022 год.

Мощность предприятия составит до 3 тыс. тонн в сутки.

Инвестиции в проект оцениваются в 7,2 млрд рублей.

релиз

Авто-репост. Читать в блоге >>>

Чистая прибыль «Группа Черкизово» по РСБУ за 2019 г. составила ₽7,887 млрд., увеличившись на 47,2% по сравнению с ₽5,359 млрд. в предыдущем году. Выручка сократилась на 7% до ₽12,231 млрд. против ₽13,145 млрд. годом ранее.

Новые очаги высокопатогенного птичьего гриппа в мире зафиксированы еще в двух странах: теперь опасное заболевание проникло на птицефермы Вьетнама и Саудовской Аравии, сообщает РИА «Новости».

Возможно увеличение экспорта, как полагаете?

Valeryevich, да, если тьфу-тьфу

Новые очаги высокопатогенного птичьего гриппа в мире зафиксированы еще в двух странах: теперь опасное заболевание проникло на птицефермы Вьетнама и Саудовской Аравии, сообщает РИА «Новости».

Возможно увеличение экспорта, как полагаете?

Ну вот, теперь курей надо больше.

Черкизово - объем экспорта в 2019 г +38% г/г
Группа «Черкизово» подвела итоги экспортных операций в 2019 году.

Общие отгрузки продукции на экспорт составили 50 тыс. тонн, +38% г/г.

Наиболее существенный прирост показали отгрузки курицы: +50%, до 34 тыс. тонн.

Такой результат связан с открытием в прошлом году рынка Китая для российской птицеводческой продукции. В КНР компания поставила 14 тыс. тонн курицы – то есть более 40% от общего объема ее экспорта.

Экспорт свинины Группы «Черкизово» вырос на 35% до 11 тыс. тонн. Продажи индейки сократились на 10% до 1,5 тыс. тонн. Объемы поставок за рубеж колбасных изделий остались на уровне 2018 года — 4 тыс. тонн. 

Выручка «Черкизово» от реализации продукции за рубежом в 2019 году +78% до 5,7 млрд рублей.

Экспортные продажи курицы +131% до 3,8 млрд рублей, индейки +33% до 0,2 млрд рублей, свинины +25% до 1,3 млрд рублей.
Выручка от продаж колбасных изделий на зарубежных рынках +12% до 0,4 млрд рублей.

релиз

Авто-репост. Читать в блоге >>>

Справедливости ради, из потреб.сектора Черкиз — не хуже прочих.

Евдокимов Сергей, благодарю, так глубоко не копал, но особой альтернативы не вижу. А направление перспективное, буду держать.

Справедливости ради, из потреб.сектора Черкиз — не хуже прочих.

Ну, моё мнение дилетанта: компания хороша, растёт и имеет перспективы развития во всех направлениях которых работает, а главное увеличиваются рынки сбыта. Человек на многом может экономить и урезать, а вот от еды он не откажется никогда. По этой же причине держу ещё «продукты». Плохо одно, фрифлот мизерный. Ради любопытства покупал их продукцию, вполне достойно.

Yuriy_V, ну, низкий фрифлот преимущество, на мой взгляд. Легко может пойти в нужном направлении

Андрей, а в ненужном? )

Евдокимов Сергей, интересно, на почте ваше сообщение есть, а тут нет. А что я проглядел, если не секрет?

Yuriy_V, вы написали, что у Черкиза всего один минус.
Полагаю, это не так )

Евдокимов Сергей, ну так озвучьте, не создавайте интригу, у хомяков сердце слабое.

Yuriy_V, отрицательная денежная позиция на акцию, равная 75% её стоимости.
Слабенький Moody's рейтинг (B1). Третий листинг на бирже.
Пока хватит для раздумья?