Name Surname
Name Surname личный блог
13 июля 2016, 22:54

Параноидальные и просто тупые вопросы о заявках лимитированных и стоп-заявках

Знающие люди, помогите разобраться.
Не знаю, почему раньше об этом не задумывался.
Начну сразу с примеров:
1) допустим, покупает трейдер A акцию. Хочет купить по 100. Лучшее предложение 101. Вводит заявку (именно вводит, в этом суть), но
случайно ошибается и вместо 100 вводит 1000 (ну или что угодно сравнительно далеко за 100, хоть 110). В этом случаю его заявка в 1000 уйдет в рынок и, если будет встречное предложение, он купит именно по 1000?
Следующий пример связан с предыдущим.
2) трейдер B хочет открыть длинную позицию (по той же акции, что и предыдущий) и использует стоп-заявку по типу «тэйк-профит» (торгует он через QUIK).
Цену исполнения он ставит в 100, отступ от минимума и спрэд здесь не особо важны (пусть будут 5 и 1). Так вот, если первый пример реалистичен, то сделка трейдера A по цене далеко выше рынка точно перекроет отступ от минимума в заявке трейдера B и от него пойдет заявка в рынок 1001 (последняя сделка + спрэд).
Такие случаи вообще возможны? Понимаю, что предполагать такое довольно параноидально, наверняка есть какие-то защитные механизмы, страхующие от таких случайностей. Так?
Кстати, еще один вопрос, уже немного по другой тематике:
Допустим, хочу я открыть лонг по акции. Сейчас она стоит 110, я ставлю стоп-заявку типа «СЦ по другой бумаге» со стоп-ценой, скажем, 100 (а в рынок пойдет  пусть 100,5, но это опять же неважно). Бумага закрывает день на 101, а на следующее утро случается гэп и она проваливается на 90. Вопрос: я все равно куплю по 100,5? Здравый смысл подсказывает, что так и должно быть, но ведь в этом случае должны исполниться те же тейк-профиты других участников (смотри предыдущий пример),  что по идее должно сразу закрывать гэп (ну или почти закрывать), но такого не происходит.
В общем, попробую четко сформулировать 3 вопроса:
1) есть ли «защита от дурака» на бирже либо у брокера, чтобы трейдер случайно не открыл позицию сильно далеко от рынка?
2) если такой защиты нет, то может ли один такой случай запустить цепочку активированных стоп-приказов?
По идее, в этом случае графики цен должны часто рисовать сопли разной степени длины, но такого не происходит.
3) если я открываюсь от уровня стоп-приказом (СЦ по другой бумаге) и этот уровень приходится вдруг на гэп, по какой цене я откроюсь?
Вот и все, в общем. Жду ответов. Спасибо.

6 Комментариев
  • HeZnayka
    13 июля 2016, 23:11
    Если выставить цену значительно выше рынка -заявка исполниться по текущей рыночной цене.
    Если ставить стоп на 100, а заявку выводить в стакан выше стопа, то заявка с большой доле вероятности так и останется в стакане не исполненной при проскальзывании. Заявку выставляют обычно ниже уровня стопа.
      • HeZnayka
        13 июля 2016, 23:27
        Name Surname, в любом случае заявка исполниться по текущей рыночной цене (при условии, если заявка выше рыночной цены). Т.е. во время срабатывания стопа на 100, цена выставляется 100.5. При этом если за это время цена успела опуститься на 90, то возьмете по 90.
  • Ага
    13 июля 2016, 23:24
    1) купит по 101. В данном случае можно считать, что это рыночный ордер с лимитом 1000. И если есть офферы 101,102 и т.д. то в начале будут покупки по ним. НО если рынок не ликвидный, то да — может проскальзывать и далее.
  • К.О'Тяра
    14 июля 2016, 07:52
    1) твоя заявка в стакан по цене 1000 просто слизывает встречные заявки, пока не удовлетворится. если объем маленький, то скорее всего сделки будут по 101, 102 и все...

    2) для стоп- заявок есть цена активации и цена с которой она полетит в стакан (далее см 1). Просто возьми Квик и поэкспериментируй))

Активные форумы
Что сейчас обсуждают

Старый дизайн
Старый
дизайн