Черкизово акции

Черкизово 1 кв 2021 г.
Результаты предсказуемые, и я бы поостерегся от излишнего оптимизма. Продуктовая инфляция хороша для вертикально-интегрированных холдингов, которые контролируют всю цепочку движения стоимости. Черкизово к таким не относится, компания обеспечена зерном всего на 43%. В результате рост отпускных цен только компенсировал рост издержек.
Выручка выросла на 10,4% г/г, но объемы продаж свинины упали на 33,4%, а курицы на 3,1%. Покупательная способность населения упала. И это тревожный звонок.
Рост чистой прибыли обеспечен переоценкой биоактивов: кур и свиней, находящихся на откорме в составе незавершенного производства, переоценили по рыночной стоимости, но денег компания не получила, это чисто бухгалтерская операция. Операционный денежный поток до изменения оборотного капитала практически не изменился.
CAPEX вырос на 81,5% г/г за счет инвестиций в маслоэкстракционного завода. В краткосрочном периоде это привело к отрицательному FCF, но после запуска завода в 2022 г. вырастет самообеспеченность кормами.
Перспективы развития менеджмент рисует тревожные: у компании растут издержки, но сжимается платежеспособный спрос, вдобавок существенный долг, обслуживать который после повышения ставки будет сложнее.

Дилетант, извините объем продаж свинины упал на 33,4%, нет ли тут других проблем по мимо рост цен ?
свинина дешевое мясо, дороже курицы, но дешевле всего остального, говядина тогда вообще рухнуть должна интересно бы посмотреть.

drumer, мясопереработка осталась без изменений. Куда пропал этот объем, не совсем ясно. Есть гипотеза, что придержали забой поголовья, но опять-таки, снижение на треть — это серьезно

Черкизово 1 кв 2021 г.
Результаты предсказуемые, и я бы поостерегся от излишнего оптимизма. Продуктовая инфляция хороша для вертикально-интегрированных холдингов, которые контролируют всю цепочку движения стоимости. Черкизово к таким не относится, компания обеспечена зерном всего на 43%. В результате рост отпускных цен только компенсировал рост издержек.
Выручка выросла на 10,4% г/г, но объемы продаж свинины упали на 33,4%, а курицы на 3,1%. Покупательная способность населения упала. И это тревожный звонок.
Рост чистой прибыли обеспечен переоценкой биоактивов: кур и свиней, находящихся на откорме в составе незавершенного производства, переоценили по рыночной стоимости, но денег компания не получила, это чисто бухгалтерская операция. Операционный денежный поток до изменения оборотного капитала практически не изменился.
CAPEX вырос на 81,5% г/г за счет инвестиций в маслоэкстракционного завода. В краткосрочном периоде это привело к отрицательному FCF, но после запуска завода в 2022 г. вырастет самообеспеченность кормами.
Перспективы развития менеджмент рисует тревожные: у компании растут издержки, но сжимается платежеспособный спрос, вдобавок существенный долг, обслуживать который после повышения ставки будет сложнее.

Дилетант, извините объем продаж свинины упал на 33,4%, нет ли тут других проблем по мимо рост цен ?
свинина дешевое мясо, дороже курицы, но дешевле всего остального, говядина тогда вообще рухнуть должна интересно бы посмотреть.

Черкизово опубликовало отчет по МСФО за 1 квартал 2021 года

Выручка увеличилась на 10,4% по сравнению с аналогичным периодом прошлого года — до 33,3 млрд рублей. Рост выручки мог быть и больше, но он был нивелирован ростом расходов в различных сегментах ввиду увеличения затрат на корма.
Скорректированный показатель EBITDA снизился на 8,6% г/г, до 4,6 млрд. руб
Валовая прибыль выросла на 29,7% в годовом сопоставлении до 11,0 млрд рублей.
Скорректированная чистая прибыль выросла на 44,5% и составила 1,8 млрд рублей по сравнению с 1,3 млрд рублей годом ранее.
Чистый долг компании вырос незначительно, всего на 5,4% г/г до 65 млрд.
На дивиденды Черкизово направляет 50% от скорректированной чистой прибыли. По оценкам аналитиков в следующие 12 месяцев можно ожидать дивиденды на уровне 172 рублей на одну акцию, что при текущих ценах соответствует доходности в 7,5% годовых.

