💭 "Взрыв неизбежен: почему я обожаю пузыри на рынке"

«Жадность одного человека безвредна для рынка. Жадность толпы — смертельна» — Джесси Ливермор



Сделал для вас обзоры всего Банковского сектора, а также разобрал "какие акции брать на коррекции"! Кстати после моей точке Яндекс уже отскакивает на 7%! Если интересно заходи!

Новый выпуск любимого подкаста от инвест-команды «Fond&Flow»!

◻️#33. За чашкой чая...


Сегодня в этот прекрасный субботний вечер, хотел бы поговорить о Пузырях… Финансовых конечно!Многие инвесторы испытывают страх перед пузырями на фондовом рынке, считая их чем-то киношным и зловещим явлением. Однако такие опасения во многом напрасны и основаны на устаревших стереотипах. И я объясню почему! «Пузыри — это не страшно!»

 Пузыри — это не стихийное бедствие, а закономерная и циклическая фаза развития любого рынка.

Понимание причин возникновения пузырей позволяет взглянуть на них иначе. Их образование порождается человеческой натурой — жаждой быстрого обогащения, психологическими факторами, информационной асимметрией. Пока эти факторы присутствуют, пузыри будут регулярно возникать, подобно сезонным эпидемиям.

Вместо того, чтобы бояться пузырей, умный инвестор стремится извлечь из них максимальную выгоду. В ситуации ценового перегрева открываются колоссальные возможности для прибыли на повышении активов. Главное — верно оценить степень «надутости» пузыря и вовремя выйти из игры.  

Таким образом, при правильном понимании пузыри из пугающего явления превращаются в закономерный и потенциально выгодный процесс для инвестора. Вместо страха важно проявить рациональный и осмысленный подход к работе с ними.

«Пузыри: азарт, жажда наживы и психология толпы»




За образованием пузырей на рынке стоят не только экономические, но и глубокие психологические причины.

🔻Заразительная мания толпы:

1. Поведение инвесторов во время пузыря напоминает стадное чувство. Стоит нескольким игрокам впасть в эйфорию из-за роста цен, как за ними слепо бросается вся толпа, забывая о разумном анализе ситуации и осторожности. Разум отключается, руководят лишь инстинкты.
2. Этим ловко пользуются опытные манипуляторы рынка. Они искусно создают у публики ложные ожидания и нагнетают ситуацию, используя информационную асимметрию в своих целях. Так пузырь раздувается до максимальных размеров.
3. Страх упустить нечто ценное (FOMO) подталкивает людей к импульсивным, необдуманным инвестициям. «А вдруг я опоздаю и останусь ни с чем?»

 🔻Психологические ловушки:

1. Иллюзия контроля — одна из главных причин, по которой инвесторы продолжают наращивать ставки даже на поздних стадиях пузыря. Они безосновательно уверены в своей способности безошибочно определить идеальный момент для выхода из игры.  
2. Жажда быстрого обогащения затмевает рациональное мышление. Перспектива ошеломляющей прибыли ослепляет инвесторов, и они забывают об осмотрительности.
3. Отвержение потерь заставляет людей упорно держаться за явно убыточные позиции, не желая признавать свои ошибки. Гордыня вкупе с жадностью затуманивают разум.

 Пузыри — это не только экономическое, но и сложное психологическое явление. Понимание психологических факторов, определяющих поведение толпы, поможет инвестору сохранять трезвость ума и принимать верные решения вопреки всеобщему безумию.

«Анатомия лопнувшего мыла»




 Ну что же, теперь плавно перейдем от психологии к деталям и разберемся, почему же пузыри неизбежно лопаются, неся за собой разочарование, огромные финансовые потери и подрыв доверия к рынку.

 🔻Причины крушения пузыря:

1. Перегрев рынка. Цены растут все быстрее и быстрее, все дальше отрываясь от фундаментальной стоимости активов. Когда разрыв становится критическим, ситуация перестает быть рациональной и обоснованной.
2. Снижение доверия. Даже самые упоенные ростом оптимисты в определенный момент начинают подозревать неладное. Утрата веры в дальнейший рост провоцирует массовый сброс акций и схлопывание пузыря.

 🔻Анатомия обвала:  

1. Первые сигналы тревоги — замедление темпов роста цен, сокращение объемов торгов, повышение волатильности. Рынок входит в турбулентную зону.
2. Затем следует лавинообразное и стремительное падение. Инвесторы наперегонки распродают активы, не желая оказаться среди последних «держателей». Создается идеальная почва для паники, которая молниеносно распространяется на другие сектора.

 🔻Последствия:

1. Колоссальные экономические потери — убытки инвесторов, обвал капитализации компаний, шок для экономики в целом, рецессия.
2. Подрыв доверия к рынку. После таких катастрофических событий инвестиционная активность резко снижается — все предпочитают переждать смутное время в стороне.  

 Таким образом, пузырь проходит полный цикл — от формирования до неизбежного схлопывания, сметая за собой капиталы и разрушая иллюзии. Чтобы минимизировать потери, крайне важно вовремя распознать симптомы назревающего кризиса и вовремя разочаровать вышедший из-под контроля пузырь.

Что для вас важнее — избегать риски или ловить возможности в пузырях?

На канале мы полностью разобрали Тинькофф, Совкомбанк, ВТБ и дали точки входа и докупа!Если интересно заходи!

Если понравилось ставь — ♥, и переходи на канал👇

t.me/+7nEaRXY91DM1NmEy