Новости тг-канал
Купить Mozgovikamberfoxman, согласен, плотность лучше, но на реальных данных, ее не получится построить. Плотность работает для теоретических моделей, где есть формула и мы можем сгенерировать много точек, на эмпирических данных, они почти все в голове, в хвосте данных мало, и вместо плавной линии, в хвосте получатся прыжки и зигзаги.
Как вариант можно гистограмму (разбитие по корзинам) сделать, она сгладит.
По акции — это «средняя» акция, не самая спокойная, не самая волатильная, история несколько десятилетий, по идее, хвосты должны проявиться…
SMART-LAB
Новый дизайн
Мы делаем деньги на бирже
Информация
Комментарии пользователя Alex Craft
Активный Инвестор, ""«почитайте подробнее, в интернете тоже пишут дилетанты. SG — это нефтетрейдер, он продал колы на нефть, но с покрытием физической нефтью… А Голдман просто разорвал цепочку оплаты за нефть и лишил нефтетрейдера покрытия.»"" Спасибо посмотрю, если так то да хорошо их кинули :)
- 19 декабря 2024, 10:45
Активный Инвестор, по доткомам, основная причинно следственная связь для акций что я знаю — это установление прибыли, потока денег которые приносит компания.
Если доткомы были прибыльными, то падение акций, для держателей акций было вобщем то безразлично, они как получали дивиденды до падения, так и продолжили получать дивиденды после, продолжая держать акции доткомов и не продавая их.
Но это было не так, инвесторы купили доткомы, «акции единороги», которые не приносили прибыль, в надежде на чудо что у них в будущем внезапно прибыльность станет х10 или х100. Это именно что пример спекуляции. Попытка перепродать единорога без прибыли кому то в будущем, кто заплатит за него еще больше.
Если доткомы были прибыльными, то падение акций, для держателей акций было вобщем то безразлично, они как получали дивиденды до падения, так и продолжили получать дивиденды после, продолжая держать акции доткомов и не продавая их.
Но это было не так, инвесторы купили доткомы, «акции единороги», которые не приносили прибыль, в надежде на чудо что у них в будущем внезапно прибыльность станет х10 или х100. Это именно что пример спекуляции. Попытка перепродать единорога без прибыли кому то в будущем, кто заплатит за него еще больше.
- 19 декабря 2024, 10:44
Активный Инвестор, я согласен с вами, вы говорите разумные вещи, как лучше и юридически безопаснее покупать акции.
Мое замечание — что это другая тема :).
Для надежных инвестиций необходимо два условия: а) установить причино следствие и б) юридическая грамотность.
Для надежных спекуляций необходимо два условия: а) океаны данных, мозги, время и б) юридическая грамотность.
Вы говорите о пункте б) а я о пункте а).
- 19 декабря 2024, 10:38
Активный Инвестор, нет, разница между спекуляцией и инвестицией логическая, в установлени причин для будущего роста акции. В инвестиции это причинно следственная связь. В спекуляции основана на корелляции на прошлых периодах.
Юридическая сторона, это другая плоскость совершенно. Можно юридически надежно спекулировать, и юридически ненадежно инвестировать, это другая тема.
Юридическая сторона, это другая плоскость совершенно. Можно юридически надежно спекулировать, и юридически ненадежно инвестировать, это другая тема.
- 19 декабря 2024, 10:35
Активный Инвестор, читаю, первым же предложением «Sem Group сделал ставки с огромным плечем на нефтяные фьючерсы» — дальше смысла читать нет, Goldman Sack ни при чем, Sem Group сами, умышленно вышли на территорию высокого риска и сделали себя уязвимыми. Опять же не имеет отношения к теме.
ДотКомы же, именно что пример корелляции, где был не было причин высокой стоимости акций, кроме прошлых корелляций что они росли последние Х лет и корелляции что публике нравилось новое направление.
ДотКомы же, именно что пример корелляции, где был не было причин высокой стоимости акций, кроме прошлых корелляций что они росли последние Х лет и корелляции что публике нравилось новое направление.
- 19 декабря 2024, 10:33
Активный Инвестор, это все не имеет ни малейшего отношения к теме. Это не про инвестиции против спекуляций, а про развод лошья.
Торговля деривативами кстати, почти что обязательное условие, портфель крайне желательно должен быть защищен пут опционами.
Также, вместо покупки акций можно продавать путы, или пут спреды. И это будет такая же инвестиция как и покупка акций. Если проведен анализ акций и установлены причино следствия почему она прибыльна и нет превышения обеспечения при наихудшем сценарии.
Торговля деривативами кстати, почти что обязательное условие, портфель крайне желательно должен быть защищен пут опционами.