В этом квартале хорошо прибавил куриный бизнес – выручка увеличилась на 18,1% г/г, однако продажи в тоннах упали на 3,1%. Это потому, что с быстрым ростом цен люди склонны покупать подорожавшую продукцию все меньше, и ищут ей альтернативу. Похожая ситуация и в других сегментах. У индейки выручка выросла на 17%, а продажи только на 8%. Продажи свинины в рублях упали на 11%, а в тоннах на 33%. Мясопереработка прирастает в выручке на 8%, а в весовом выражении, всего на 3%.

Положительное влияние на финансовые результаты компании оказало восстановление трафика в канале фудсервис после снятия ограничений на посещение заведений общественного питания, введенных в связи с распространением коронавирусной инфекции, а также дополнительные поставки продукции с недавно приобретенного актива в Ефремово, Тульская область
Капитальные вложения группы в объекты основных средств выросли на 81,5% г/г до 3,4 млрд. руб. Основной текущий проект — строительство маслоэкстракционного завода.

Из рисков — на Черкизово может оказываться дополнительное давление со стороны правительства, для сдерживания продуктовой инфляции. При этом компания будет зажата, между ограничениями на отпускные цены и ростом цен на зерно, корма и т.п.

Сегодня вышли финансовые результаты Черкизово за 1 квартал 2021 года по МСФО.

По сравнению с 1 кварталом 2020 года:

1. Выручка выросла на 10.4%.
2. EBITDA упала на 8.6%.
3. Чистая прибыль выросла на 117%.

Хороший отчет вышел сегодня у Черкизово. Цены на продукты питания растут, а вместе с ними растут и прибыли компаний, производителей
данной продукции. Также отличный отчет вышел недавно у РусАгро. Думаю, что если правительству не удастся сдержать рост розничных
цен на продукты питания, то прибыль компаний типа Черкизово и РусАгро продолжит расти.

AlexChi, Все это конечно очень весело, я пожалуй даже прикуплю. Однако, судя по отчету вся прибыль то рисуется за счет инфляции. В натуральном выражении народ больше потреблять не хочет. Или уже не может. Так что перспективы могут быть и не столь радужными.

Антон Greyhawk, да, вы правы, рост производства незначительный, а вся прибыль идет от роста отпускных цен. Можно, конечно, купить, но немного, на мой взгляд, чисто для диверсификации.

Черкизово 1 кв 2021 г.
Результаты предсказуемые, и я бы поостерегся от излишнего оптимизма. Продуктовая инфляция хороша для вертикально-интегрированных холдингов, которые контролируют всю цепочку движения стоимости. Черкизово к таким не относится, компания обеспечена зерном всего на 43%. В результате рост отпускных цен только компенсировал рост издержек.
Выручка выросла на 10,4% г/г, но объемы продаж свинины упали на 33,4%, а курицы на 3,1%. Покупательная способность населения упала. И это тревожный звонок.
Рост чистой прибыли обеспечен переоценкой биоактивов: кур и свиней, находящихся на откорме в составе незавершенного производства, переоценили по рыночной стоимости, но денег компания не получила, это чисто бухгалтерская операция. Операционный денежный поток до изменения оборотного капитала практически не изменился.
CAPEX вырос на 81,5% г/г за счет инвестиций в маслоэкстракционного завода. В краткосрочном периоде это привело к отрицательному FCF, но после запуска завода в 2022 г. вырастет самообеспеченность кормами.
Перспективы развития менеджмент рисует тревожные: у компании растут издержки, но сжимается платежеспособный спрос, вдобавок существенный долг, обслуживать который после повышения ставки будет сложнее.

