комментарии Сэр на форуме

ENRU — РЕЙТИНГ
Fitch Ratings подтвердило долгосрочный рейтинг дефолта эмитента (РДЭ) «Энел Россия» на уровне «ВВ +», сообщило агентство. Прогноз – «стабильный».

Краткосрочные РДЭ компании находятся на уровне «B», рейтинг приоритетного необеспеченного долга — «BB+»

А чего Интер то растет?

Тимофей Мартынов, это разве растет? Болтается, как говно в проруби…

Правильно товарищи. Распад уже +3%, а обсуждать его буду только я. Сам с собой. Толпа там где лоси. Где профит, никому не интересно.

Тимофей Мартынов, не нужно обсуждать, чтобы не вспугнуть Профит, а то убежит

А тут на чем рост?

Тимофей Мартынов, БКС рекомендовал:
bcs-express.ru/novosti-i-analitika/2019106540-enelrossiia-tekhnicheski-i-fundamental-no-privlekatelen-dlia-vlozhenii

Дмитрий, сильно сомневаюсь, что по рекомендации Андрея Сапунова (2,5⭐️)
Независимого эксперта акция на 5% скакнула.

+5,3% что-то суперпозитивное случилось, или просто кто-то решил конкретно затариться подешевевшим энелом?

Боже, Газпром нефть храни!

И про цены на сахар (см картинку)

Ну так что, покупать или нет?

«Транснефть» купила 25% в Новороссийском морском торговом порту (НМТП) у «Суммы» за $750 млн, рассказал представитель «Транснефти». Теперь госкомпания контролирует 60,6% порта. «Транснефть» приобрела 100% в Novoport Holding – в структуре, которая владеет 50,1% НМТП, рассказал представитель госкомпании схему сделки. «Финансирование в размере $750 млн произведено за счет заемных средств, которое не повлияет на увеличение общей долговой нагрузки», — подчеркнул представитель «Транснефти».

«Мы подтверждаем закрытие сделки, которая была заключена на рыночных условиях», – рассказал представитель «Суммы».

m.vedomosti.ru/business/articles/2018/10/08/783109-transneft-vikupila?utm_campaign=vedomosti_public&utm_content=783109-transneft-vikupila&utm_medium=social&utm_source=telegram_ved

Евтуш-в может дать небольшие дивы. будет ни то, ни сё, и вроде лицо сохранил, но и низкие дивы кого обрадуют.

Уоррен Баффет, вот от 4 октября сообщение из Телеграм. Система планирует гасить долг, возможно в ущерб дивидендам. Если это так, то снижение вполне оправданное. Личное я Систему слил из портфелей.

АФК Система встретилась с инвесторами. Основные результаты послания следующие:
• риски введения санкции со стороны США минимальны, так как активов в Крыму нет
• компания планирует продавать активы, однако конкретики пока не последовало
• готовы отказаться от дивидендов с целью снижения долга на уровне корпоративного центра (долг именно самой компании)
• снижение и оптимизация долга — это главные цели на ближайшие годы: таргет на уровне 150 млрд против 230 млрд на конец 1П18.
• летом оптимизировали дюрацию погашения обязательств — лишь около 100 млрд приходится до 2021 года
• погашение валютных облигаций в 2019 году будет исполнено; частично компания страховала себя от валютных рисков через производные инструменты
• по выпуску 1Р-01 с офертой 9 октября предложен купон 9.75% годовых на 3.5 года; доходность думаю будет около 10%; есть смысл подумать о частичном и небольшом вложении.
#система #инвестор #новости #идеи

Доход.ру

«Согласно оборотной ведомости Сбербанка вклады населения в нем сократились в сентябре на 219 млрд руб. до 11,99 трлн. Аналитики Frank RG оценивают отток примерно в 260 млрд руб., аналитик Fitch Антон Лопатин – в 100 млрд руб. Представитель Сбербанка лишь сказал, что отток с валютных депозитов составил $900 млн. За август валютные вклады в Сбербанке сократились на $1,1 млрд, говорил ранее Reuters зампред правления Сбербанка Александр Морозов.»

Ведомости (https://www.vedomosti.ru/finance/articles/2018/10/08/783010-banki-nachali-povishat-stavki)

Отток депозитов в валюте заставляет банк 1) повышать ставки, чтобы вернуть депозиты населения в банк 2) искать альтернативные способы привлечь финансирование 3)сокращать размер валютного кредитного портфеля

Последний вариант является крайним и характерен, как правило, только для стадии кризиса в экономике. Судя по всему, Сбербанк успешно справляется с оттоком за счет привлечения средств юридических лиц. По оценкам, в сентябре он составил $1,4 млрд. Кроме того, началось повышение ставок по валютным вкладам. Например, если в августе максимальная ставка стандартного долларового вклада «Сохраняй» составляла 1,35% годовых, то сейчас она поднялась до 1,7%.

