комментарии Анатолий Полубояринов на форуме

Прибыль Сбера по МСФО превысила 1,5 трлн рублей, достаточность капитала позволяет выплатить 50% на дивиденды

Сбер опубликовал финансовые результаты по МСФО за 2023 год.

Без особых сюрпризов банку удалось заработать 1,5 трлн рублей прибыли. Относительно чистой прибыли по РСБУ, уровень чистой прибыли оказался выше на 1%.

Авто-репост. Читать в блоге >>>

Тинькофф редомициляция и перспективы

Волею случая оказался опрошенным Вредным инвестором по перспективам Тинькофф. 

Примерно на 23 минуте мой спич на несколько минут. Видос прикрепляю — искренне считаю, что уровень качества, креатива и стиля — это космос. 

Дабы не быть голословным прикреплю несколько нестильных и некреативных слайдов. 

Почему консервативен относительно основного кредитного бизнеса?

В розничном кредитовании нет плавающих ставок, поэтому маржа может упасть. На конец 3-его квартала цикл повышения только начался, поэтому эффект предполагаю увидим в 4-ом квартале.

Авто-репост. Читать в блоге >>>

Комментарий Qiwi PLC по отзыву лицензии у Киви банка

Qiwi plc опубликовал пресс-релиз по текущему статусу отношений между компанией и АО «Киви».

Напомню, что 19 января Qiwi plc (расписки которой торгуются) продал российский бизнес, который представлен АО «Киви» гонконгской компании Fusion Factor Fintech Limited, которая принадлежит уже бывшему генеральному директору Qiwi PLC Андрею Протопопову.

Сумма сделки 23,8 млрд рублей, которая будет оплачена в течение 4-ех лет.

Киви банк принадлежит АО «Киви», но 21 февраля ЦБ отозвал лицензию у Киви банка. 

Авто-репост. Читать в блоге >>>

Чистая прибыль Мосбиржи вновь обновила рекорд

Московская биржа заработала в 2023 году рекордную прибыль в 60,8 млрд рублей — это на 68% больше чем в 2022 году. В отдельном 4-ом квартале прибыль составила 20,2 млрд рублей (+79% к прошлому году).

Авто-репост. Читать в блоге >>>

интересно, что Никита Кологривый думает про отчет…

1,5 рубля на преф Ростелекома уже есть!

Чистая прибыль РСБУ 13,3 млрд рублей.





В уставе прописаны 10% от чистой прибыли РСБУ, деленные на 25% от уставного капитала. Итого 1,52 руб. на акцию с доходностью 2%.

Хорошо, что в уставе есть прописанная равнозначность выплаты по обычке и префу. В МСФО прибыль выше примерно в 3 раза.

Отчетность МСФО завтра.  

Авто-репост. Читать в блоге >>>

ЛСР поднимает деньги с дочек, впереди астрономические дивиденды?

Один из сигналов о грядущей выплате дивидендов является высокая прибыль в рамках РСБУ. Многие компании на Мосбирже являются холдингами, где главное юр. лицо «ПАО» занимается только тем, что является собственником прочих дочерних компаний.

ЛСР одна из таких компаний, ее РСБУ — отражение деятельности головной организации, а ее основные активы — это финансовые вложения в дочерние компании. Соответственно, когда её дочерние компании платят дивиденды, эти деньги идут в выручку, формируя аномальную прибыль.

В таких отчетах нередки ситуации, когда выручка близка по значениям к чистой прибыли, а бывает даже ситуации когда прибыль превышает выручку. Поэтому чтобы изучать реальную картину дел лучше использовать отчетность по МСФО, где все результаты консолидированы. 

Авто-репост. Читать в блоге >>>

EMC меняет собственника, что дальше?

В уже российской компании ЮМГ (оператор сети клиник EMC) сменился основной акционер.

Игорь Шилов (69,6%) и ряд других акционеров (3,2%) продали свои акции менеджменту ЮМГ.

Авто-репост. Читать в блоге >>>

Анатолий Полубояринов, интересно, а зачем новость постить +100500 раз?

александр, там немножко больше текста

У Киви банка отозвали лицензию. Расписки и облигации теряют 50% стоимости

ЦБ отозвал лицензию у Киви Банка.

Авто-репост. Читать в блоге >>>

У Киви банка отозвали лицензию. Расписки и облигации теряют 50% стоимости

ЦБ отозвал лицензию у Киви Банка.

Авто-репост. Читать в блоге >>>

Совкомбанк купил большой банк, показал отличную прибыль, но инсайдеры все знали заранее

Совкомбанк объявил, что в 2023 году он заработал 95 млрд рублей, а также объявил 26-ую по счету сделку по слиянию и поглощению в своей истории.

Совкомбанк купил не самый маленький Хоум Банк (ХКФ) — 34 место по активам в секторе (Совкомбанк на 9-ом).