Сегодня вышли финансовые результаты Черкизово за 1 квартал 2021 года по МСФО.

По сравнению с 1 кварталом 2020 года:

1. Выручка выросла на 10.4%.
2. EBITDA упала на 8.6%.
3. Чистая прибыль выросла на 117%.

Хороший отчет вышел сегодня у Черкизово. Цены на продукты питания растут, а вместе с ними растут и прибыли компаний, производителей
данной продукции. Также отличный отчет вышел недавно у РусАгро. Думаю, что если правительству не удастся сдержать рост розничных
цен на продукты питания, то прибыль компаний типа Черкизово и РусАгро продолжит расти.

AlexChi, Все это конечно очень весело, я пожалуй даже прикуплю. Однако, судя по отчету вся прибыль то рисуется за счет инфляции. В натуральном выражении народ больше потреблять не хочет. Или уже не может. Так что перспективы могут быть и не столь радужными.

Сегодня вышли финансовые результаты Черкизово за 1 квартал 2021 года по МСФО.

По сравнению с 1 кварталом 2020 года:

1. Выручка выросла на 10.4%.
2. EBITDA упала на 8.6%.
3. Чистая прибыль выросла на 117%.

Хороший отчет вышел сегодня у Черкизово. Цены на продукты питания растут, а вместе с ними растут и прибыли компаний, производителей
данной продукции. Также отличный отчет вышел недавно у РусАгро. Думаю, что если правительству не удастся сдержать рост розничных
цен на продукты питания, то прибыль компаний типа Черкизово и РусАгро продолжит расти.

Скорр чистая прибыль Черкизово в 1 кв выросла на 44,5%
Ключевые финансовые показатели первого квартала:

• Выручка увеличилась на 10,4% по сравнению с аналогичным периодом прошлого года — до 33,3 млрд рублей.
• Валовая прибыль выросла на 29,7% в годовом сопоставлении до 11,0 млрд рублей.
• Скорректированный показатель EBITDA* снизился на 8,6% в годовом сопоставлении до 4,6 млрд рублей. Рентабельность по скорректированному показателю EBITDA сократилась на 280 базисных пунктов до 13,7%.
• Чистая прибыль Группы составила 6,5 млрд рублей против 3,0 млрд рублей в первом квартале 2020 года. Скорректированная чистая прибыль** выросла на 44,5% и составила 1,8 млрд рублей по сравнению с 1,3 млрд рублей годом ранее.

Перспективы развития:

В течение 2021 года мы ожидаем восстановления продаж в канале фудсервис до уровня, который был до начала пандемии. Мы продолжаем видеть в этом канале перспективы наращивания выручки Группы. Приобретение в 2020 году в Тульской области предприятия «Компас Фудс», специализирующегося на выпуске продукции для McDonald’s, и запуск линии по производству говяжьих бургеров в Калининградской области позволили Компании подготовиться к дальнейшему росту потребления продуктов питания вне дома.

Еще одним фокусом развития Группы является увеличение доли продукции глубокой переработки. В рамках этой стратегии компания приобрела в 2021 году два современных мясоперерабатывающих предприятия ООО «Пит-продукт» в Ленинградской области. Данная сделка позволит «Черкизово» существенно упрочить позиции в продажах колбасных изделий на крупном рынке Северо-Западного федерального округа. Компания рассматривает M&A как инструмент дальнейшего развития во всех сегментах бизнеса наряду с органическим ростом. Группа также продолжает предпринимать шаги по укреплению своей вертикальной интеграции, примером чему является строительство собственного маслоэкстракционного завода в Липецкой области.

источник



Авто-репост. Читать в блоге >>>

#GCHE #Отчетность
🖨 Финансовая отчетность Черкизово (GCHE (https://neo.putinomics.ru/dashboard/GCHE/moex/)) по МСФО за 1 кв 2021
Выручка 33,3 млрд руб (+10,4% г/г)
EBITDA 4,56 млрд рублей (-8,6% г/г)
Чистая прибыль 6,54 млрд руб (+117% г/г)

сегодня ожидаем: фин рез МСФО 1 кв

см. календарь по акциям

Всем добрый вечер! К середине июня вернется на 2436-2470
У вас какое мнение?)