Повышение ставок по депозитам может оказать негативное влияние на чистый процентный доход банка, снизив прибыль. Тем не менее, мы считаем, что эффект будет ограниченным. Во-первых, доля ушедших депозитов невелика, во-вторых, панические действия населения могут оказаться лишь временной реакцией на негативный новостной фон. Мы ждем, что по итогам 2018г прибыль банка составит 846 млрд. руб. что на 13% выше, чем годом ранее.

Комитет Госдумы одобрил проект о перечислении ЦБ доходов от участия в Сбербанке в бюджет
Средства подлежат перечислению в бюджет до 1 августа 2019 года

МОСКВА, 8 октября./ТАСС/. Комитет Госдумы по бюджету и налогам рекомендовал нижней палате парламента принять в первом чтении законопроект о порядке перечисления Центральным банком РФ в федеральный бюджет доходов за 2018 год от участия в капитале Сбербанка России. Комитет является соисполнителем по законопроекту.

Соответствующие доходы подлежат перечислению в бюджет до 1 августа 2019 года.

Доходы от участия в Сбербанке за 2017 год ЦБ перечислил в бюджет до 1 августа 2018 года.

Как сообщалось ранее, дивиденды, которые ЦБ получит от Сбербанка, в связи с планируемым изменением чистой прибыли в 2018 году могут превысить 135 млрд рублей, в 2019 году — 209 млрд рублей, в 2020 году — 231 млрд рублей. Предполагается, что эту сумму в виде дивидендных выплат получит ЦБ РФ, а затем перечислит в федеральный бюджет.

tass.ru/ekonomika/5648378

Может кто-то уже знает что тут диви рубликов 15 будут?

Евгений Белов, хотя бы просто «будут» :)

Саша Пушкин, хотя бы просто «очень вероятно, что будут» ))

В своем отчете за 2017 год «Русагро» называла «Солнечные продукты» вторым после «Юга Руси» переработчиком подсолнечника в России с долей рынка 14%, четвертым производителем майонеза (18%) и вторым производителем фасованного маргарина (25%).

Сама «Русагро», по собственной оценке, является лидером только в производстве маргарина (доля рынка 44%). По переработке подсолнечника группа находится на девятом месте с долей 4%, а среди производителей занимает пятое место с долей 10%.

Подробнее на РБК:
www.rbc.ru/business/05/10/2018/5bb7225c9a7947c578f4d908

Атон.
ГАЗПРОМ НЕФТЬ (GAZ LI; ПОКУПАТЬ; ЦЕЛЬ – $28) ПЛАНИРУЕТ КОЭФФИЦИЕНТ ВЫПЛАТ 35% ПО МСФО ЗА 2018

Глава Газпром нефти Александр Дюков вчера рассказал, что компания рассчитывает выплатить 35% от чистой прибыли по МСФО за 2018. Соответствующее решение будет обсуждаться советом директоров компании в ноябре. Кроме того, компания планирует выплатить промежуточные дивиденды за 9M18.

Наше мнение. Исходя из консенсус-прогноза чистой прибыли Газпром нефти за 2018 в размере 361 млрд руб., коэффициент выплат 35% транслируется в 26.7 руб. на акцию (+78% г/г), предполагая высокую дивидендную доходность 7%. Это делает Газпром нефть привлекательной дивидендной историей в российском нефтегазовом секторе. Исторически компания предлагала доходность около 5% в год, придерживаясь коэффициента выплат 25% по МСФО. Мы считаем, что это еще не предел, и компания имеет все возможности повысить свои дивидендные выплаты в перспективе, увеличив коэффициент выплат. Это возможно благодаря нескольким факторам. 1). Высокие текущие цены на нефть. 2). Окончание инвестиционного цикла — капзатраты Газпром нефти в настоящее время составляют около 350 млрд руб. в год. 3). Продолжающийся рост добычи на гринфилдах компании, пользующихся налоговыми льготами. Учитывая все это, мы считаем Газпром нефть одной из самых привлекательных историй в российском нефтегазовом секторе, объединяющей рост и заманчивые дивиденды.

Я тут посмотрел, а ведь 10 лет назад сахар стоил дороже чем сейчас в рублях

Тимофей Мартынов, у них не только сахар. По мясу в первом полугодии EBITDA была выше сахара, потом ещё масло и жир, и сельхоз продукция.

​​ОТ ТЕОРИИ К ПРАКТИКЕ: цикл роста РУСАГРО

Помните, мы недавно рассказывали вам о циклах в развитии компаний: инвестфаза-ввод мощностей — рост выпуска и прибыли… Пора поговорить об этом на деле: где из этого возникают идеи.

