Объем госдолга Японии на конец июня 2024г достиг рекордных 1 311,04 трлн иен (около $8,92 трлн по текущему курсу) — ТАСС.

За 2кв 2024г он увеличился на 13,88 трлн иен ($94,4 млрд) в связи с тем, что властям Японии пришлось наращивать расходы на дотации домохозяйствам в связи с ростом цен.

tass.ru/ekonomika/21567033

Рынки, похоже, стабилизировались после обвала в понедельник, но на горизонте появилось новое беспокойство в виде китайского юаня.

Массовая распродажа на рынке в понедельник — худшая для Nikkei с Черного понедельника 1987 года — была частично вызвана ослаблением японской иены carry trades.

«Следующим разворотом керри-трейдинга может стать юань», — сказал Хун Го, глава отдела азиатских исследований ANZ, CNBC в среду, отметив, что офшорный юань уже подскочил по отношению к доллару ранее в понедельник в качестве резкой реакции на обвал керри-трейдинга иены.

Стратегия carry trade предполагает заимствование у Японии давно действующих сверхнизких процентных ставок для финансирования высокодоходных активов в других странах. Однако повышение ставки Банком Японии на прошлой неделе встряхнуло рынок, вынудив инвесторов, которые брали кредиты для финансирования своих кэрри-трейдов, ликвидировать свои позиции, положив начало обвалу мирового рынка.

Сейчас аналитики и инвесторы обеспокоены тем, что то же самое происходит с китайским юанем.

( Читать дальше )

Влиятельный заместитель главы Банка Японии заявил в среду, что центральный банк не будет повышать процентные ставки, когда рынки нестабильны, преуменьшая вероятность краткосрочного повышения стоимости заимствований.

Замечания Шиничи Утиды, которые контрастировали с ястребиными комментариями главы Банка Кадзуо Уэды, сделанными на прошлой неделе, когда Банк Японии неожиданно повысил процентные ставки, повысили японский Nikkei share average и отправили иену резко вниз.

«Поскольку мы наблюдаем резкую волатильность на внутренних и зарубежных финансовых рынках, необходимо пока поддерживать текущие уровни смягчения денежно-кредитной политики», — сказал Утида, выступая перед бизнес-лидерами в северном японском городе Хакодате.

www.reuters.com/markets/asia/boj-wont-raise-rates-when-markets-unstable-deputy-governor-says-2024-08-07/

Обвал на мировых фондовых биржах в последние дни скорее отражает сворачивание кэрри-трейдов, чем резкое изменение экономических перспектив США — аналитики, опрошенные Reuters.

В то время как пятничные более слабые, чем ожидалось, данные по занятости в США стали катализатором распродажи на рынке, а японский индекс «голубых фишек» Nikkei в понедельник потерпел самое большое однодневное падение с распродажи 1987 года в «Черный понедельник», отчет по занятости сам по себе не был достаточно слабым, чтобы стать основной движущей силой таких резких движений, добавили они.

Вместо этого ответ, вероятно, кроется в дальнейшем резком падении позиций carry trades, где инвесторы занимали деньги в странах с низкими процентными ставками, таких как Япония или Швейцария, для финансирования инвестиций в высокодоходные активы в других странах.

Они были застигнуты врасплох, поскольку японская иена выросла более чем на 11% по отношению к доллару с 38-летних минимумов, достигнутых всего месяц назад.

( Читать дальше )

Инвесторы заявили, что последствия масштабной carry trade, которая отразилась на мировых финансовых рынках, еще не закончились, и дальнейшее сворачивание в предстоящие дни повышает риск перетряски других активов.

Nasdaq Composite и S&P500 сократил потери к закрытию в понедельник, завершив жестокую трехдневную распродажу, в то время как рынки Токио восстановились после аналогичного обвала на торгах во вторник.

Массовые распродажи акций произошли после того, как более высокий, чем ожидалось, уровень безработицы в США в пятницу вызвал опасения, что экономика США движется к рецессии. Опасения по поводу рынков усилились из-за того, что инвесторы сворачивали сделки, финансируемые в иенах, которые использовались для финансирования приобретения акций в течение многих лет после неожиданного повышения ставки Банком Японии на прошлой неделе.

Так называемый «кэрри-трейд» обычно используется на валютных рынках, где инвесторы занимают деньги в странах с низкими процентными ставками, таких как Япония или Швейцария, для финансирования инвестиций в высокодоходные активы — на этот раз акции — в других странах.