Вышли данные о продажах Черкизово в апреле 2021 года.

По сравнению с апрелем 2020 года:

1. Объем продаж мяса курицы вырос на 6%.
2. Объем продаж мяса индейки вырос на 23%.
3. Объем производства свинины в живом весе упал на 8%.
4. Объем продаж сегмента «Мясопереработка» вырос на 18%.

При этом средняя цена реализации выросла в курином сегменте на 20%, в сегменте индейки на 8%, в сегменте свинины в живом весе на 31%.

Хорошие результаты показало Черкизово в апреле 2021. Только непонятно, если цены реализации так сильно выросли, то откуда такая низкая
официальная инфляция в 5.5% в апреле 2021? )))

AlexChi, это называется усреднение))

krviolent, это жадность, мишустик

Вышли данные о продажах Черкизово в апреле 2021 года.

По сравнению с апрелем 2020 года:

1. Объем продаж мяса курицы вырос на 6%.
2. Объем продаж мяса индейки вырос на 23%.
3. Объем производства свинины в живом весе упал на 8%.
4. Объем продаж сегмента «Мясопереработка» вырос на 18%.

При этом средняя цена реализации выросла в курином сегменте на 20%, в сегменте индейки на 8%, в сегменте свинины в живом весе на 31%.

Хорошие результаты показало Черкизово в апреле 2021. Только непонятно, если цены реализации так сильно выросли, то откуда такая низкая
официальная инфляция в 5.5% в апреле 2021? )))

AlexChi, это называется усреднение))

Вышли данные о продажах Черкизово в апреле 2021 года.

По сравнению с апрелем 2020 года:

1. Объем продаж мяса курицы вырос на 6%.
2. Объем продаж мяса индейки вырос на 23%.
3. Объем производства свинины в живом весе упал на 8%.
4. Объем продаж сегмента «Мясопереработка» вырос на 18%.

При этом средняя цена реализации выросла в курином сегменте на 20%, в сегменте индейки на 8%, в сегменте свинины в живом весе на 31%.

Хорошие результаты показало Черкизово в апреле 2021. Только непонятно, если цены реализации так сильно выросли, то откуда такая низкая
официальная инфляция в 5.5% в апреле 2021? )))

AlexChi, магия цифр

Вышли данные о продажах Черкизово в апреле 2021 года.

По сравнению с апрелем 2020 года:

1. Объем продаж мяса курицы вырос на 6%.
2. Объем продаж мяса индейки вырос на 23%.
3. Объем производства свинины в живом весе упал на 8%.
4. Объем продаж сегмента «Мясопереработка» вырос на 18%.

При этом средняя цена реализации выросла в курином сегменте на 20%, в сегменте индейки на 8%, в сегменте свинины в живом весе на 31%.

Хорошие результаты показало Черкизово в апреле 2021. Только непонятно, если цены реализации так сильно выросли, то откуда такая низкая
официальная инфляция в 5.5% в апреле 2021? )))

сегодня ожидаем: продажи апрель

см. календарь по акциям

В апреле продажи Черкизово выросли м/м, кроме индейки и курицы



источник




Авто-репост. Читать в блоге >>>

Черкизово закрыла сделку по покупке Пит-Продукт
ООО «АПК «Михайловский»», входящее в Группу «Черкизово», 30 апреля завершило сделку по приобретению 100% в ООО «Пит-Продукт» (Ленинградская область) у финской Группы Atria. В результате в бизнес «Черкизово» вошли еще два мясоперерабатывающих производства, способные выпускать в год 39 тысяч тонн колбас, сосисок и мясных деликатесов. Также предметом сделки стали объекты логистики и товарные знаки, включая главный бренд предприятия – Pit Product.