Также, вместо покупки акций можно продавать путы, или пут спреды. И это будет такая же инвестиция как и покупка акций. Если проведен анализ акций и установлены причино следствия почему она прибыльна и нет превышения обеспечения при наихудшем сценарии.
- 19 декабря 2024, 10:27
Активный Инвестор, ну пусть биржа и маркетмейкеры попробуют обрушить акции микрософта, шелл или даже мелкой канадской ARC Resources. Ждем такого подарка от биржи :)
- 19 декабря 2024, 10:29
Активный Инвестор, нет, покупка акций, без установления причинно следственной связи, а только лишь на основе наблюдения роста акций последние Х лет, не является инвестицией, это спекуляция.
Ну а крипто валюты, если человек знает состояние общественного мнения в реальном времени, скажем он владелец социальной сети или твиттера и может установить мгновенно смену трендов общественного мненеия, или даже влиять на него, то покупка крипты — это инвестиция, у него есть причина и следствие. Или если это создатель этой крипты. А если он смотрит на рост тикера крипты за посл. Х лет и то что написал элон маск — спекуляция основанная на корелляции.
Ну а крипто валюты, если человек знает состояние общественного мнения в реальном времени, скажем он владелец социальной сети или твиттера и может установить мгновенно смену трендов общественного мненеия, или даже влиять на него, то покупка крипты — это инвестиция, у него есть причина и следствие. Или если это создатель этой крипты. А если он смотрит на рост тикера крипты за посл. Х лет и то что написал элон маск — спекуляция основанная на корелляции.
- 19 декабря 2024, 10:21
Активный Инвестор, что вы перечислили важно в случае если: а) торговля с плечем или б) используются стоп лоссы или ц) частые сделки (комиссии).
Это… особые случаи и зона высокого риска, и это по идее используется только если человек по какой то очень веской причине, в каком то своем исключительном случае зачем то это использует.
А частые сделки — тоже удел профи со специальными льготными подписками и т.п. тоже отдельная тема.
Это… особые случаи и зона высокого риска, и это по идее используется только если человек по какой то очень веской причине, в каком то своем исключительном случае зачем то это использует.
А частые сделки — тоже удел профи со специальными льготными подписками и т.п. тоже отдельная тема.
- 19 декабря 2024, 10:16
Активный Инвестор, по акциям с 100% оплатой и без стоп лосса, не бывает ни маржин кола ни возможности ее забрать :), а комисси, при редких сделках, будут копейки даже если они высокие.
Биржа может обыграть только обанкротившись и жестко кинув держателей акций (претендентов на пулл акций биржи). В этом плане прямой физический сертификат на акцию конечно лучше, но это не имеет отношения к теме, это юридическая деталь, как именно оформляется сделка.
Также неважны манипуляции ценой, биржа может как угодно дергать цену, но даже для большой биржи, невозможно достич сразу двух а) сильного отклонения цены акции б) в течении долгого времени. Поэтому манипуляция биржи также неважны.
Биржа может обыграть только обанкротившись и жестко кинув держателей акций (претендентов на пулл акций биржи). В этом плане прямой физический сертификат на акцию конечно лучше, но это не имеет отношения к теме, это юридическая деталь, как именно оформляется сделка.
Также неважны манипуляции ценой, биржа может как угодно дергать цену, но даже для большой биржи, невозможно достич сразу двух а) сильного отклонения цены акции б) в течении долгого времени. Поэтому манипуляция биржи также неважны.
- 19 декабря 2024, 10:11
Андрей Рулин, ловля положительных хвостов, это похожая, но другая задача — попытатся поймать взрывную прибыль редких событий. Здесь задача — убрать риск, отсекая негативный хвост.
К слову, про ребалансировку, тоже интересная тема. Есть разные эвристики, чтоб не упускать так прибыль, например продавать только 50% прибыли от роста например при удваивании цены, соотв. часть роста будет захвачена. Либо, балансировать портфель не по пропорциям, а по множителям роста, напр. увеличилась акция А вдвое и стало 2, а Б упала вдвое и стало 0.5. Можно удвоить Б, получив А1.5 и Б1, вместо классической ребалансировки где получится 1.25 и 1.25. И т.п.
К слову, про ребалансировку, тоже интересная тема. Есть разные эвристики, чтоб не упускать так прибыль, например продавать только 50% прибыли от роста например при удваивании цены, соотв. часть роста будет захвачена. Либо, балансировать портфель не по пропорциям, а по множителям роста, напр. увеличилась акция А вдвое и стало 2, а Б упала вдвое и стало 0.5. Можно удвоить Б, получив А1.5 и Б1, вместо классической ребалансировки где получится 1.25 и 1.25. И т.п.