( Читать дальше )

📈Японский индекс Nikkei после вчерашнего обвала прибавил более 10%. Самураи успокоились и привели себя в чувство. Однако не факт, что снижение не продолжится в ближайшие несколько дней, хотя от хаёв индекс потерял более 20%.

Фондовые рынки упали в понедельник, а японские акции упали на 13%, поскольку опасения, что Соединенные Штаты могут скатиться к рецессии, заставили инвесторов избегать риска, делая ставку на то, что для спасения роста потребуется быстрое снижение ставок.

Иена-убежище и швейцарский франк выросли, поскольку начались переполненные кэрри-трейды. Продажи были такими стремительными, что на биржах по всей Азии сработали автоматические выключатели.

Японский Nikkei (.N225) потерял ошеломляющие 13%, достигнув семимесячного минимума, такого масштаба потерь не было со времен мирового финансового кризиса 2011 года. Самый широкий индекс акций Азиатско-Тихоокеанского региона MSCI за пределами Японии потерял 4,2%.

Китайские «голубые фишки» (.CSI300) упали всего на 0,5%, чему способствовал отскок индекса деловой активности в сфере услуг от Caixin до 52,1.

Доходность японских 10-летних облигаций упала на 17 базисных пунктов до минимума с апреля на 0,785%, поскольку рынки радикально пересмотрели перспективу очередного повышения ставки Банка Японии.

( Читать дальше )

Премьер-министр Фумио Кисида планирует объявить пакет экономической помощи для Центральной Азии на встрече с пятью региональными лидерами в Казахстане в начале следующего месяца, сообщили правительственные чиновники.

Токио стремится укреплять связи с регионом, на который Китай и Россия имеют сильное влияние, посредством содействия устойчивому экономическому развитию.

У Кисиды запланирован визит в Узбекистан, Казахстан и Монголию с 9 по 12 августа.

Экономический пакет сосредоточен вокруг создания торгового маршрута, декарбонизации и поощрения межличностных обменов. Ожидается, что это будет частью совместного заявления, которое будет опубликовано после шестистороннего саммита в Казахстане.

Согласно плану помощи, Япония поможет проложить торговый путь через Каспийское море, который соединит Центральную Азию и Европу, минуя Россию, в надежде, что стабильный экспортный маршрут даст региону экономическую независимость.

Ожидается, что технологии и займы японских компаний в области декарбонизации будут использованы для таких мер, как помощь в переработке природного газа. В обмен Япония намерена принимать квалифицированных рабочих из региона.

( Читать дальше )

Инвесторы начинают неделю в отчаянном поиске ответов на вопросы о краткосрочном направлении глобальной денежно-кредитной политики после того, как противоречивые сигналы из ключевых экономик перевернули рынки.

Крупнейшие центральные банки собираются встретиться в Токио и Вашингтоне в среду и в Лондоне в четверг, при этом трейдеры пытаются решить, повысит ли Банк Японии процентные ставки, а затем, когда и на сколько, Федеральная резервная система и Банк Англии снизят их.

На карту поставлены недавние скачки курса иены и фунта, а также снижение доходности краткосрочных казначейских облигаций США. Многие рынки завершили прошлую неделю нервозно из-за неопределенных перспектив политики и экономического роста.

Банк Японии

На рынках сохраняется неопределенность относительно того, что Банк Японии будет делать после нескольких лет, в течение которых он редко менял ставки.

Глава Кадзуо Уэда установил личный рекорд по отсутствию публичных комментариев перед заседанием по политике, а последние экономические данные показали ускорение инфляции, но разочаровывающие потребительские расходы.

( Читать дальше )

Евросоюз освободил «Сахалин-2» от соблюдения потолка цен на нефть еще на год до 28 июня 2025 года, а также предоставил дополнительные послабления в сфере технического и страхового обслуживания, следует из опубликованного регламента Совета ЕС.

ЕС предоставил ряд других послаблений в целях обеспечения энергетической безопасности Японии. Так, теперь компетентные органы могут разрешить на условиях, которые они считают целесообразными, экспорт и передачу товаров, необходимых для ремонта приборов и аппаратуры для измерения или контроля расхода, уровня, давления или других переменных характеристик жидкостей или газов.

Также разрешено предоставлять «соответствующую техническую помощь, брокерские услуги или другие услуги, страхование или перестрахование, или финансирование или финансовую помощь».

1prime.ru/20240627/es-849541898.html