Вчера российский рынок показал позитивную динамику. Росту фондовых индексов способствовала благоприятная ситуация на нефтяном рынке. В частности росту цен на нефть помогли  данные по запасам нефти от министерства энергетики США, а также выход сильных макроэкономических показателей в Китае, рост напряженности между Ираком и Курдистаном около богатого нефтью региона, решение Трампа не подтверждать выполнение Ираном условий ядерного соглашения и падение числа работающих буровых установок в США. Сразу надо сказать, что от уровней 60-62 доллара цены на нефть могут уйти в значительную коррекцию. Сейчас на дневном графике нефти образовались по основным индикаторам «медвежьи расхождения», поэтому нельзя исключить сценарий ловушки для «быков» в виде ложного пробития сентябрьского максимума 59,25 (Brent). Если цена превысит этот уровень, а затем «ухнет» ниже, то для «быков» все может печально сложится.

Вчера наш рынок показал отрицательную динамику — техническое сопротивление 2100 на индексе ММВБ остается актуальным для «быков». Все логично – цены на нефть дрейфуют в боковом канале и индекс ММВБ не получает импульса для роста. Что будет с развивающимися рынками через шесть месяцев предсказать сложно. Правда, управляющий ФРС США Джером Пауэлл в ходе выступления на ежегодной конференции Института международных финансов (IIF) сказал, что развивающиеся рынки, вероятнее всего, смогут выдержать ужесточение монетарной политики ФРС, которое приведет к укреплению доллара.

Фондовый рынок США поприветствовал сезон корпоративной финансовой отчетности за третий квартал небольшим снижением биржевых индексов (S&P-500 -0,17%, Dow Jones Industrial Average -0,14%), несмотря на преимущественно хорошие финансовые результаты крупных банков. Число первичных обращений за пособиями по безработице за прошлую неделю в США понизилось на 15 тысяч до 243 тысяч – самый низкий уровень за шесть недель. Экономисты, согласно опросам Market Watch, прогнозировали показатель на уровне 250 тысяч. Индекс цен производителей, тем временем, увеличился на 0,4%, совпав с консенсус-прогнозом.

На этой неделе индекс ММВБ показывает боковую динамику – «быкам» пока не удалось закрепиться выше пятничного максимума 2103. На графике цен на нефть также наблюдается боковая динамика с поддержкой на уровне 55 долларов (Brent).

ОПЕК повысила прогноз по росту спроса на свою нефть в 2018 году и говорит, что соглашение о сокращении добычи способствует избавлению от избытков, рынок сжимается, а в следующем году может возникнуть дефицит нефти. В месячном отчете ОПЕК сообщается, что цены нефти могут найти поддержку зимой со стороны низких объемов запасов дистиллятов и ожиданий холодов, которые вызовут рост спроса на топливо. ОПЕК ожидает объемы мирового спроса на свою нефть на уровне 33,06 млн б/д в следующем году, что на 230 тысяч б/д выше по сравнению с предыдущим прогнозом. ОПЕК повышает прогноз уже в третий месяц подряд, начиная с июля. ОПЕК сообщила, что объемы нефтедобычи в странах картеля в сентябре составили, по данным вторичных источников, ниже прогнозируемых объемов спроса на 2018 год, хотя добыча и выросла примерно на 89 тысяч б/д до 32,75 млн б/д. По оценкам ОПЕК, запасы в развитых странах в августе понизились на 24,7 млн баррелей до 2,996 млрд баррелей, что на 171 млн баррелей выше пятилетнего среднего уровня. Цель ОПЕК и ее союзников – снизить объемы запасов до пятилетней средней. Сейчас ведутся переговоры по продлению действия соглашения об ограничении нефтедобычи.

Вчера российский индекс ММВБ показал нейтральную динамику. Вполне вероятно, что после пяти недель притока средств нерезидентов на наш рынок будет пауза и индекс снизится в район повышательного тренда (2050). Цены на нефть в последнее время показывают боковую динамику (можно сказать, что на рынке нефти сейчас происходит коррекция (в боковой форме)). Генсек ОПЕК Мохаммед Баркиндо заявил: ОПЕК и другим нефтедобывающим странам могут потребоваться «чрезвычайные меры» в следующем году, чтобы привести нефтяной рынок в равновесие. «Растет всеобщая уверенность в том, что процесс перебалансировки рынка идет. Мы постепенно, но уверенно движемся в сторону нашей общей благородной цели», – сказал Баркиндо в интервью на Энергетическом форуме Индии. – «Чтобы сохранить эту тенденцию в следующем году, могут потребоваться некоторые чрезвычайные меры, для восстановления и сохранения стабильности на продолжительный срок в будущем». Баркиндо сообщил, что в данный момент ведутся консультационные переговоры по продлению соглашения ОПЕК+ после марта 2018 года и что к соглашению могут присоединиться новые страны – возможно, это произойдет на следующем заседании ОПЕК 30 ноября в Вене.