- 03 декабря 2024, 09:35
amberfoxman, ну да, на многих акциях такой премиум у опциона что нет смысла покупать. Но есть и неплохие…
- 02 декабря 2024, 10:08
Михаил, матожидание есть, но как неравенство, мы знаем его нижнюю границу. И можем выкинуть системы, у которых эта граница ниже.
- 02 декабря 2024, 09:53
А. Г., со сложными распределениями, типа того что вы указали, сложно работать. У них же гораздо больше параметров, параметры для головы, граница отсечения, параметры хвоста. Для параметров хвоста и отсечения часто нет данных, это же редкие события, сложно все это считать, проще допустить ошибку. А так мы отсекаем все сложности.
- 02 декабря 2024, 09:43
amberfoxman, скорей общий подход, в любых спекуляциях и стратегиях можно попытаться обезопасить себя от редких событий. И тогда все упрощается — нам нужно гораздо меньше данных (мы защищены же от редких событий, можем их игнорировать), у нас проще модели, меньше шанс совершить ошибку, проще понимать интуитивно что происходит и т.п.
- 02 декабря 2024, 09:40
Михаил, вы решаете задачу — «как выбрать лучшую систему» — это очень сложная задача. Я решаю более простую задачу «как избежать выбора плохой системы или ошибки в расчетах». И затем, когда она решена, если будет желание, на этой безопасной базе, можно попытаться сделать шаг дальше и найти лучшую.
- 02 декабря 2024, 09:37
Михаил, я написал как сравнить системы. Мы не можем с таким подходом как я описал найти самую лучшую систему. Но мы можем отсеять плохие системы, я считаю это уже большой результат.
Дальше, если есть желание из смеси средних и лучших систем найти лучшую, уже можно искать другие способы, уже анализировать хвосты.
Но самое главное — у нас будет выстроена база, у нас будет жесткая гарантия по потерям. В случае ошибки, мы вместо Лучшего Результата, получим Просто Хороший Результат.
Дальше, если есть желание из смеси средних и лучших систем найти лучшую, уже можно искать другие способы, уже анализировать хвосты.
Но самое главное — у нас будет выстроена база, у нас будет жесткая гарантия по потерям. В случае ошибки, мы вместо Лучшего Результата, получим Просто Хороший Результат.
- 02 декабря 2024, 09:34
Михаил, да, оценить прибыль для случайного редкого события, и сравнить две системы чтобы выбрать лучшую по такой взрывной прибыли — не получится. У нас получается неравенство СистемаА >=10 и СистемаБ >= 10. Но вполне можно отсеять плохие системы СистемаС >=5. Это уже большое дело, отбросить все плохие стратегии (системы).
- 02 декабря 2024, 09:32
Михаил, в случае распределения Парето, использовать «среднее» становится опасно (update: не видел ваш второй комментарий, да оно теряет смысл). Мы получаем модель сложнее чем для нормального рспределения, у которой больше параметров, и эти параметры сложнее подобрать (из за того что события редки, мало данных). Что то из статистики работает, что то нет, получается как ходьба по минному полю. Проще жестко отсечь эти проблемы.
- 02 декабря 2024, 09:29
Выберите надежного брокера, чтобы начать зарабатывать на бирже:
- bitcoin
- brent
- eurusd
- forex
- gbpusd
- gold
- imoex
- ipo
- nasdaq
- nyse
- rts
- s&p500
- si
- usdrub
- wti
- акции
- алготрейдинг
- алроса
- аналитика
- аэрофлот
- банки
- биржа
- биткоин
- брокеры
- валюта
- вдо
- волновой анализ
- волны эллиотта
- вопрос
- втб
- газ
- газпром
- гмк норникель
- дивиденды
- доллар
- доллар рубль
- евро
- золото
- инвестиции
- индекс мб
- инфляция
- китай
- кризис
- криптовалюта
- лидеры роста и падения ммвб
- лукойл
- магнит
- ммвб
- мобильный пост
- мосбиржа
- московская биржа
- мтс
- нефть
- новатэк
- новости
- обзор рынка
- облигации
- опрос
- опционы
- отчеты мсфо
- офз
- оффтоп
- прогноз
- прогноз по акциям
- раскрытие информации
- ри
- роснефть
- россия
- ртс
- рубль
- рынки
- рынок
- санкции
- сбер
- сбербанк
- северсталь
- си
- сигналы
- смартлаб
- сущфакты
- сша
- технический анализ
- торговля
- торговые роботы
- торговые сигналы
- трейдер
- трейдинг
- украина
- фондовый рынок
- форекс
- фрс
- фьючерс
- фьючерс mix
- фьючерс ртс
- фьючерсы
- цб
- цб рф
- экономика
- юмор
- яндекс