Хороший пример такой компании — РУСАГРО. Судите сами:
— компания росла в 2011-2015 гг. ив 2016 провела успешное SPO
— на фоне роста показателей и цен на продукцию, прибыль выстрелила и котировка достигла максимума (320 руб. => 1,300 руб.)
— потом рубль укрепился, цены на сахар, зерно и свинину снизились, компания начала несколько крупных проектов с вводом в 2018-2019, и инвесторы забыли о компании, ее капитализация снизилась (хотя доходы все инвестировались в рост)

Вот ссылка на годовой отчет компании, где вы увидите, как она развивается...

И вот, в 2018 году компания ввела крупное пр-во масла, а в 2019 году увеличит пр-во свиниины на 84%! Кроме того, на экспортных рынках за счет курса USD теперь намного лучший расклад:
— цены акций упали с 1,300 до 550 руб. в апреле, и CEO компании их купил ()
— сейчас акции уже 725 руб./шт на фоне роста показателей (а это только ввод пр-ва масла в 2018)
— сегодня CEO Максим Басов сказал, что компания видит своими основными рынками экспортные (и правильно, при таком-то курсе...)

Компания смотрится недешево: оценка 7.5-8х EBITDA, но она может повторить судьбу НОВАТЭКа. Когда компания четко реализует свои планы и мощно наращивает прибыль, мультипликатор может сохраниться, а капитализация пойти в сторону прежних максимумов. У нее нет альтернатив (агро-экспортер РФ), сектор еды — страховка в кризис.

Мы разберем ее подробнее. А пока задумайтесь, какие ещё растущие компании, которые рынок любил, а потом позабыл вы знаете? Вот вам и один из ключиков к идеям.

INVEST HEROES
WE COACH

AGRO — UPGRADE
Альфа-банк поднял рейтинг GDR Ros Agro до «покупать» и оценку на 20% с $12,4 до $14,8 за штуку

© Interfax 17:57 02.10.2018
РОССИЯ-АЛРОСА-ДИВИДЕНДЫ-СОБРАНИЕ
Акционеры АЛРОСА одобрили дивиденды за I полугодие


Москва. 2 октября. ИНТЕРФАКС — Внеочередное собрание акционеров «АЛРОСА»
(MOEX: ALRS) 30 сентября одобрило рекомендации о выплате дивидендов за I
полугодие текущего года, сообщила компания.
«АЛРОСА» выплатит по итогам I полугодия этого года 5 рублей 93 копейки на одну
акцию. Общая сумма выплат — 43 млрд 674 млн 246 тыс. рублей (около 70% free cash
flow за период). Это первая выплата промежуточных дивидендов в истории компании.
Дивидендная политика алмазодобытчика была изменена в августе, выплаты фактически
выросли вдвое. По итогам 2017 года «АЛРОСА» перечислила 5,24 руб. на акцию,
всего — 38,5 млрд руб., что соответствовало около 50% от годовой чистой прибыли
по МСФО.
У РФ в лице Росимущества 33% акций «АЛРОСА», Якутия владеет 25% плюс одна
акция. Еще 8% акций принадлежат якутским улусам. Free float «АЛРОСА» — около
34%. Среди крупных миноритариев «АЛРОСА» — фонды East Capital и Genesis,
контролирующие в совокупности более 2% акций «АЛРОСА».

Эта компашка обыкновенные мошенники, еще несколько лет назад в этом убедился, когда изучал отзывы фирм, которые поверку счетчиком делают. Ни рубля моего не получат.

… параллельно с консолидацией СУЭК другого актива Андрея Мельниченко, СГК, слияние с которым завершилось в августе, ведутся переговоры о выкупе компаниями Рефтинской ГРЭС у «Энел Россия» и принадлежащих «Русалу» 50% долей в казахстанском угольном активе «Богатырь-Комир» (поставщик Рефтинской ГРЭС). Гендиректор СГК Михаил Кузнецов в конце сентября заявлял, что у компании с «Энел Россия» «есть разногласия» по условиям сделки, и переговоры «будут ускоряться» в ноябре, чтобы стороны приняли решение о сделке или отказе от нее до конца года.

Отсюда взято: www.kommersant.ru/doc/3758326

молния, Роснефть пожаловалась в ФАС на Лукойл
www.rbc.ru/business/28/09/2018/5bab66a69a79473386a34142?from=center_2

Роман Ранний, главное чтобы в суд не подавали:) а то сотку другую ярдов оттяпают даже без суда:)

Тимофей Мартынов, стрёмно всё это, новость от 28 сентября 15.59 но на главной я её только сейчас увидел

Роман Ранний, в телеграм канале РБК эта новость вышла в 16:08 28 сентября.
Это точно не молния, тем более, что история с 2017г идёт.

«Роснефть» обвинила ЛУКОЙЛ в монополизме
«Роснефть», не сумев убедить ЛУКОЙЛ снизить цену перевалки нефти с их совместного проекта «Башнефть-полюс» на севере России, пожаловалась на компанию в ФАС. ЛУКОЙЛ злоупотребляет монопольным положением, считает компания
Подробнее на РБК