Сохраню для Истории, буду внукам показывать)))

Осталось несколько часов (не считая вечерки) до экспирации опционов на Си. А биржа выдаёт на гора такие вот цены опционов:



При этом в стаканах цены в 1,5 меньше:



( Читать дальше )

Ваша стратегия проносит N% годовых в рублях. Хотите такую же доходность в валюте? Покупайте фьючерсы на юани или доллары. 

Хедж бесплатным не бывает, потому надо выбрать самый дешевый.

1. Вариант 1. Покупка Си. ГО 1 SiH4 = 14 240 руб.

2. Вариант 2. Покупка CRН4. Купить фьючерсов на юань/руб надо в 7,21 раз больше, ГО 7,12 CRH4 = 1 123 * 7,21 = 8 096 руб.


Вроде, все ясно — надо покупать CRH4 с наименьшим ГО.  


Но! Фьючерсы надо роллировать 4 раза за год.

Сравниваю спреды по ценам на сегодня:

1. SiH4SiM4 = 1 550

— 1 550 /92 500 * 4 * 100 = — 6,7%, хедж стоит 6,7% годовых. 

2. CRH4CRM4 = 0,32

— 0,3200/ 12,97 * 4 *100 = — 9,8%, хедж стоит 9,8% годовых.


Вот по этим двум параметрам (ГО + ставка) и выбирайте.


Может, где-то накосячил с цифрами, буду рад поправкам.

Хуй вам, а не пост! Я сам решаю где он будет находиться: на главной или в сигналах.

ааааааааааааааааааааааааааааааааааа