ХКФ — крупнейший банк в России в сегменте POS-кредитования. POS-кредит — это кредит, который выдается непосредственно в торговой точке. То есть не надо ходить в офис банка, а у займа есть конкретное назначение, например айфон.

Авто-репост. Читать в блоге >>>

Инвестиция в Павла Победкина, стоит ли участвовать в IPO Кристалл?

ПАО «Алкогольная Группа Кристалл» (далее АГК) выходит на IPO, сбор заявок уже идет.

Компания планирует привлечь 1 млрд рублей рублей, которые полностью пойдут в компанию. Продаваться будут новые акции в рамках допэмиссии.

Внутри:

Авто-репост. Читать в блоге >>>

Прогнозы и факты в результатах Кармани

У Кармани вышли операционные результаты за 2023 год. Выдачи выросли на +26% в 4-ом квартале и на 22% за весь 2023 год.

Показалось любопытным соответствие прогноза с действительностью.

В конце ноября на представлении финансовых результатов за 3-ий квартал:

Авто-репост. Читать в блоге >>>

Озон повышал свой прогноз 3 квартала подряд, но фактический результат все равно оказался лучше

Озон опубликовал предварительные операционные результаты за 2023 год.

Компании удалось сохранить высокие темпы роста 2-ого полугодия и перевыполнить прогноз по росту товарооборота.

Прогноз был +90%-100% и его 3 квартала подряд повышали. 

Авто-репост. Читать в блоге >>>

Кризис у М.Видео пройден?

М.Видео опубликовал операционные показатели и поделились информацией о своей EBITDA и уровне чистого долга.

Показатель продаж (GMV) в отдельном 4-ом квартале вырос на 43%. Спрос 1-ого полугодия был слабым, поэтому за 2023 год рост составил около 11%. В пресс-релизе также сказано, что EBITDA за 2023 год превысила 21 млрд рублей, а соотношение чистый долг/EBITDA находится ниже 3,5х.

Но не все так однозначно, и пока о восстановлении говорить рано.

Авто-репост. Читать в блоге >>>

Чистая прибыль Сбера не смогла упасть в январе 2024 года 

Сбербанк опубликовал первые результаты за 2024 год работы.

В январе банк заработал 115 млрд рублей — это на немного больше января 2023 года (+4,6%). Основной причиной слабой динамики стали резервы, которых начислили в 3 раза больше января.

Авто-репост. Читать в блоге >>>

Стоит ли участвовать в IPO Диасофт?

Диасофт — разработчик программного обеспечения для финансового сектора и других отраслей, планирует провести IPO на Мосбирже.

Стоит ли в нем участвовать?

Параметры IPO

Диапазон цены 4000-4500 рублей за акцию.

Всего будет предложено 800 тыс. акций. 500 тыс. акций от допэмиссии и 300 тыс. акций действующими акционерами. 800 тыс. акций — базовый размер IPO.

Текущий уставный капитал состоит из 10 млн акций.

У компании есть зарегистрированная допэмиссия на 600 тыс. акций, 500 тыс. будут предложены рынку в рамках IPO. 100 тыс. акций будут предложены действующим акционерам в рамках преимущественного права (последний комментарий был, что действующие акционеры не планируют его использовать).

То есть после допэмиссии уставный капитал составит 10,6 млн акций. А капитализация, исходя из диапазона цены 42,4-47,7 млрд рублей.

Деньги за 600 тыс. акций пойдут в компанию, остальные 300 тыс. акций будет кэш-аут.

Также действующие акционеры предоставят дополнительный пакет в размере 15% от базового размера IPO. Для проведения стабилизации цен в течение 30 дней после начала торгов (на последних IPO стандартная практика). То есть всего предложение может составить 920 тыс. акций или 3,7-4,1 млрд рублей. Без стабилизационного пакета 3,2-3,6 млрд рублей.

Авто-репост. Читать в блоге >>>

Лента - лучший ритейлер в 4-ом квартале

Лента опубликовала операционные результаты за 2023 год работы. Благодаря M&A по покупке сети «Монетка», Ленте удалось вырасти в 4-ом квартале по выручке на 50%, а за весь 2023 год нарастить выручку до 616 млрд рублей (+14,5%).

Авто-репост. Читать в блоге >>>

Прибыль банков за 12 месяцев. ЦБ прогнозирует снижение

Вышли отчетности РСБУ банковского сектора за 2023 год работы. В 2023 году банковский сектор заработал 3,3 трлн рублей, год назад ЦБ ожидал немного другого и закладывал в базовом сценарии 1,2-1,5 трлн рублей. После этого прогнозы шли только на увеличение. На 2024 год Банк России ожидает 2,5-2,8 трлн рублей.

Тем не менее, декабрь в целом по сектору оказался хуже декабря 2022 года. Количество банков с убытком больше, а чистая прибыль снизилась вдвое к декабрю. 2 главные причины снижения — рост расходов на резервы и рост операционных расходов.

Авто-репост. Читать в блоге >>>