По данным Группы «Черкизово», на рынке колбасных изделий Санкт-Петербурга доля компании сейчас составляет около 7% в стоимостном выражении, доля продукции ООО «Пит-Продукт» — около 5%.

источник

Авто-репост. Читать в блоге >>>

А что по допке? есть новости или с 16 марта новых вводных не было?

#мясо
Правительство может зафиксировать цены на мясо птицы

В России могут ввести государственное регулирование розничных цен на мясо птицы и яйца. За последние 60 дней в большинстве регионов эта продукция подорожала более чем на 10%, что дало правительству право на такое решение, сообщили в Минсельхозе. Фиксация розничных цен на масло и сахар не помогла сдержать рост цен в оптовом канале, напоминают птицеводы. Подробнее по ссылке: amp.gs/c6Ph

Роман Ранний, словами Лаврова Д… ы б… ь Д… ы .
автоматом производители поднимут цены для других каналов и повысят цену на полуфабрикаты… сэкономят на качестве
черкизово выиграет от переработки?

drumer, сомневаюсь что от заморозки цен кто-то выиграет

#мясо
Правительство может зафиксировать цены на мясо птицы

В России могут ввести государственное регулирование розничных цен на мясо птицы и яйца. За последние 60 дней в большинстве регионов эта продукция подорожала более чем на 10%, что дало правительству право на такое решение, сообщили в Минсельхозе. Фиксация розничных цен на масло и сахар не помогла сдержать рост цен в оптовом канале, напоминают птицеводы. Подробнее по ссылке: amp.gs/c6Ph

Роман Ранний, словами Лаврова Д… ы б… ь Д… ы .
автоматом производители поднимут цены для других каналов и повысят цену на полуфабрикаты… сэкономят на качестве
черкизово выиграет от переработки?

#мясо
Правительство может зафиксировать цены на мясо птицы

В России могут ввести государственное регулирование розничных цен на мясо птицы и яйца. За последние 60 дней в большинстве регионов эта продукция подорожала более чем на 10%, что дало правительству право на такое решение, сообщили в Минсельхозе. Фиксация розничных цен на масло и сахар не помогла сдержать рост цен в оптовом канале, напоминают птицеводы. Подробнее по ссылке: amp.gs/c6Ph

К концу года показатели Черкизово могут восстановиться - Промсвязьбанк
Объем продаж курятины агрохолдинга Черкизово в 1 кв. снизился на 3%, производство свинины упало на 20%

В марте по сравнению с мартом прошлого года продажи снизились на 1%, до 60,96 тыс. тонн. Компания уточнила, что объемы продаж премиального бренда Петелинка существенно не изменились, а некоторые сектора даже выросли. Средняя цена Куриного царства выросла на 22%, благодаря росту продаж продукции с добавленной стоимостью, а также восстановлению спроса в заведениях общественного питания после снятия ограничений, связанных с COVID-19.

Мы считаем снижение потребления мясных продуктов нормальным в условиях снижения платежеспособности спроса в период выхода из кризиса. Лидирующее положение холдинга в ряде мясоперерабатывающих отраслей сохраняет возможность восстановления и роста показателей к итогам года.

Промсвязьбанк

Авто-репост. Читать в блоге >>>

Кстати, смотрю я на рост
цен реализации и задаюсь вопросом: откуда такая низкая официальная инфляция по итогам 2020 года? Кого не посмотришь,
цены выросли и значительно, а официальная инфляция по данным Росстата в 2020 году составила всего 4.91%. Чудеса,
да и только.

AlexChi, раньше Вы покупали Петелинку по 300 руб/кг, теперь синюю, замороженную, измученную курочку в подвале за 300 руб/кг.
Как раньше, так и теперь вы съедали 1 кг курочки за 300 руб.
Росстат смотрит — в прошлом году вы тратили 300 руб на курочку, в этом году тоже 300 руб на курочку. Стало быть инфляции нет. Стабильность.